Bonjour

Je suis dans la même recherche que vous, en me posant la question d’acheter en démembré temporaire afin de ne pas charger mon imposition les premières années.

Je vais d’ailleurs interroger mon expert comptable sur l’opportunité d’utiliser ou non holding ou sci à l’IS dans mon cas.

Ce genre de montage est vraiment à la limite de la rentabilité.
Il vous expose à des remboursements non négligeables pour un gain final médiocre.

Je vais partir des hypothèses suivantes:
- placement financier au même rendement net-net que les SCPI choisies (fixé à 4% pour mon calcul)
- frais d’acquisition de 10% (comme mentionné dans le lien)
- emprunt à 2.6% (comme mentionné par le 1er post)
- pas de revalorisation de part des SCPI

Dans ce cas, emprunter 200K pour les placer en SCPI vous fait débourser 5600€ par an pendant 20 ans.
Au bout de 20 ans, vous avez comme patrimoine total 180K€ de SCPI (puisque pas de revalorisation et 10% de frais d’acquisition). Tandis que si vous aviez placé vos mensualités au même taux vous auriez environ 170K€.

Avec ces hypothèses, vous gagnez 10.000€ en 20 ans en contrepartie d’un endettement important et de remboursements peu flexibles.
Bien sur l’hypothèse de non-revalorisation est discutable. Mais en l’état, ce placement ne me fait pas rêver.