Suivez les discussions sur : Twitter Facebook RSS   Abonnez-vous à la newsletter : Newsletters   Utilisez la recherche : 
Chercher
Membres  |  Mission

Forums des investisseurs heureux

Discussions courtoises et réfléchies sur l'investissement patrimonial pour s'enrichir, générer une rente et atteindre l'indépendance financière

Vous n'êtes pas identifié : inscrivez-vous pour échanger et participer aux discussions !

#126 15/02/2017 12h55 → AIG : décote de 50% sur ses fonds propres (aig, assurance vie, assurance, assurance-vie, décote)

Membre
Réputation :   28 

AIG attendu à -5% avant l’ouverture, les résultats du 4eme trimestre ne plaisent pas…

AFP a écrit :

L’assureur américain AIG a affiché des résultats négatifs pour le 4e trimestre et l’ensemble de l’année 2016 après avoir inscrit de lourdes charges sur les trois derniers mois de l’exercice.

La perte nette s’établit sur le trimestre à 3,041 milliards de dollars et sur l’année à 849 millions de dollars. Le groupe avait dégagé respectivement en 2015 une perte de 1,841 milliard de dollars au 4e trimestre mais un bénéfice de 2,196 milliards sur l’année. Les charges inscrites sur le groupe sur les trois derniers mois de l’exercice atteignent 5,6 milliards de dollars et visent à accroître ses réserves.

Face à ses résultats, le titre chutait lourdement dans les échanges électroniques d’après-séance à Wall Street, perdant 4,17% à 64,10 dollars vers 21h45 GMT.

"Nous avons pris des initiatives décisives en 2016 pour réduire résolument l’incertitude et fournir des résultats de meilleure qualité et plus durables à l’avenir", a affirmé le PDG Peter Hancock, cité dans le communiqué.

AIG est actuellement sous la pression des financiers activistes Carl Icahn et John Paulson, qui lui demandent de se scinder en trois entités indépendantes afin de dégager de la valeur aux actionnaires.

Opposé à cette idée, le PDG Peter Hancock a entrepris une vaste restructuration visant à céder des actifs jugés non stratégiques, à réduire les coûts et à verser de gros dividendes aux actionnaires.

AIG a ainsi indiqué mardi qu’il avait reversé en 2016 au total 13,1 milliards de dollars à ses actionnaires et qu’il avait reçu mardi de son conseil d’administration l’autorisation de racheter pour 3,5 milliards de dollars supplémentaires de ses propres titres.

Les charges inscrites par AIG au 4e trimestre devraient toutefois lui permettre d’inscrire un crédit d’impôts sur le trimestre en cours.

AIG a également précisé avoir réduit ses dépenses générales de fonctionnement de 1,7 milliard de dollars en 2016, soit 13,4% d’un total de 11 milliards de dollars. Il a aussi vendu l’an dernier une dizaine de filiales, lui permettant de dégager quelque 10 milliards de dollars de liquidités.

Rien en commun sinon le jour d’annonce des résultats, mais avec mes Cofidur et mes Linedata, je me dirige vers la pire journée de l’année…

Hors ligne

 

#127 11/05/2017 14h44 → AIG : décote de 50% sur ses fonds propres (aig, assurance vie, assurance, assurance-vie, décote)

Membre
Réputation :   37 

lesson1 a écrit :

Interview d’Hank Greenberg sur les réserves, la taille d’AIG, les possibilités de scission, le CEO,…

A priori, l’un des anciens "lieutenants" de Greenberg va devenir le nouveau CEO d’AIG…
Annonce officielle qui ne devrait pas tarder…

AIG Plans to Name Brian Duperreault as Next CEO  - WSJ


parrainage Bourse direct, binck, boursorama, fortuneo possibles

Hors ligne

 

#128 24/10/2017 15h49 → AIG : décote de 50% sur ses fonds propres (aig, assurance vie, assurance, assurance-vie, décote)

Membre
Top 20 Réputation
Réputation :   391 

Petite remontée de la file AIG pour une question / "sondage" : qui possède encore des warrants TARP 2021 AIG ? Et si oui, pourquoi ?

Je possèdes encore des actions AIG (même si allégé ma position) mais pas de warrants.

Déontologie : actionnaire d’une ou plusieurs société(s) listée(s) dans ce message.


Do your homework! Parrain pédago pour Bourso, Binck et Bourse Directe : écrivez-moi en MP :-) et  mon portif

Hors ligne

 

#129 24/10/2017 19h13 → AIG : décote de 50% sur ses fonds propres (aig, assurance vie, assurance, assurance-vie, décote)

Membre
Top 100 Réputation
Réputation :   84 

J’ai encore un bon paquet de warrant TARP. Ces derniers me semblent plus intéressant que l’action car le premium est peu élevé. J’estime que cela revient à un cout d’emprunt des titre de 0,65 % / an.
Ce cout d’emprunt se compare très avantageusement par rapport aux autres warrant TARP (par exemple, le même calcul donne un coût de 1,5% pour le warrant BAC).

Détail de mon calcul maison :
cours AIG : $ 65,07
cours warrant AIG : $ 22,75
levier : 65,07 / 22,75 = 2,86

exercice warrant : $ 44,1299
ajustement du prix d’exercice du warrant : 44,1299 + 13 x 0,16875 = $ 46,32 (13 coupons trimestriels avec seuil de protection de $ 0,16875)

cout total du warrant : 6,15%
maturité : 3,25 ans
cout annuel warrant : 1,89 %
cout annuel warrant / levier : 1,89  / 2,86 = 0,66%

Au niveau des fondamentaux, AIG devrait bénéficer de la hausse des taux de la FED.

Hors ligne

 

#130 25/10/2017 09h38 → AIG : décote de 50% sur ses fonds propres (aig, assurance vie, assurance, assurance-vie, décote)

Membre
Top 20 Réputation
Réputation :   391 

Woah concis et précis ! Super. Chez quel courtier, les avez-vous pris ?

Je dois être neuneu mais je n’ai pas réussi à trouver AIG.WS sur Interactive Brokers (cela étant je faisais ces recherches sur mon mobile peut-être que sur mon fixe chez moi avec la plateforme je trouverais facilement, mais je suis preneur des astuces).

J’ai essayé via le numéro Cusip (Frequently Asked Questions - Insurance from AIG in the US) et tous les AIG avec ou sans WS ou sans le point, rien n’y a fait.


Do your homework! Parrain pédago pour Bourso, Binck et Bourse Directe : écrivez-moi en MP :-) et  mon portif

Hors ligne

 

#131 25/10/2017 09h49 → AIG : décote de 50% sur ses fonds propres (aig, assurance vie, assurance, assurance-vie, décote)

Membre
Top 100 Réputation
Réputation :   84 

Voici la procédure pour le rechercher chez IB,
- tapez "AIG" dans la barre de recherche des ordres
- sélectionnez bons de souscription
- puis 2021
Vous accédez au tableau de recherche. Il n’y a qu’un seul produit en 2021, la recherche est donc rapide.
Sélectionnez le marché SMART puis OK.

Vous obtenez le warrant TARP qui est référencé chez IB sous : "AIG War Jan 19’21 44.1299 CALL"

Ce warrant est à mon avis anormalement cheap. La plupart des gens n’ont pas connaissance du mécanisme de compensation sur le versement du dividende.

Hors ligne

 

#132 25/10/2017 09h56 → AIG : décote de 50% sur ses fonds propres (aig, assurance vie, assurance, assurance-vie, décote)

Membre
Top 20 Réputation
Réputation :   356 

J’ai encore des Warrants. Je les prefere à l’action pour le levier associé.
Sur le Trader de Lynx/Ib :
- je clique sur Ordre+/
- dans financial instrument, je tape AIG, je valide
- un panneau apparait, je sélectionne bon de souscription/jan/2021
- je sélectionne le marché SMART, je valide
JL.
Edit : croisement avec la réponse de Oliv.

Dernière modification par JeromeLeivrek (25/10/2017 09h57)


Investisseur deep value. Blog : Le projet Lynch. Parrainages Binck et Boursorama.

Hors ligne

 

#133 25/10/2017 09h57 → AIG : décote de 50% sur ses fonds propres (aig, assurance vie, assurance, assurance-vie, décote)

Membre
Top 20 Réputation
Réputation :   391 

Ca marche oliv21 ! Je vous "dois" clairement un autre +1 pour une info aussi précise (c’est alambiqué à trouver sur IB) mais pour l’instant "vous devez attendre plus de 60 minutes pour donner un autre +1".


Do your homework! Parrain pédago pour Bourso, Binck et Bourse Directe : écrivez-moi en MP :-) et  mon portif

Hors ligne

 

#134 25/10/2017 12h44 → AIG : décote de 50% sur ses fonds propres (aig, assurance vie, assurance, assurance-vie, décote)

Membre
Top 50 Réputation
Réputation :   261 

Pour information IB a un moteur de recherche en ligne plus facile à utliser :

misc.interactivebrokers.com/cstools/con … hp?site=IB

Hors ligne

 

#135 25/10/2017 13h07 → AIG : décote de 50% sur ses fonds propres (aig, assurance vie, assurance, assurance-vie, décote)

Membre
Réputation :   

Pour les utilisateurs Degiro le warrant est aussi disponible en faisant une recherche avec le code isin: US0268741560.

Hors ligne

 

#136 06/11/2017 16h28 → AIG : décote de 50% sur ses fonds propres (aig, assurance vie, assurance, assurance-vie, décote)

Membre
Top 20 Réputation
Réputation :   391 

Eh bien j’ai profité, en vrai vautour, de la baisse du warrant suite aux résultats, relativement mauvais, pour "’échanger" 1 salaire net d’actions AIG pour des warrants TARP AIG le même jour.

Les warrants ont baissé de quasiment 13 % alors que l’action n’a baissé que d’environ 4,5 %. Je n’irai pas plus loin qu’un salaire net après tout, cela reste un warrant (même avec tous les avantages largement décrits sur cette file) et donc avec une perte en capital totale possible en 2021.

Je reste actionnaire AIG (mais avec une ligne plus petite), j’ai des warrants TARP et j’ai aussi vendu des call couverts.

Déontologie : actionnaire d’une ou plusieurs société(s) listée(s) dans ce message.

Dernière modification par PoliticalAnimal (07/11/2017 09h38)


Do your homework! Parrain pédago pour Bourso, Binck et Bourse Directe : écrivez-moi en MP :-) et  mon portif

Hors ligne

 

#137 09/12/2017 14h46 → AIG : décote de 50% sur ses fonds propres (aig, assurance vie, assurance, assurance-vie, décote)

Membre
Réputation :   44 

Ajustement du strike du warrant suite au détachement du dividende de l’action ordinaire

Pour info, l’ajustement subit le prélèvement à la source américain (15%) sur la partie définie dans la FAQ, onglet "Warrant FAQs". C’est en tous cas ce que j’ai constaté avec Degiro.


"After all, you only find out who is swimming naked when the tide goes out." W. Buffett

Hors ligne

 

Pied de page des forums

Propulsé par FluxBB
Hébergé par Arcustech