xlsPortfolio xlsPortfolio | xlsValorisation
Chercher une action :
Sartorius AG VZO O.N.

Sartorius VZO O.N. (SRT.XETRA, DE0007165607)

Sartorius Aktiengesellschaft provides bioprocess solutions and lab products and services in the United States and internationally. The company offers multi-parallel, benchtop, single-use, stainless steel, cell culture, rocking motion, and microbial bioreactors, and software apps for bioreactors and cell culture shake flask; fermenters; cell culture media products; cellcelector flex, incubator flowbox, nanowell arrays, and capillaries and tips; fluid management products; microbiology products; and Ultrafiltration membrane filters, glass and quartz microfiber filters, clarification, syringeless and in-line filters, lab chromatography, and filters and blotting papers. It also provides live-cell analysis systems, reagents and consumables, support and services, and live-cell imaging and analysis software; contract manufacturing and integration, membranes and devices, weigh cells, and data analytics, as well as connectivity, and pipetting and dispensing …

Siège social : Otto-Brenner-Strasse 20, Göttingen, Germany, 37079

Tous les ratios sont calculés de manière automatique si les données financières le permettent. Mais selon l’activité de la société (en particulier les foncières côtées, les banques et les assureurs), seuls quelques-uns seront pertinents.

 

 

Analyse graphique (chandeliers japonais, supports/résistances, moyenne mobile et Bollinger) de Sartorius VZO O.N.

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

 

Rapport boursier Gérants Rapport boursier Gérants : rapport quotidien exclusif dédié aux actions favorites des meilleurs gérants

Répartition du capital, valorisation et momentum de Sartorius AG VZO O.N.

Nbr d’actions Flottant Initiés Institutionnels Short Ratio Flottant en VAD
34 229 400 79,8% 87,1% 3,6% - -
PER TTM PER prévi. PEG P/B VE/EBITDA TTM VE/CA TTM
91,7 38,6 7,6 9,2 33,0 7,9
Marge opé. TTM Marge nette TTM ROE TTM ROA TTM Δ CA trimestriel YoY Δ RN trimestriel YoY
18% 6% 10,7% 4,0% -20,0% -94,6%
Cours Cible MMA50 MMA200 + bas 52 s. + haut 52 s.
270,0 EUR 365,0 270,1 258,2 181,0 330,0

 

Graphique des performances bousières ajustées des dividendes de Sartorius AG VZO O.N.

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Performance boursière ajustée des dividendes de Sartorius AG VZO O.N.

1 mois 2 mois 3 mois 6 mois 1 an 2 ans 3 ans
-0,9% +1,9% +2,5% +5,9% -15,1% -21,0% -26,8%
4 ans 5 ans 6 ans 7 ans 8 ans 9 ans 10 ans
+27,0% +100,2% +166,0% +261,2% +305,0% +805,9% +1 057,1%

 

Équipe de direction de Sartorius AG VZO O.N.

Nom Fonction Âge Nom Fonction Âge
Joachim Kreuzburg Chairman of Executive Board, CEO & Interim CFO 59 Rene Faber Head of Bioprocess Solutions Division & Member of Executive Board 49
Alexandra Gatzemeyer Head of the Lab Products & Services Division and Member of Executive Board - Petra Kirchhoff Head of Corporate Communications & Investor Relations and Member of Supervisory Board 55
Patricia Spannagel Head of Quality Assurance - Mechatronics Division Goettingen - Ralf Mohrschladt Physicist & Head of Supply Chain Management - Germany -
Petra Muller Head of Investor Relations - Maurice Phelan President of Sartorius North America -
Theo Thijssen President of Environmental Technology Division -      

 

Présence de Sartorius VZO O.N. dans les 25 premières positions des meilleurs fonds (liste des fonds analysés)

Nom du fonds Catégorie Notation Morningstar Position Poids
Introuvable ou présence non significative.

 

Graphique des profits et résultats de Sartorius AG VZO O.N.

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Fondamentaux de Sartorius AG VZO O.N. (en MEUR)

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Chiffre d’affaires 1 827 2 336 3 449 4 175 3 396  +27,8% +47,7% +21,0% -18,7%
EBITDA 489 704 967 1 423 843  +44,1% +37,3% +47,2% -40,8%
Résultat opérationnel 356 523 736 1 136 501  +47,1% +40,6% +54,4% -55,9%
Résultat net 157 226 319 678 -  +44,4% +40,9% +112,6% -
Free Cash Flow 152 271 459 212 294  +78,9% +69,1% -53,9% +38,9%
Marge de FCF 8% 12% 13% 5% 9%  +39,9% +14,5% -61,9% +70,8%
ROIC - 15% 15% 23% 6%  - -3,4% +53,9% -71,9%
CROIC - 11% 15% 6% 5%  - +30,9% -62,0% -8,9%
Taux d’imposition 28% 28% 36% 23% 25%  +0,7% +28,9% -37,1% +9,3%
Capital investi 1 820 3 069 3 247 4 419 7 265  +68,6% +5,8% +36,1% +64,4%
Actions en circul. (en M) 68,4 68,5 34,2 68,5 68,4  +0,1% -50,0% +100,0% -0,1%
EBITDA par action 7,1 10,3 28,3 20,8 12,3  +44,0% +174,7% -26,4% -40,7%
Bénéfices par action 2,3 3,3 9,3 9,9 -  +44,3% +181,9% +6,3% -
Free Cash Flow par action 2,2 4,0 13,4 3,1 4,3  +78,7% +238,1% -76,9% +39,0%

 

Graphique de la rentabilité et des marges de Sartorius AG VZO O.N.

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Ratio de profitabilité de Sartorius AG VZO O.N.

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Marge brute 52% 52% 53% 53% 46%  +0,2% +3,3% -1,3% -12,3%
Marge d’EBITDA 27% 30% 28% 34% 25%  +12,7% -7,0% +21,6% -27,2%
Marge opérationnelle 19% 22% 21% 27% 15%  +15,0% -4,8% +27,5% -45,8%
Marge bénéficiaire 9% 10% 9% 16% -  +13,0% -4,6% +75,7% -
Marge de FCF 8% 12% 13% 5% 9%  +39,9% +14,5% -61,9% +70,8%
Rentabilité économique (ROA) - 6,0% 6,1% 10,7% -  - +2,2% +74,4% -
Rentabilité financière (ROE) - 24,4% 27,6% 41,7% -  - +13,5% +51,0% -
Rdt sr capital investi (ROIC) - 15% 15% 23% 6%  - -3,4% +53,9% -71,9%
FCF sur ∼ (CROIC) - 11% 15% 6% 5%  - +30,9% -62,0% -8,9%

 

Ratios de solvabilité de Sartorius AG VZO O.N.

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Liquidité restreinte 0,6 0,7 0,5 0,4 0,6  +11,0% -18,5% -25,5% +53,9%
Liquidité générale 1,3 1,4 1,2 1,1 1,5  +8,4% -16,4% -3,4% +31,2%
Dette nette sur EBITDA 1,9 2,6 1,7 1,6 5,7  +32,6% -34,4% -6,7% +263,2%
Dette sur actifs 36% 43% 35% 35% 53%  +21,2% -19,0% -0,2% +53,1%
Dette sur capitaux propres 125% 193% 158% 122% 251%  +54,9% -18,3% -22,6% +106,0%
Couverture par l’EBITDA 30,6 31,6 35,9 40,4 5,8  +3,2% +13,6% +12,5% -85,6%
   ∼ par l’EBIT 22,3 23,5 27,3 32,3 3,5  +5,3% +16,3% +18,1% -89,3%
   ∼ par le flux opérationel 23,6 23,0 32,2 20,9 5,9  -2,9% +40,0% -35,2% -71,8%
Coût de la dette - 1,5% 1,3% 1,6% 3,8%  - -8,6% +18,7% +138,3%

 

Graphique des dividendes de Sartorius AG VZO O.N.

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Ratios de distribution de Sartorius AG VZO O.N.

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Résultat net 157 226 319 678 -  +44,4% +40,9% +112,6% -
Flux de trésorerie libre (FCF) 152 271 459 212 294  +78,9% +69,1% -53,9% +38,9%
Dividende payé -42 -24 -48 -86 -98  -42,3% +98,7% +78,1% -214,2%
Distribution sur résultat net 27% 11% 15% 13% -  -60,0% +41,0% -16,2% -
Distribution sur FCF 28% 9% 11% 41% 33%  -67,7% +17,5% +286,0% -17,8%

 

Graphique du cycle de conversion de trésorerie de Sartorius AG VZO O.N.

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Ratios du cycle de conversion et d’efficacité de Sartorius AG VZO O.N.

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Nbr de jours en stock (DSI) 168 178 198 218 207  +5,9% +11,2% +9,8% -4,9%
Délai paiement clients (DSO) 66 57 51 46 47  -14,4% -10,6% -8,2% +0%
Délai ∼ fournisseurs (DPO) - 95 97 88 108  - +2,6% -9,3% +22,5%
Conversion de l’encaisse - 140 151 176 145  - +8,2% +16,1% -17,3%
Rotation des actifs 0,6 0,5 0,6 0,6 0,3  -22,6% +21,7% -1,2% -41,8%
Frais généraux sur CP 13% 12% 13% 10% 10%  -9,1% +8,9% -23,1% +2,9%
Frais généraux sur CA 6% 5% 5% 5% 6%  -8,1% -11,3% +0,4% +31,4%

 

L’IH Score analyse neuf critères liés à la croissance, à la rentabilité, et à la solidité financière d’une entreprise cotée, d’après ses cinq derniers exercices comptables. Un score élevé, proche ou égal à 9, présage de la qualité et de la solidité de la société.

Rapport boursier IH Score Rapport boursier IH Score : rapport quotidien exclusif dédié aux sociétés avec l’IH Score le plus élevé

IH Score de Sartorius AG VZO O.N.

  2019 2020 2021 2022 2023  20-21 21-22 22-23 Moy.
CA ↗ 0 1 1 1 0  = = -1 0,75
EBIT ↗ 0 1 1 1 0  = = -1 0,75
Résultat avant impôts ↗ 0 1 1 1 0  = = -1 0,75
 
ROIC ≥ 10% 0 1 1 1 0,5  = = -0,5 0,88
ROIC ≥ 15% 0 1 1 1 0  = = -1 0,75
CROIC ≥ 10% 0 1 1 0,5 0,5  = -0,5 = 0,75
 
Bêta ≤ 0,8 0 0 0 0 1  = = +1 1
 
Couverture par l’EBITDA ≥ 4 1 1 1 1 1  = = = 1,00
Coût de la dette ≤ 4,5% 0 1 1 1 1  = = = 1,00
 
IH SCORE7,6
 
ROIC → ou ↗ 0 0 0,5 1 0  +0,5 +0,5 -1 0,42
CROIC → ou ↗ 0 0 1 0 0  +1 -1 = 0,17
Marge opérationnelle → ou ↗ 0 1 0 1 0  -1 +1 -1 0,33
Marge nette → ou ↗ 0 1 0 1 0  -1 +1 -1 0,33
Marge de FCF → ou ↗ 0 1 1 0 1  = -1 +1 0,67
PERSPECTIVENégative

 

Le F-Score, créé par Joseph Piotroski en 2000, analyse neuf critères liés à la rentabilité et à la solidité financière d’une entreprise cotée.
Un score élevé, proche ou égal à 9, présage de la solidité de la société.

F-Score Piotroski de Sartorius AG VZO O.N.

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
ROA > 0 0 1 1 1 0  +1 = = -1
ROA ↗ 0 0 1 1 0  = +1 = -1
CFO > 0 1 1 1 1 1  = = = =
CFO > RN activités poursuivies 1 1 1 0 1  = = -1 +1
 
Marge opérationnelle ↗ 0 1 1 0 0  +1 = -1 =
Rotation des actifs ↗ 0 0 1 0 0  = +1 -1 =
 
Dette sur actifs ↘ 0 0 1 1 0  = +1 = -1
Liquidité générale ↗ 0 1 0 0 1  +1 -1 = +1
Actions en circulation → ou ↘ 0 0 1 0 1  = +1 -1 +1
 
F_SCORE 2 5 8 4 4  +3 +3 -4 =

 

Le Z-Score, créé par Edward Altman en 1968, analyse cinq critères liés à la solidité financière d’une entreprise cotée.
Un score supérieur à 3 présage d’une bonne situation financière, un score inférieur à 1,8 présage d’une situation préoccupante.

Z-Score Altman de Sartorius AG VZO O.N.

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Critère X1 × 1,2 0,1 0,1 0,1 - 0,1  +10,0% -39,4% -28,0% +103,9%
Critère X2 × 1,4 0,3 0,3 0,3 0,4 0,3  -15,0% -3,6% +27,9% -22,8%
Critère X3 × 3,3 0,4 0,4 0,4 0,5 0,2  -11,0% +15,9% +26,1% -68,5%
Critère X4 × 0,6 - - - - 2,5  - - - -
Critère X5 0,6 0,5 0,6 0,6 0,3  -22,6% +21,7% -1,2% -41,8%
 
Z_SCORE - - - - 3,4  - - - -

 

Rapport boursier Gérants Rapport boursier Gérants : rapport quotidien exclusif dédié aux actions favorites des meilleurs gérants

Graphique des sociétés possiblement comparables à Sartorius AG VZO O.N.

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Sociétés possiblement comparables à Sartorius VZO O.N. Affichage :

 SociétéCap.Rdt.BêtaPERCours+bas ↔ +hautVE/CAVE/Ebitda
France Sartorius Stedim Biotech 26,4 0,3% 0,6 50,0 262,3 10,8 45,4
États-Unis West Pharmaceutical Services 26,4 0,2% 1,0 50,8 394,1 9,4 32,8
Suisse Straumann Holding 23,7 0,6% 1,2 45,0 145,0 9,5 33,9
Allemagne Sartorius VZO O.N. 21,9 0,3% 0,8 38,6 270,0 7,9 33,0
Allemagne Sartorius 21,8 0,2% 0,8 51,5 364,0 7,8 32,8
États-Unis Baxter International 19,6 2,8% 0,6 14,3 42,7 2,1 11,5
États-Unis Cooper 18,6 - 0,9 28,7 101,8 6,1 25,4
  Médiane 5,6 0,3% 0,9 25,1   4,4 16,6  
  

 

Graphique du cours de bourse ajusté des dividendes, et du dividende de Sartorius VZO O.N.

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Dividendes par action détachés par Sartorius AG VZO O.N. (peut comporter des erreurs !)

Année Janvier Février Mars Avril Mai Juin Juillet Août Sept. Octobre Nov. Déc.
2023--1,43---------
2022--1,25---------
2021--0,70---------
2020--0,70--0,35------
2019--0,61---------
2018---0,50--------
2017---0,45--------
2016---0,38--------
2015---0,27--------
2014---0,25--------
2013---0,24--------
2012---0,20--------
2011---0,15--------
2010---0,07--------
2009---0,10--------
2008---0,17--------
2007---0,16--------
2006---0,13--------
2005----0,10-------
2004----0,06-------

 

Comptes annuels de résultat simplifiés de Sartorius AG VZO O.N. (en MEUR)

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Chiffre d’affaires 1 827 2 336 3 449 4 175 3 396  +27,8% +47,7% +21,0% -18,7%
Charges d'exploitation -578 -695 -906 -1 020 -1 024  +20,3% +30,3% +12,7% +0,4%
   dont Coût des ventes -886 -1 130 -1 610 -1 978 -1 829  +27,6% +42,5% +22,9% -7,6%
   dont Frais généraux -107 -126 -165 -201 -214  +17,5% +31,1% +21,5% +6,9%
Résultat opérationnel 356 523 736 1 136 501  +47,1% +40,6% +54,4% -55,9%
Autres revenus/frais nets -53 -77 -67 46 -115  +45,5% -12,3% -168,0% -350,9%
Charge d'intérêt -16 -22 -27 -35 -145  +39,6% +20,9% +30,8% +311,6%
Résultat avant impôts 303 447 668 1 182 386  +47,3% +49,6% +76,8% -67,3%
Impôts sur les bénéfices -84 -125 -241 -269 -96  +48,3% +92,8% +11,2% -64,3%
Résultat net
(aux actions ordinaires)
157 226 319 678 -  +44,4% +40,9% +112,6% -
 
EBITDA 489 704 967 1 423 843  +44,1% +37,3% +47,2% -40,8%
RN d’exploitation (NOPAT) 257 377 470 878 376  +46,7% +24,8% +86,7% -57,1%
Taux d’imposition 28% 28% 36% 23% 25%  +0,7% +28,9% -37,1% +9,3%
 
Chiffre d’affaires par action 26,7 34,1 100,8 61,0 49,6  +27,7% +195,4% -39,5% -18,6%
EBITDA par action 7,1 10,3 28,3 20,8 12,3  +44,0% +174,7% -26,4% -40,7%
Bénéfices par action 2,3 3,3 9,3 9,9 -  +44,3% +181,9% +6,3% -

 

Comptes annuels de bilan simplifiés de Sartorius AG VZO O.N. (en MEUR)

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Actifs courants 849 1 211 1 797 2 023 1 957  +42,7% +48,4% +12,6% -3,3%
   dont Trésorerie 54 203 343 166 379  +277,3% +68,5% -51,6% +128,6%
   dont Placements à CT 12 14 18 31 15  +18,8% +27,9% +70,0% -51,5%
   dont Créances clients 331 362 478 532 433  +9,4% +32,0% +11,1% -18,6%
   dont Stock 408 552 874 1 179 1 037  +35,1% +58,4% +34,9% -12,1%
Placements à long terme 31 - - - -  - - - -
Biens corporels 723 803 986 1 715 -  +11,1% +22,7% +73,9% -
Écart d'acquisitions 705 1 381 1 362 1 719 3 417  +95,9% -1,4% +26,2% +98,8%
Biens incorporels 403 1 053 1 096 1 283 2 098  +161,3% +4,0% +17,1% +63,5%
Actifs totaux 2 844 4 697 5 698 6 978 9 755  +65,1% +21,3% +22,5% +39,8%
 
Passifs courants 662 871 1 547 1 803 1 330  +31,6% +77,6% +16,6% -26,3%
   dont Créances fournisseurs 224 331 515 552 500  +47,6% +55,7% +7,2% -9,5%
   dont Dette à court terme 188 195 337 555 288  +4,1% +72,8% +64,5% -48,1%
Dette à long terme 822 1 826 1 649 1 874 4 909  +122,1% -9,7% +13,6% +162,0%
Passifs totaux 1 763 3 295 3 978 4 319 6 998  +86,9% +20,7% +8,6% +62,0%
 
Action ordinaire 68 68 68 68 68  +0% 0% 0% 0%
Bénéfices non répartis 710 997 1 166 1 827 1 972  +40,5% +16,9% +56,7% +8,0%
Capitaux propres 810 1 048 1 260 1 990 2 067  +29,3% +20,3% +57,9% +3,9%
 
Dette portant intérets 1 010 2 022 1 987 2 429 5 197  +100,2% -1,7% +22,3% +114,0%
Dette nette 944 1 804 1 626 2 232 4 803  +91,1% -9,9% +37,3% +115,2%
Fonds de roulement 187 340 250 220 627  +81,6% -26,5% -11,9% +185,0%
Actions en circulation (en M) 68,4 68,5 34,2 68,5 68,4  +0,1% -50,0% +100,0% -0,1%

 

Flux de trésorerie annuels simplifiés de Sartorius AG VZO O.N. (en MEUR)

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Bénéfices nets 303 447 668 1 182 339  +47,3% +49,6% +76,8% -71,4%
 
Dépréciation 133 181 231 287 342  +36,2% +28,0% +24,2% +19,2%
Ajustements des bénéfices nets 113 112 398 159 -  -0,9% +255,2% -60,2% -
Ajust. comptes débiteurs 18 -59 -99 -87 169  -426,1% +67,3% -12,7% -294,7%
Ajust. des stocks -77 -115 -294 -262 118  +48,7% +156,6% -11,1% -145,1%
Autres flux opérationnels 37 167 311 -41 -  +355,2% +86,8% -113,3% -
Flux opérationnel 377 512 866 734 854  +35,6% +69,3% -15,2% +16,3%
 
Dépenses d’investissement 226 240 407 523 560  +6,5% +69,5% +28,3% +7,1%
Investissements -269 -1 271 -570 -1 130 -2 923  +372,0% -55,2% +98,4% +158,7%
Flux d’investissement -269 -1 271 -570 -1 130 -  +372,9% -55,2% +98,4% -
 
Dividendes payés 42 24 48 86 -98  -42,3% +98,7% +78,1% -214,2%
Emprunts nets -13 989 -75 405 -  -7 961,0% -107,6% -641,9% -
Flux de financement -102 907 -165 210 2 166  -993,6% -118,2% -227,1% +931,8%
 
Variation nette de la trésorerie 9 149 139 -177 213  +1 602,0% -6,5% -226,9% -220,6%
 
Free Cash Flow par action 2,2 4,0 13,4 3,1 4,3  +78,7% +238,1% -76,9% +39,0%

 

Comptes trimestriels de résultat simplifiés de Sartorius AG VZO O.N. (en MEUR)

  12/2022 03/2023 06/2023 09/2023 12/2023  12-03/23 03-06/23 06-09/23 09-12/23
Chiffre d’affaires 1 062 903 832 811 850  -14,9% -7,9% -2,6% +4,8%
Charges d'exploitation -219 -291 -282 -280 -172  +32,6% -3,2% -0,6% -38,6%
   dont Coût des ventes -493 -434 -425 -451 -519  -12,0% -2,1% +6,0% +15,1%
   dont Frais généraux -52 -50 -44 -51 -68  -4,0% -11,8% +16,0% +33,1%
Résultat opérationnel 203 198 207 80 67  -2,3% +4,6% -61,4% -16,5%
Autres revenus/frais nets 49 -32 -51 -58 -26  -164,6% +59,1% +14,6% -55,2%
Charge d'intérêt -49 -32 -51 -58 -26  -35,4% +59,1% +14,6% -55,2%
Résultat avant impôts 252 166 157 22 41  -34,0% -5,8% -86,0% +85,5%
Impôts sur les bénéfices -47 -43 -26 -6 -20  -7,7% -39,6% -77,5% +245,8%
Résultat net
(aux actions ordinaires)
152 93 95 9 -  -38,9% +2,0% -90,9% -
 
EBITDA 292 272 285 182 156  -6,6% +4,7% -36,4% -14,3%
RN d’exploitation (NOPAT) 165 146 173 59 49  -11,3% +17,9% -66,1% -16,5%
Taux d’imposition 19% 26% 17% 27% -  +39,9% -35,9% +60,4% -
 
Chiffre d’affaires par action 15,5 13,2 12,2 12,3 12,4  -14,8% -7,7% +0,7% +1,4%
EBITDA par action 4,3 4,0 4,2 2,7 2,3  -6,5% +4,9% -34,3% -17,2%
Bénéfices par action 2,2 1,4 1,4 0,1 -  -38,8% +2,2% -90,6% -

 

Comptes trimestriels de bilan simplifiés de Sartorius AG VZO O.N. (en MEUR)

  12/2022 03/2023 06/2023 09/2023 12/2023  12-03/23 03-06/23 06-09/23 09-12/23
Actifs courants 2 023 2 008 1 982 2 018 1 957  -0,8% -1,3% +1,8% -3,0%
   dont Trésorerie 166 152 162 294 379  -8,2% +6,5% +81,2% +29,0%
   dont Placements à CT 31 37 48 37 15  +18,4% +31,1% -23,8% -59,0%
   dont Créances clients 532 485 442 416 433  -8,8% -8,8% -5,9% +4,0%
   dont Stock 1 179 1 217 1 193 1 154 1 037  +3,2% -1,9% -3,3% -10,2%
Placements à long terme - - - - -  - - - -
Biens corporels 1 715 1 781 1 886 2 005 -  +3,8% +5,9% +6,3% -
Écart d'acquisitions 1 719 1 709 1 725 2 905 3 417  -0,6% +0,9% +68,4% +17,6%
Biens incorporels 1 283 1 262 1 261 2 834 2 098  -1,7% -0,1% +124,8% -26,0%
Actifs totaux 6 978 6 965 7 043 9 961 9 755  -0,2% +1,1% +41,4% -2,1%
 
Passifs courants 1 803 1 658 1 617 1 354 1 330  -8,1% -2,4% -16,3% -1,8%
   dont Créances fournisseurs 552 513 488 452 500  -7,1% -4,8% -7,4% +10,5%
   dont Dette à court terme 555 358 492 326 288  -35,4% +37,3% -33,7% -11,7%
Dette à long terme 1 874 2 134 2 170 4 920 4 909  +13,9% +1,7% +126,7% -0,2%
Passifs totaux 4 319 4 407 4 336 7 216 6 998  +2,0% -1,6% +66,4% -3,0%
 
Action ordinaire 68 68 68 68 68  0% 0% 0% 0%
Bénéfices non répartis 1 856 1 814 1 928 1 954 1 972  -2,3% +6,3% +1,3% +0,9%
Capitaux propres 1 990 1 927 2 037 2 067 2 067  -3,2% +5,7% +1,5% +0%
 
Dette portant intérets 2 429 2 492 2 662 5 246 5 197  +2,6% +6,8% +97,0% -0,9%
Dette nette 2 232 2 303 2 452 4 915 4 803  +3,2% +6,5% +100,5% -2,3%
Fonds de roulement 220 350 364 664 627  +59,0% +4,1% +82,2% -5,5%
Actions en circulation (en M) 68,5 68,5 68,3 66,2 68,4  -0,1% -0,2% -3,2% +3,4%

 

Flux de trésorerie trimestriels simplifiés de Sartorius AG VZO O.N. (en MEUR)

  12/2022 03/2023 06/2023 09/2023 12/2023  12-03/23 03-06/23 06-09/23 09-12/23
Bénéfices nets 252 166 157 22 69  -34,0% -5,7% -86,0% +213,2%
 
Dépréciation 89 74 78 102 89  -16,4% +5,0% +30,3% -12,6%
Ajustements des bénéfices nets 58 37 23 23 -  -37,3% -38,3% 0% -
Ajust. comptes débiteurs 41 42 26 52 48  +2,2% -36,4% +98,5% -7,8%
Ajust. des stocks -7 -51 20 50 99  +672,7% -139,4% +147,3% +99,8%
Autres flux opérationnels -49 8 -55 -55 -  -116,4% -786,3% 0% -
Flux opérationnel 285 202 160 180 311  -28,9% -20,8% +12,4% +72,8%
 
Dépenses d’investissement 172 136 164 134 126  -21,1% +21,2% -18,5% -6,2%
Investissements -226 -137 -189 -2 365 -131  -39,3% +37,9% +1 149,5% -94,4%
Flux d’investissement -1 130 -137 -327 -2 692 -  -87,8% +137,9% +724,2% -
 
Dividendes payés 86 0 -98 98 0  - - -200,0% -100,1%
Emprunts nets -68 2 379 2 379 2 379 -  -3 618,6% 0% 0% -
Flux de financement -119 -79 30 2 324 -109  -33,7% -138,1% +7 620,3% -104,7%
 
Variation nette de la trésorerie -69 -14 10 132 85  -80,3% -172,8% +1 230,3% -35,2%
 
Free Cash Flow par action 1,6 1,0 -0,1 0,7 2,7  -40,8% -106,3% -1 231,5% +289,5%

Légende

Analyse graphique  Supports et résistances calculés algorithmiquement par IH

MMAn  Moyenne mobile arithmétique à 5/10/20/40/50/100/200/400 jours

Bandes de Bollinger®  Bandes de Bollinger à 5/10/20/50/100/200 jours et 1,8/1,9/2/2,1/2,2/2,5 écarts-types

Flottant  Pourcentage du capital échangeable en bourse

Initiés  Pourcentage du capital détenu par le management et les fondateurs

Institutionnels  Pourcentage du capital détenu par des investisseurs institutionnels (fonds, ETF…)

PER TTM  Cours de bourse ÷ résultat net par action sur 12 mois glissants

PER prévi.  Cours de bourse ÷ résultat net prévisionnel par action d’après le consensus des analystes

PEG  PER ÷ taux de croissance prévisionnel d’après le consensus des analystes

P/B  Cours de bourse ÷ capitaux propres au dernier trimestre

VE/CA TTM  Valeur d’Entreprise ÷ Chiffre d’Affaires sur 12 mois glissants

VE/EBITDA TTM  Valeur d’Entreprise ÷ EBITDA sur 12 mois glissants

Marge opé. TTM  Résultat opérationnel ÷ chiffre d’affaires sur 12 mois glissants

Marge nette ou bénéficiaire TTM  Résultat net ÷ chiffre d’affaires sur 12 mois glissants

ROE TTM  Résultat net ÷ capitaux propres sur 12 mois glissants

ROA TTM  Résultat net ÷ actif total sur 12 mois glissants

Δ CA trimestriel YoY  Croissance du Chiffre d’Affaires trimestriel par rapport à l’année précédente

Δ RN trimestriel YoY  Croissance du Résultat Net trimestriel par rapport à l’année précédente

Cible  Cours cible moyen d’après le consensus des analystes des principales banques américaines

MMA50  Valeur moyenne du cours de bourse sur les 50 dernières séances boursières

MMA200  Valeur moyenne du cours de bourse sur les 200 dernières séances boursières

+ bas 52 s.  Cours de bourse le plus bas sur les 52 dernières semaines

+ haut 52 s.  Cours de bourse le plus haut sur les 52 dernières semaines

1 mois  Comparaison entre le cours de la veille et celui d’il y a 1 mois, ajusté des dividendes (sauf omission !)

n mois  idem avec n mois

1 an  idem avec 1 an

n ans  idem avec n ans

Environ. ESG  Risque environnemental d’après les critères ESG

Social ESG  Risque social d’après les critères ESG

Gouv. ESG  Risque de gouvernance d’après les critères ESG

Controverse  Niveau de controverse d’après les critères ESG

Global ESG  Risque combiné d’après les critères ESG

Notation Morningstar  Performance du fonds selon Morningstar 1 étoile = faible performance, 5 étoiles = performance élevée.

Risque MS  Niveau de risque selon Morningstar : 1 = volatilité élevé, 5 = volatilité faible.

Position  Position de l’action dans le fonds considéré

Poids  Poids de l’action dans le fonds considéré

Marge de FCF  Flux de trésorerie libre ÷ chiffre d’affaires

ROIC  Résultat net d’exploitation ÷ (moyenne capitaux investis sur deux exercices). Estimation IH.

CROIC  Flux de trésorerie libre ÷ (moyenne capitaux investis sur deux exercices). Estimation IH.

Taux d’imposition  Impôts sur les bénéfices ÷ résultat avant impôts. Estimation IH cappée à 50%.

Capital investi  Capitaux propres + dette long terme + dette court terme. Estimation IH.

RN d’exploitation  NOPAT = résultat opérationnel × (1 - taux d’imposition). Estimation IH.

Marge brute  Chiffre d’affaires - coût des ventes

Marge d’EBITDA  EBITDA ÷ chiffre d’affaires

Marge opérationnelle  Résultat opérationnel ÷ chiffre d’affaires

Marge nette ou bénéficiaire  Résultat net ÷ chiffre d’affaires

ROE  Résultat net ÷ (moyenne capitaux propres sur deux exercices )

ROA  Résultat net ÷ (moyenne actifs totaux sur deux exercices)

Liquidité restreinte  (actifs courants - stock) ÷ (passifs courants - dette court terme)

Liquidité générale  Actifs courants ÷ passifs courants

Dette nette sur EBITDA  (dette court terme + dette long terme - trésorerie - placements à court terme) ÷ EBITDA

Dette sur actifs  (dette court terme + dette long terme) ÷ actifs totaux

Dette sur capitaux propres  (dette court terme + dette long terme) ÷ capitaux propres

Couverture par l’EBITDA  EBITDA ÷ charge d’intérêt

Couverture par l’EBIT  EBIT ÷ charge d’intérêt

Couverture par le flux opérationnel  Flux de trésorerie opérationnel ÷ charge d’intérêt

Coût de la dette  (moyenne [dette court terme + dette long terme] sur deux exercices) ÷ charge d’intérêt. Estimation IH.

Nbr de jours en stock  DSI = stock ÷ coût des ventes × 365

Délai paiement clients  DSO = créances clients ÷ chiffre d’affaires

Délai paiement fournisseurs  DPO = créances fournisseurs ÷ (coût des ventes + [différence stocks sur deux exercices]) × 365

Conversion de l’encaisse  DSI + DSO - DPO

Rotation des actifs  Chiffre d’affaires ÷ actif total

Frais généraux sur CP  Frais généraux ÷ capitaux propres

Frais généraux sur CA  Frais généraux ÷ chiffre d’affaires

Distribution sur résultat net  Dividende payé ÷ résultat net

Distribution sur FCF  Dividende payé ÷ flux de trésorerie libre

IH Score  Cf. présentation de l’IH Score

F-Score Piotroski  Cf. présentation du F-Score

Z-Score Altman  Cf. présentation du Z-Score

Cap.  Capitalisation boursière en Md€, après conversion le cas échéant

Rdt.  Rendement sur dividendes prévisionnel d’après le consensus des analystes

Bêta  Plus le ratio bêta est élevé, plus le cours de bourse a été fluctuant ces récentes années.

PER  Toutes choses égales par ailleurs, plus le ratio PER est faible, plus la société est bon marché.

+bas ↔ +haut  Cours de bourse par rapport au plus bas et au plus haut à 52 semaines

Top 5/10/15/20/25 fonds  Cf. rapport Gérants

Les données peuvent comporter des inexactitudes : ne prenez pas de décisions d’investissement sur leur seule base.

Déposez vos remarques et suggestions sur les forums : Screeners de l’IH.