Investir en usufruit à 5 ans de SCPI : quelles SCPI choisir en 2021 ?

L’US est bien amortissable dans tous les cas mais si les revenus sont français, cela ne vous sert qu’à les amortir.

Mettons que vous ayez un retour de 1,1 après 5 ans pour 1 investi.
Vous ne paierez pas d’impôts sur 1,1 mais seulement sur 0,1 grâce à l’amortissement de l’usufruit.

Maintenant si vos 1,1 sont 100% générés à l’étranger, il n’y a pas d’impôts à verser dessus donc l’amortissement de 1 généré peut servir à amortir d’autres revenus.

Ca fait de l’usufruit un formidable outil pour qui arrive par exemple au 38k€ de revenus qui font passer l’IS à 30%, et dans ce cas précis, même à rendement brut négatif, vous arrivez à être bien gagnant via l’amortissement.

@ Skarklash :
Votre méthode correspond globalement à ce que j’ai fait, par exemple pour Pierval Santé le point mort est donné dans la ligne 2 et correspond à une chute de 1,33% par rapport au rendement actuel.
L’impact fiscal je l’intègre via un TRI "net d’IS". Il conduit à remonter énormément dans le classement les SCI avec des revenus à l’étranger et à faire que par exemple une SCI qui ferait perdre de l’argent en brut en gagne en net. Pour quelqu’un avec une société taxée à 28% la marge de sécurité devient vite confortable.

Dernière modification par Priority (25/03/2021 18h43)

Oui, et c’est pour cela que l’usufruit court terme n’a pas de mal à partir dans des sociétés qui l’utilisent massivement et n’est pas si évident à trouver pour de petits particuliers.