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Helvetia Holding AG

Helvetia Holding (HELN.SW, CH0466642201)

Helvetia Holding AG engages in life and non-life insurance, and reinsurance business in Switzerland, Germany, Austria, Spain, Italy, France, and internationally. It offers life insurance products in the areas of investment-linked, group life, and others; non-life insurance products in the areas of property, motor vehicle, health/accident, liability, and transport; and annuity insurance products and pension plans. The company was founded in 1858 and is headquartered in Sankt Gallen, Switzerland.

Siège social : Dufourstrasse 40, Sankt Gallen, Switzerland, 9001

Tous les ratios sont calculés de manière automatique si les données financières le permettent. Mais selon l’activité de la société (en particulier les foncières côtées, les banques et les assureurs), seuls quelques-uns seront pertinents.

 

 

Analyse graphique (chandeliers japonais, supports/résistances, moyenne mobile et Bollinger) de Helvetia Holding

durée : 1 mois 3 mois 6 mois 1 an 2 ans 3 ans 5 ans 10 ans | Comparer

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Rapport boursier Gérants Rapport boursier Gérants : rapport quotidien exclusif dédié aux actions favorites des meilleurs gérants

Répartition du capital, valorisation et momentum de Helvetia Holding AG

Nbr d’actions Flottant Initiés Institutionnels Short Ratio Flottant en VAD
52 844 100 65,6% 34,2% 24,0% - -
PER TTM PER prévi. PEG P/B VE/EBITDA TTM VE/CA TTM
22,8 1,6 - 1,9 10,4 0,6
Marge opé. TTM Marge nette TTM ROE TTM ROA TTM Δ CA trimestriel YoY Δ RN trimestriel YoY
1% 3% 7,2% 0,5% 12,2% -86,9%
Cours Cible MMA50 MMA200 + bas 52 s. + haut 52 s.
118,7 CHF 109,0 124,7 124,7 114,7 137,5

 

Graphique des performances bousières ajustées des dividendes de Helvetia Holding AG

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Performance boursière ajustée des dividendes de Helvetia Holding AG

1 mois 2 mois 3 mois 6 mois 1 an 2 ans 3 ans
-9,0% -3,7% -1,7% -1,2% -7,5% +1,1% +22,7%
4 ans 5 ans 6 ans 7 ans 8 ans 9 ans 10 ans
+69,1% +17,6% +31,6% +49,0% +48,4% +61,2% +101,1%

 

Équipe de direction de Helvetia Holding AG

Nom Fonction Âge Nom Fonction Âge
Fabian Joachim Rupprecht Group Chief Executive Officer 55 Annelis Luscher Hammerli Head of Finance & Group CFO 49
Andre Keller Group Chief Investment Officer 54 Marc Brachat Head of Group Accounting, Controlling & Transformation -
Achim Baumstark Group Chief Technology Officer 60 Philipp Schupbach Head of Investor Relations -
Hamiyet Dogan Head of People & Development Switzerland - Markus Gemperle Chief Executive Officer of Europe 63
David Ribeaud Chief Executive Officer of Specialty Markets 54 Patrick Scherrer Head Strategy and M & A -

 

Critères ESG (Investissement Socialement Responsable) de Helvetia Holding AG au 01/01/2019

  Environnement Social Gouvernance Controverse Global ESG
Score 6,3 16,2 17,2 1 30,2
Risque Négligeable Faible Faible Négligeable Élevé

Implication dans des activités controversées

Pornographie Alcool Jeux d’argent Tabac IVG et cellules souches Contrats militaires Armes controversées Armes légères
Non Non Non Non Non Non Non Non
Tests sur les animaux Peaux et fourrures OGM Huile de palme Pesticides Nucléaire Charbon thermique -
Non Non Non Non Non Non Non -

 

Présence de Helvetia Holding dans les 25 premières positions des meilleurs fonds (liste des fonds analysés)

Nom du fonds Catégorie Notation Morningstar Position Poids
Introuvable ou présence non significative.

 

Graphique des profits et résultats de Helvetia Holding AG

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Fondamentaux de Helvetia Holding AG (en MCHF)

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Chiffre d’affaires 10 719 10 432 12 308 10 143 10 484  -2,7% +18,0% -17,6% +3,4%
EBITDA -114 -151 -172 -13 189  +32,5% +13,9% -92,2% -1 496,6%
Résultat opérationnel 661 433 813 671 9  -34,5% +87,7% -17,4% -98,6%
Résultat net 520 244 485 561 -  -53,2% +98,9% +15,7% -
Free Cash Flow 1 316 -643 993 808 907  -148,8% -254,6% -18,7% +12,3%
Marge de FCF 12% -6% 8% 8% 9%  -150,2% -231,0% -1,3% +8,7%
ROIC - 5% 8% 8% 0%  - +61,4% +6,8% -98,5%
CROIC - -8% 13% 12% 15%  - -252,7% -6,6% +27,9%
Taux d’imposition 5% 12% 23% 14% 18%  +150,8% +95,3% -41,3% +34,0%
Capital investi 7 505 8 083 7 698 6 038 6 027  +7,7% -4,8% -21,6% -0,2%
Actions en circul. (en M) 49,5 51,2 52,8 52,9 52,8  +3,5% +3,3% +0,1% -0,1%
EBITDA par action -2,3 -3,0 -3,3 -0,3 3,6  +28,1% +10,3% -92,2% -1 498,4%
Bénéfices par action 10,5 4,8 9,2 10,6 -  -54,7% +92,6% +15,6% -
Free Cash Flow par action 26,6 -12,6 18,8 15,3 17,2  -147,2% -249,7% -18,8% +12,5%

 

Graphique de la rentabilité et des marges de Helvetia Holding AG

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Ratio de profitabilité de Helvetia Holding AG

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Marge brute 15% 100% 100% 100% 100%  +560,2% 0% 0% 0%
Marge d’EBITDA -1% -1% -1% 0% 2%  +36,1% -3,5% -90,5% -1 451,1%
Marge opérationnelle 6% 4% 7% 7% 0%  -32,7% +59,1% +0,2% -98,6%
Marge bénéficiaire 5% 2% 4% 6% -  -51,9% +68,5% +40,4% -
Marge de FCF 12% -6% 8% 8% 9%  -150,2% -231,0% -1,3% +8,7%
Rentabilité économique (ROA) - 0,4% 0,7% 0,8% -  - +86,5% +22,9% -
Rentabilité financière (ROE) - 4,2% 8,2% 11,4% -  - +97,2% +39,0% -
Rdt sr capital investi (ROIC) - 5% 8% 8% 0%  - +61,4% +6,8% -98,5%
FCF sur ∼ (CROIC) - -8% 13% 12% 15%  - -252,7% -6,6% +27,9%

 

Ratios de solvabilité de Helvetia Holding AG

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Liquidité restreinte 0,3 0,4 0,5 0,5 0,1  +19,8% +25,7% -5,6% -88,4%
Liquidité générale 0,5 0,6 0,6 0,6 0,1  +3,8% +9,6% -9,7% -90,1%
Dette nette sur EBITDA -1,0 - 2,8 -21,7 -2,9  -100,3% +105 772,3% -872,5% -86,7%
Dette sur actifs 3% 3% 3% 3% 4%  +12,9% -18,1% +33,9% +10,4%
Dette sur capitaux propres 29% 37% 30% 54% 58%  +27,6% -18,6% +79,2% +8,4%
Couverture par l’EBITDA -1,0 -2,0 -1,2 -0,9 12,3  +100,9% -40,6% -22,9% -1 469,2%
   ∼ par l’EBIT -1,6 -3,5 -2,4 -11,2 0,6  +123,5% -30,3% +361,0% -105,5%
   ∼ par le flux opérationel 12,2 -6,8 7,5 61,5 66,3  -155,4% -211,0% +718,4% +7,8%
Coût de la dette - 4,0% 7,5% 0,8% 0,7%  - +87,1% -89,7% -8,5%

 

Graphique des dividendes de Helvetia Holding AG

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Ratios de distribution de Helvetia Holding AG

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Résultat net 520 244 485 561 -  -53,2% +98,9% +15,7% -
Flux de trésorerie libre (FCF) 1 316 -643 993 808 907  -148,8% -254,6% -18,7% +12,3%
Dividende payé -261 -275 -292 -323 -337  -205,6% +6,2% +10,4% +4,6%
Distribution sur résultat net 50% 113% 60% 58% -  +125,5% -46,6% -4,6% -
Distribution sur FCF 20% -43% 29% 40% 37%  -316,2% -168,7% +35,7% -6,9%

 

Graphique du cycle de conversion de trésorerie de Helvetia Holding AG

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Ratios du cycle de conversion et d’efficacité de Helvetia Holding AG

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Nbr de jours en stock (DSI) - - - - -  - - - -
Délai paiement clients (DSO) 31 40 63 90 -  +28,3% +59,4% +42,4% -
Délai ∼ fournisseurs (DPO) - - - - -  - - - -
Conversion de l’encaisse - 40 63 90 -  - +59,4% +42,4% -
Rotation des actifs 0,2 0,1 0,2 0,2 0,2  -15,1% +18,5% -7,2% +8,5%
Frais généraux sur CP 12% 20% 24% 36% -  +63,3% +20,1% +49,3% -
Frais généraux sur CA 7% 11% 12% 14% -  +70,2% +2,1% +20,2% -

 

L’IH Score n’est généralement pas pertinent pour les sociétés financières et les foncières cotées.

IH Score de Helvetia Holding AG

  2019 2020 2021 2022 2023  20-21 21-22 22-23 Moy.
CA ↗ 0 0 1 0 1  +1 -1 +1 0,50
EBIT ↗ 0 0 0 1 1  = +1 = 0,50
Résultat avant impôts ↗ 0 0 1 1 0  +1 = -1 0,50
 
ROIC ≥ 10% 0 0,5 0,75 0,75 0  +0,25 = -0,75 0,50
ROIC ≥ 15% 0 0 0 0 0  = = = 0,00
CROIC ≥ 10% 0 0 1 1 1  +1 = = 0,75
 
Bêta ≤ 0,8 0 0 0 0 0,75  = = +0,75 0.75
 
Couverture par l’EBITDA ≥ 4 0 0 0 0 1  = = +1 0,25
Coût de la dette ≤ 4,5% 0 1 1 1 1  = = = 1,00
 
IH SCORE4,8
 
ROIC → ou ↗ 0 0 1 0,5 0  +1 -0,5 -0,5 0,33
CROIC → ou ↗ 0 0 1 0 1  +1 -1 +1 0,67
Marge opérationnelle → ou ↗ 0 0 1 0,5 0  +1 -0,5 -0,5 0,33
Marge nette → ou ↗ 0 0 1 1 0  +1 = -1 0,50
Marge de FCF → ou ↗ 0 0 1 0,5 1  +1 -0,5 +0,5 0,83
PERSPECTIVEStable

 

Le F-Score Piotroki n’est généralement pas pertinent pour les sociétés financières et les foncières cotées.

F-Score Piotroski de Helvetia Holding AG

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
ROA > 0 0 1 1 1 0  +1 = = -1
ROA ↗ 0 0 1 1 0  = +1 = -1
CFO > 0 1 0 1 1 1  -1 +1 = =
CFO > RN activités poursuivies 1 0 1 1 1  -1 +1 = =
 
Marge opérationnelle ↗ 0 1 0 0 0  +1 -1 = =
Rotation des actifs ↗ 0 0 1 0 1  = +1 -1 +1
 
Dette sur actifs ↘ 0 0 1 0 0  = +1 -1 =
Liquidité générale ↗ 0 1 1 0 0  +1 = -1 =
Actions en circulation → ou ↘ 0 0 0 0 1  = = = +1
 
F_SCORE 2 3 7 4 4  +1 +4 -3 =

 

Le Z-Score Altman n’est généralement pas pertinent pour les sociétés financières et les foncières cotées.

Z-Score Altman de Helvetia Holding AG

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Critère X1 × 1,2 -0,1 -0,1 -0,1 -0,1 -1,0  -7,2% -7,1% +35,8% +1 136,0%
Critère X2 × 1,4 0,1 0,1 0,1 0,1 0,1  -23,0% +9,3% +25,1% -1,5%
Critère X3 × 3,3 - - - - -  +28,5% +34,2% -47,2% -105,9%
Critère X4 × 0,6 - - - - 1,7  - - - -
Critère X5 0,2 0,1 0,2 0,2 0,2  -15,1% +18,5% -7,2% +8,5%
 
Z_SCORE - - - - 1,0  - - - -

 

Rapport boursier Gérants Rapport boursier Gérants : rapport quotidien exclusif dédié aux actions favorites des meilleurs gérants

Graphique des sociétés possiblement comparables à Helvetia Holding AG

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Sociétés possiblement comparables à Helvetia Holding Affichage :

 SociétéCap.Rdt.BêtaPERCours+bas ↔ +hautVE/CAVE/Ebitda
États-Unis Old Republic International 7,5 3,7% 0,9 8,1 28,6 0,9 7,8
Espagne Mapfre 6,6 6,5% 0,7 7,9 2,2 -0,5 -41,4
Suisse Baloise Holding 6,5 5,5% 0,8 12,5 140,0 0,5 6,6
Suisse Helvetia Holding 6,5 5,3% 0,9 1,6 118,7 0,6 10,4
Italie Unipol Gruppo S.p.A. 5,7 4,8% 1,1 5,6 8,0 -2,1 -17,8
Espagne Grupo Catalana Occidente 4,1 6,3% 1,1 6,4 34,4 0,6 3,4
Autriche Vienna Insurance Group 3,7 4,9% 0,9 4,3 29,0 -1,3 -12,3
  Médiane 10,4 5,3% 0,9 9,6   0,5 3,1  
  

 

Graphique du cours de bourse ajusté des dividendes, et du dividende de Helvetia Holding

échelle : logarithmique linéaire | durée : 1 mois 3 mois 6 mois 1 an 2 ans 3 ans 5 ans 10 ans | Comparer

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Dividendes par action détachés par Helvetia Holding AG (peut comporter des erreurs !)

Année Janvier Février Mars Avril Mai Juin Juillet Août Sept. Octobre Nov. Déc.
2024----6,30-------
2023----5,90-------
2022----5,50-------
2021----5,00-------
2020---5,00--------
2019----4,80-------
2018---4,60--------
2017----4,20-------
2016---3,80--------
2015---3,60--------
2014---3,50--------
2013---2,80--------
2012----1,60-------
2011----1,60-------
2010---2,90--------
2009---2,70--------
2008----3,00-1,98-----
2007----2,70-------
2006----1,80-------
2005----1,10-------
2004----0,73-------

 

Comptes annuels de résultat simplifiés de Helvetia Holding AG (en MCHF)

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Chiffre d’affaires 10 719 10 432 12 308 10 143 10 484  -2,7% +18,0% -17,6% +3,4%
Charges d'exploitation -1 963 -2 457 -2 945 -2 953 -10 475  +25,2% +19,9% +0,3% -454,8%
   dont Coût des ventes -9 096 - - - -  - - - -
   dont Frais généraux -717 -1 187 -1 430 -1 416 -  +65,7% +20,4% -1,0% -
Résultat opérationnel 661 433 813 671 9  -34,5% +87,7% -17,4% -98,6%
Autres revenus/frais nets 560 320 669 706 342  -43,0% +109,2% +5,5% -51,6%
Charge d'intérêt -117 -77 -147 -15 -15  -34,0% +91,7% -89,8% +2,0%
Résultat avant impôts 560 320 669 706 369  -43,0% +109,2% +5,5% -47,7%
Impôts sur les bénéfices -27 -38 -156 -97 -68  +43,1% +308,6% -38,1% -30,0%
Résultat net
(aux actions ordinaires)		 520 244 485 561 -  -53,2% +98,9% +15,7% -
 
EBITDA -114 -151 -172 -13 189  +32,5% +13,9% -92,2% -1 496,6%
RN d’exploitation (NOPAT) 630 381 623 579 8  -39,4% +63,4% -7,0% -98,7%
Taux d’imposition 5% 12% 23% 14% 18%  +150,8% +95,3% -41,3% +34,0%
 
Chiffre d’affaires par action 216,7 203,8 232,9 191,7 198,5  -5,9% +14,3% -17,7% +3,5%
EBITDA par action -2,3 -3,0 -3,3 -0,3 3,6  +28,1% +10,3% -92,2% -1 498,4%
Bénéfices par action 10,5 4,8 9,2 10,6 -  -54,7% +92,6% +15,6% -

 

Comptes annuels de bilan simplifiés de Helvetia Holding AG (en MCHF)

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Actifs courants 4 006 4 634 5 362 5 046 2 759  +15,7% +15,7% -5,9% -45,3%
   dont Trésorerie 1 305 1 849 1 859 1 460 1 893  +41,7% +0,5% -21,5% +29,7%
   dont Placements à CT 261 322 395 354 866  +23,5% +22,5% -10,3% +144,6%
   dont Créances clients 909 1 136 2 136 2 507 -  +24,9% +88,1% +17,3% -
   dont Stock - - - - -  - - - -
Placements à long terme 36 561 47 522 46 948 39 283 40 162  +30,0% -1,2% -16,3% +2,2%
Biens corporels 564 1 040 1 028 1 027 -  +84,5% -1,1% -0,1% -
Écart d'acquisitions 1 149 1 148 1 151 1 140 1 118  -0,1% +0,3% -0,9% -2,0%
Biens incorporels 1 340 1 961 1 866 1 675 453  +46,4% -4,8% -10,3% -73,0%
Actifs totaux 61 310 70 311 70 011 62 155 59 216  +14,7% -0,4% -11,2% -4,7%
 
Passifs courants 7 375 8 220 8 679 9 046 49 857  +11,5% +5,6% +4,2% +451,1%
   dont Créances fournisseurs 2 001 2 041 2 255 2 540 48 372  +2,0% +10,5% +12,6% +1 804,3%
   dont Dette à court terme 542 314 114 103 302  -42,0% -63,7% -9,7% +193,8%
Dette à long terme 1 136 1 857 1 657 2 003 1 912  +63,5% -10,7% +20,9% -4,6%
Passifs totaux 55 476 63 911 63 597 57 937 2 397  +15,2% -0,5% -8,9% -95,9%
 
Action ordinaire 1 1 1 1 1  +10,0% 0% 0% 0%
Bénéfices non répartis 3 506 3 097 3 370 3 744 3 514  -11,6% +8,8% +11,1% -6,1%
Capitaux propres 5 828 5 912 5 927 3 932 3 812  +1,4% +0,2% -33,7% -3,0%
 
Dette portant intérets 1 677 2 171 1 771 2 106 2 214  +29,4% -18,4% +18,9% +5,1%
Dette nette 111 0 -482 292 -544  -100,4% +120 450,0% -160,6% -286,2%
Fonds de roulement -3 369 -3 587 -3 317 -4 000 -47 099  +6,5% -7,5% +20,6% +1 077,6%
Actions en circulation (en M) 49,5 51,2 52,8 52,9 52,8  +3,5% +3,3% +0,1% -0,1%

 

Flux de trésorerie annuels simplifiés de Helvetia Holding AG (en MCHF)

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Bénéfices nets 520 244 485 561 369  -53,2% +98,9% +15,7% -34,2%
 
Dépréciation 68 117 186 154 179  +72,5% +59,2% -16,9% +16,0%
Ajustements des bénéfices nets -1 399 1 385 -874 347 -  -199,0% -163,1% -139,7% -
Ajust. comptes débiteurs - - - - -  - - - -
Ajust. des stocks - - - - -  - - - -
Autres flux opérationnels 1 243 -1 402 547 -1 424 -  -212,8% -139,0% -360,2% -
Flux opérationnel 1 426 -521 1 109 923 1 015  -136,5% -312,7% -16,7% +9,9%
 
Dépenses d’investissement 111 122 115 116 108  +10,0% -5,2% +0,3% -6,8%
Investissements 0 1 -155 29 -131  +100,0% -19 512,5% -118,9% -548,5%
Flux d’investissement -133 -527 -155 29 -  +295,6% -70,5% -118,9% -
 
Dividendes payés 261 -275 -292 -323 -337  -205,6% +6,2% +10,4% +4,6%
Emprunts nets -166 508 -231 387 -  -407,0% -145,4% -267,4% -
Flux de financement -382 646 -472 -186 -407  -269,0% -173,1% -60,7% +118,9%
 
Variation nette de la trésorerie 67 544 10 -399 433  +714,1% -98,2% -4 169,4% -208,6%
 
Free Cash Flow par action 26,6 -12,6 18,8 15,3 17,2  -147,2% -249,7% -18,8% +12,5%

 

Comptes trimestriels de résultat simplifiés de Helvetia Holding AG (en MCHF)

  12/2021 06/2022 12/2022 06/2023 12/2023  12-06/22 06-12/22 12-06/23 06-12/23
Chiffre d’affaires 6 299 4 598 5 786 5 424 5 072  -27,0% +25,8% -6,3% -6,5%
Charges d'exploitation -1 449 -1 463 -1 497 -1 326 -919  +1,0% +2,3% -11,4% -30,7%
   dont Coût des ventes - - - - -  - - - -
   dont Frais généraux -741 -565 -851 -444 -  -23,7% +50,5% -47,8% -
Résultat opérationnel 389 230 408 426 -7  -40,8% +77,3% +4,4% -101,7%
Autres revenus/frais nets 330 296 410 334 32  -10,5% +38,8% -18,7% -90,3%
Charge d'intérêt -68 -9 -6 -10 -52  -86,5% -37,0% +72,4% +420,0%
Résultat avant impôts 330 296 410 334 32  -10,5% +38,8% -18,7% -90,3%
Impôts sur les bénéfices -74 -79 -18 -79 -11  +6,4% -77,1% +336,1% -113,9%
Résultat net
(aux actions ordinaires)		 117 104 176 122 -  -11,0% +69,5% -30,7% -
 
EBITDA -80 23 -37 -103 69  -129,4% -259,8% +175,7% -167,2%
RN d’exploitation (NOPAT) 302 169 390 326 -5  -44,1% +131,1% -16,5% -101,5%
Taux d’imposition 22% 27% 4% 24% 34%  +18,8% -83,5% +436,2% +43,5%
 
Chiffre d’affaires par action 119,2 87,0 109,4 102,5 96,0  -27,0% +25,7% -6,3% -6,4%
EBITDA par action -1,5 0,4 -0,7 -1,9 1,3  -129,4% -259,7% +175,7% -167,3%
Bénéfices par action 2,2 2,0 3,3 2,3 -  -11,0% +69,3% -30,7% -

 

Comptes trimestriels de bilan simplifiés de Helvetia Holding AG (en MCHF)

  12/2021 06/2022 12/2022 06/2023 12/2023  12-06/22 06-12/22 12-06/23 06-12/23
Actifs courants 5 362 6 815 5 046 2 002 2 759  +27,1% -25,9% -60,3% +37,8%
   dont Trésorerie 1 859 1 423 1 460 1 237 1 893  -23,5% +2,6% -15,3% +53,1%
   dont Placements à CT 395 445 354 42 819 866  +12,8% -20,5% +11 999,2% -98,0%
   dont Créances clients 2 136 2 842 2 507 171 -  +33,0% -11,8% -93,2% -
   dont Stock - - - - -  - - - -
Placements à long terme 46 948 40 545 39 283 44 158 40 162  -13,6% -3,1% +12,4% -9,0%
Biens corporels 1 028 1 015 1 027 1 097 -  -1,3% +1,2% +6,8% -
Écart d'acquisitions 1 151 - 1 140 - 1 118  - - - -
Biens incorporels 1 866 1 716 1 675 1 593 453  -8,1% -2,4% -4,9% -71,6%
Actifs totaux 70 011 63 496 62 155 57 520 59 216  -9,3% -2,1% -7,5% +2,9%
 
Passifs courants 8 679 9 983 9 046 48 828 49 857  +15,0% -9,4% +439,8% +2,1%
   dont Créances fournisseurs 2 255 1 989 2 540 47 860 48 372  -11,8% +27,7% +1 784,2% +1,1%
   dont Dette à court terme 114 0 103 0 302  - - - -
Dette à long terme 1 657 2 399 2 003 2 412 1 912  +44,7% -16,5% +20,4% -20,7%
Passifs totaux 63 597 59 028 57 937 53 845 2 397  -7,2% -1,8% -7,1% -95,5%
 
Action ordinaire 1 1 1 1 1  0% 0% 0% 0%
Bénéfices non répartis 3 370 3 471 3 744 3 480 3 514  +3,0% +7,9% -7,0% +1,0%
Capitaux propres 5 927 4 172 3 932 3 374 3 812  -29,6% -5,8% -14,2% +13,0%
 
Dette portant intérets 1 771 2 399 2 106 2 412 2 214  +35,4% -12,2% +14,5% -8,2%
Dette nette -482 531 292 -41 644 -544  -210,1% -44,9% -14 346,9% -98,7%
Fonds de roulement -3 317 -3 168 -4 000 -46 826 -47 099  -4,5% +26,2% +1 070,7% +0,6%
Actions en circulation (en M) 52,9 52,9 52,9 52,9 52,8  0% +0,1% 0% -0,1%

 

Flux de trésorerie trimestriels simplifiés de Helvetia Holding AG (en MCHF)

  12/2021 06/2022 12/2022 06/2023 12/2023  12-06/22 06-12/22 12-06/23 06-12/23
Bénéfices nets 246 211 364 247 36  -14,3% +72,3% -32,0% -85,5%
 
Dépréciation 120 72 90 102 77  -40,0% +25,4% +13,9% -25,1%
Ajustements des bénéfices nets -374 346 -172 390 -  -192,4% -149,8% -326,3% -
Ajust. comptes débiteurs - -433 -109 -218 -  - -74,8% +100,0% -
Ajust. des stocks - - - - -  - - - -
Autres flux opérationnels 883 -1 298 586 -373 -  -247,0% -145,2% -163,7% -
Flux opérationnel 652 287 636 -8 578  -56,0% +121,9% -101,3% -7 061,4%
 
Dépenses d’investissement 57 56 59 51 57  -1,4% +4,8% -13,9% +11,4%
Investissements -10 -12 2 1 -  +20,9% -118,6% -75,0% -
Flux d’investissement -43 -38 53 -29 -  -9,7% -238,1% -154,0% -
 
Dividendes payés 26 -299 -24 -316 -3  -1 253,3% -92,0% +1 215,4% -99,2%
Emprunts nets -20 195 -1 -13 -  -1 084,8% -100,6% +1 122,7% -
Flux de financement -55 133 -318 -322 -83  -340,5% -340,2% +1,2% -74,3%
 
Variation nette de la trésorerie 33 -436 37 -223 656  -1 405,7% -108,6% -698,7% -393,9%
 
Free Cash Flow par action 11,3 4,4 10,9 -1,1 9,9  -61,3% +150,3% -110,3% -981,3%

Légende

Analyse graphique  Supports et résistances calculés algorithmiquement par IH

MMAn  Moyenne mobile arithmétique à 5/10/20/40/50/100/200/400 jours

Bandes de Bollinger®  Bandes de Bollinger à 5/10/20/50/100/200 jours et 1,8/1,9/2/2,1/2,2/2,5 écarts-types

Flottant  Pourcentage du capital échangeable en bourse

Initiés  Pourcentage du capital détenu par le management et les fondateurs

Institutionnels  Pourcentage du capital détenu par des investisseurs institutionnels (fonds, ETF…)

PER TTM  Cours de bourse ÷ résultat net par action sur 12 mois glissants

PER prévi.  Cours de bourse ÷ résultat net prévisionnel par action d’après le consensus des analystes

PEG  PER ÷ taux de croissance prévisionnel d’après le consensus des analystes

P/B  Cours de bourse ÷ capitaux propres au dernier trimestre

VE/CA TTM  Valeur d’Entreprise ÷ Chiffre d’Affaires sur 12 mois glissants

VE/EBITDA TTM  Valeur d’Entreprise ÷ EBITDA sur 12 mois glissants

Marge opé. TTM  Résultat opérationnel ÷ chiffre d’affaires sur 12 mois glissants

Marge nette ou bénéficiaire TTM  Résultat net ÷ chiffre d’affaires sur 12 mois glissants

ROE TTM  Résultat net ÷ capitaux propres sur 12 mois glissants

ROA TTM  Résultat net ÷ actif total sur 12 mois glissants

Δ CA trimestriel YoY  Croissance du Chiffre d’Affaires trimestriel par rapport à l’année précédente

Δ RN trimestriel YoY  Croissance du Résultat Net trimestriel par rapport à l’année précédente

Cible  Cours cible moyen d’après le consensus des analystes des principales banques américaines

MMA50  Valeur moyenne du cours de bourse sur les 50 dernières séances boursières

MMA200  Valeur moyenne du cours de bourse sur les 200 dernières séances boursières

+ bas 52 s.  Cours de bourse le plus bas sur les 52 dernières semaines

+ haut 52 s.  Cours de bourse le plus haut sur les 52 dernières semaines

1 mois  Comparaison entre le cours de la veille et celui d’il y a 1 mois, ajusté des dividendes (sauf omission !)

n mois  idem avec n mois

1 an  idem avec 1 an

n ans  idem avec n ans

Environ. ESG  Risque environnemental d’après les critères ESG

Social ESG  Risque social d’après les critères ESG

Gouv. ESG  Risque de gouvernance d’après les critères ESG

Controverse  Niveau de controverse d’après les critères ESG

Global ESG  Risque combiné d’après les critères ESG

Notation Morningstar  Performance du fonds selon Morningstar 1 étoile = faible performance, 5 étoiles = performance élevée.

Risque MS  Niveau de risque selon Morningstar : 1 = volatilité élevé, 5 = volatilité faible.

Position  Position de l’action dans le fonds considéré

Poids  Poids de l’action dans le fonds considéré

Marge de FCF  Flux de trésorerie libre ÷ chiffre d’affaires

ROIC  Résultat net d’exploitation ÷ (moyenne capitaux investis sur deux exercices). Estimation IH.

CROIC  Flux de trésorerie libre ÷ (moyenne capitaux investis sur deux exercices). Estimation IH.

Taux d’imposition  Impôts sur les bénéfices ÷ résultat avant impôts. Estimation IH cappée à 50%.

Capital investi  Capitaux propres + dette long terme + dette court terme. Estimation IH.

RN d’exploitation  NOPAT = résultat opérationnel × (1 - taux d’imposition). Estimation IH.

Marge brute  Chiffre d’affaires - coût des ventes

Marge d’EBITDA  EBITDA ÷ chiffre d’affaires

Marge opérationnelle  Résultat opérationnel ÷ chiffre d’affaires

Marge nette ou bénéficiaire  Résultat net ÷ chiffre d’affaires

ROE  Résultat net ÷ (moyenne capitaux propres sur deux exercices )

ROA  Résultat net ÷ (moyenne actifs totaux sur deux exercices)

Liquidité restreinte  (actifs courants - stock) ÷ (passifs courants - dette court terme)

Liquidité générale  Actifs courants ÷ passifs courants

Dette nette sur EBITDA  (dette court terme + dette long terme - trésorerie - placements à court terme) ÷ EBITDA

Dette sur actifs  (dette court terme + dette long terme) ÷ actifs totaux

Dette sur capitaux propres  (dette court terme + dette long terme) ÷ capitaux propres

Couverture par l’EBITDA  EBITDA ÷ charge d’intérêt

Couverture par l’EBIT  EBIT ÷ charge d’intérêt

Couverture par le flux opérationnel  Flux de trésorerie opérationnel ÷ charge d’intérêt

Coût de la dette  (moyenne [dette court terme + dette long terme] sur deux exercices) ÷ charge d’intérêt. Estimation IH.

Nbr de jours en stock  DSI = stock ÷ coût des ventes × 365

Délai paiement clients  DSO = créances clients ÷ chiffre d’affaires

Délai paiement fournisseurs  DPO = créances fournisseurs ÷ (coût des ventes + [différence stocks sur deux exercices]) × 365

Conversion de l’encaisse  DSI + DSO - DPO

Rotation des actifs  Chiffre d’affaires ÷ actif total

Frais généraux sur CP  Frais généraux ÷ capitaux propres

Frais généraux sur CA  Frais généraux ÷ chiffre d’affaires

Distribution sur résultat net  Dividende payé ÷ résultat net

Distribution sur FCF  Dividende payé ÷ flux de trésorerie libre

IH Score  Cf. présentation de l’IH Score

F-Score Piotroski  Cf. présentation du F-Score

Z-Score Altman  Cf. présentation du Z-Score

Cap.  Capitalisation boursière en Md€, après conversion le cas échéant

Rdt.  Rendement sur dividendes prévisionnel d’après le consensus des analystes

Bêta  Plus le ratio bêta est élevé, plus le cours de bourse a été fluctuant ces récentes années.

PER  Toutes choses égales par ailleurs, plus le ratio PER est faible, plus la société est bon marché.

+bas ↔ +haut  Cours de bourse par rapport au plus bas et au plus haut à 52 semaines

Top 5/10/15/20/25 fonds  Cf. rapport Gérants

Les données peuvent comporter des inexactitudes : ne prenez pas de décisions d’investissement sur leur seule base.

Déposez vos remarques et suggestions sur les forums : Screeners de l’IH.


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