xlsPortfolio xlsPortfolio | xlsValorisation
Chercher une action :
Encompass Health Corp

Encompass Health (EHC.US, US29261A1007)

Encompass Health Corporation provides post-acute healthcare services in the United States and Puerto Rico. It owns and operates inpatient rehabilitation hospitals that provide medical, nursing, therapy, and ancillary services. The company provides specialized rehabilitative treatment on an inpatient basis to patients who have experienced physical or cognitive disabilities or injuries due to medical conditions, such as strokes, hip fractures, and various debilitating neurological conditions. It offers services through the Medicare program to federal government, managed care plans and private insurers, state governments, and other patients. The company was formerly known as HealthSouth Corporation and changed its name to Encompass Health Corporation in January 2018. The company was incorporated in 1984 and is based in Birmingham, Alabama.

Siège social : 9001 Liberty Parkway, Birmingham, AL, United States, 35242

Tous les ratios sont calculés de manière automatique si les données financières le permettent. Mais selon l’activité de la société (en particulier les foncières côtées, les banques et les assureurs), seuls quelques-uns seront pertinents.

 

 

Analyse graphique (chandeliers japonais, supports/résistances, moyenne mobile et Bollinger) d’Encompass Health

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

 

Rapport boursier Gérants Rapport boursier Gérants : rapport quotidien exclusif dédié aux actions favorites des meilleurs gérants

Répartition du capital, valorisation et momentum d’Encompass Health Corp

Nbr d’actions Flottant Initiés Institutionnels Short Ratio Flottant en VAD
100 140 000 98,6% 1,8% 100,6% 3,0 2%
PER TTM PER prévi. PEG P/B VE/EBITDA TTM VE/CA TTM
21,4 19,5 - 4,7 10,2 2,1
Marge opé. TTM Marge nette TTM ROE TTM ROA TTM Δ CA trimestriel YoY Δ RN trimestriel YoY
15% 7% 22,8% 7,8% 9,6% -2,7%
Cours Cible MMA50 MMA200 + bas 52 s. + haut 52 s.
77,7 USD 86,2 74,0 68,6 52,6 78,1

 

Graphique des performances bousières ajustées des dividendes d’Encompass Health Corp

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Performance boursière ajustée des dividendes d’Encompass Health Corp

1 mois 2 mois 3 mois 6 mois 1 an 2 ans 3 ans
+4,0% +8,5% +15,8% +15,5% +49,1% +44,8% +24,1%
4 ans 5 ans 6 ans 7 ans 8 ans 9 ans 10 ans
+65,5% +79,7% +87,4% +156,7% +214,8% +154,1% +231,5%

 

Répartition des recommandations des analystes pour Encompass Health Corp

Nbr d’analystes Acheter Accumuler Conserver Alléger Vendre Acheter ↔ Vendre Cible
11 9 2 0 0 0 86,2

 

Équipe de direction d’Encompass Health Corp

Nom Fonction Âge Nom Fonction Âge
Mark J. Tarr CEO, President & Director 61 Douglas E. Coltharp Executive VP & CFO 61
Andrew L. Price Senior VP & Chief Accounting Officer 56 John Patrick Darby Executive VP, General Counsel & Corporate Secretary 59
Elissa Joy Charbonneau D.O., M.S. Chief Medical Officer 63 Rusty Yeager Chief Information Officer & Senior VP -
Mark Miller Senior Vice President of Investor Relations & Strategic Planning - Dawn Rock Chief Compliance Officer -
Anthony A. Hernandez Chief Human Resources Officer 58 Frank Brown President of Southwest Region -

 

Opérations d’initiés récentes pour Encompass Health Corp (peut comporter des erreurs, cliquez ici pour vérifier !)

Date Nom Fonction/Relation Opération Quantité Cours moyen Montant
13/11/2023 Douglas E Coltharp CFO Vente 11 215 $63,39 $710 919
17/08/2023 Elissa Joy Charbonneau Insider Vente 8 294 $69,58 $577 097
16/08/2023 Mark J Tarr CEO Vente 25 330 $71,06 $1 799 950
CUMUL DES OPÉRATIONS D’INITIÉS RÉCENTES POUR ENCOMPASS HEALTH-$3 087 965

 

Présence d’Encompass Health dans les 25 premières positions des meilleurs fonds (liste des fonds analysés)

Nom du fonds Catégorie Notation Morningstar Position Poids
Introuvable ou présence non significative.

 

Graphique des profits et résultats d’Encompass Health Corp

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Fondamentaux d’Encompass Health Corp (en MUSD)

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Chiffre d’affaires 4 605 4 644 5 122 4 349 4 801  +0,9% +10,3% -15,1% +10,4%
EBITDA 948 905 1 079 872 1 006  -4,6% +19,3% -19,3% +15,4%
Résultat opérationnel 730 662 823 628 732  -9,3% +24,3% -23,7% +16,5%
Résultat net 359 284 412 270 -  -20,8% +45,0% -34,5% -
Free Cash Flow 231 297 165 122 268  +28,2% -44,5% -26,1% +120,0%
Marge de FCF 5% 6% 3% 3% 6%  +27,2% -49,7% -12,9% +99,2%
ROIC - 11% 13% 10% 13%  - +15,8% -18,0% +29,0%
CROIC - 6% 3% 3% 6%  - -48,8% -19,6% +142,1%
Taux d’imposition 21% 22% 21% 22% 22%  +6,6% -3,3% +4,5% -1,9%
Capital investi 4 455 4 922 5 236 4 103 4 384  +10,5% +6,4% -21,6% +6,9%
Actions en circul. (en M) 99,4 99,8 100,2 100,4 101,3  +0,4% +0,4% +0,2% +0,9%
EBITDA par action 9,5 9,1 10,8 8,7 9,9  -5,0% +18,8% -19,4% +14,4%
Bénéfices par action 3,6 2,8 4,1 2,7 -  -21,1% +44,5% -34,7% -
Free Cash Flow par action 2,3 3,0 1,6 1,2 2,6  +27,7% -44,7% -26,2% +118,0%

 

Graphique de la rentabilité et des marges d’Encompass Health Corp

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Ratio de profitabilité d’Encompass Health Corp

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Marge brute 96% 96% 96% 95% 19%  -0,7% +0,2% -0,6% -79,6%
Marge d’EBITDA 21% 19% 21% 20% 21%  -5,4% +8,2% -4,9% +4,5%
Marge opérationnelle 16% 14% 16% 14% 15%  -10,1% +12,7% -10,1% +5,6%
Marge bénéficiaire 8% 6% 8% 6% -  -21,4% +31,5% -22,9% -
Marge de FCF 5% 6% 3% 3% 6%  +27,2% -49,7% -12,9% +99,2%
Rentabilité économique (ROA) - 4,5% 6,2% 4,3% -  - +36,5% -30,3% -
Rentabilité financière (ROE) - 19,3% 23,6% 16,7% -  - +21,9% -28,9% -
Rdt sr capital investi (ROIC) - 11% 13% 10% 13%  - +15,8% -18,0% +29,0%
FCF sur ∼ (CROIC) - 6% 3% 3% 6%  - -48,8% -19,6% +142,1%

 

Ratios de solvabilité d’Encompass Health Corp

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Liquidité restreinte 0,8 1,1 1,0 1,0 1,1  +33,3% -11,6% -1,2% +18,3%
Liquidité générale 1,0 1,3 1,2 1,2 1,3  +26,2% -7,0% +1,2% +3,0%
Dette nette sur EBITDA 3,2 3,4 3,0 3,2 2,6  +8,3% -11,8% +4,9% -18,8%
Dette sur actifs 51% 52% 48% 50% 45%  +1,3% -6,3% +2,3% -9,5%
Dette sur capitaux propres 229% 210% 174% 213% 166%  -8,5% -17,1% +22,5% -22,1%
Couverture par l’EBITDA 5,9 4,9 6,6 5,0 6,4  -17,3% +33,5% -24,4% +29,1%
   ∼ par l’EBIT 4,6 3,6 5,0 3,6 4,7  -21,4% +39,1% -28,5% +30,4%
   ∼ par le flux opérationel 4,0 3,8 4,3 4,0 5,4  -3,8% +13,7% -7,6% +34,9%
Coût de la dette - 5,7% 4,9% 5,7% 5,7%  - -13,6% +16,2% -1,1%

 

Graphique des dividendes d’Encompass Health Corp

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Ratios de distribution d’Encompass Health Corp

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Résultat net 359 284 412 270 -  -20,8% +45,0% -34,5% -
Flux de trésorerie libre (FCF) 231 297 165 122 268  +28,2% -44,5% -26,1% +120,0%
Dividende payé -109 -112 -112 -99 -60  +2,9% +0,4% -11,9% -39,0%
Distribution sur résultat net 30% 39% 27% 37% -  +29,9% -30,7% +34,6% -
Distribution sur FCF 47% 38% 68% 81% 23%  -19,7% +80,9% +19,1% -72,3%

 

Graphique du cycle de conversion de trésorerie d’Encompass Health Corp

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Ratios du cycle de conversion et d’efficacité d’Encompass Health Corp

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Nbr de jours en stock (DSI) 125 119 114 57 -  -4,6% -4,6% -49,7% -
Délai paiement clients (DSO) 40 45 48 45 46  +12,2% +7,7% -7,1% +3,2%
Délai ∼ fournisseurs (DPO) - 201 240 288 16  - +19,4% +19,7% -94,4%
Conversion de l’encaisse - -37 -78 -186 30  - +110,2% +137,0% -116,3%
Rotation des actifs 0,8 0,7 0,7 0,8 0,8  -4,9% +3,5% +3,4% +2,0%
Frais généraux sur CP 215% 184% 166% 199% 173%  -14,4% -9,9% +20,0% -12,6%
Frais généraux sur CA 63% 63% 62% 60% 60%  -0,3% -1,7% -3,1% -0,5%

 

L’IH Score analyse neuf critères liés à la croissance, à la rentabilité, et à la solidité financière d’une entreprise cotée, d’après ses cinq derniers exercices comptables. Un score élevé, proche ou égal à 9, présage de la qualité et de la solidité de la société.

Rapport boursier IH Score Rapport boursier IH Score : rapport quotidien exclusif dédié aux sociétés avec l’IH Score le plus élevé

IH Score d’Encompass Health Corp

  2019 2020 2021 2022 2023  20-21 21-22 22-23 Moy.
CA ↗ 0 0,5 1 0 1  +0,5 -1 +1 0,63
EBIT ↗ 0 0 1 0 1  +1 -1 +1 0,50
Résultat avant impôts ↗ 0 0 1 0 1  +1 -1 +1 0,50
 
ROIC ≥ 10% 0 1 1 1 1  = = = 1,00
ROIC ≥ 15% 0 0,5 0,75 0,5 0,75  +0,25 -0,25 +0,25 0,63
CROIC ≥ 10% 0 0,5 0 0 0,5  -0,5 = +0,5 0,25
 
Bêta ≤ 0,8 0 0 0 0 1  = = +1 1
 
Couverture par l’EBITDA ≥ 4 1 0,75 1 0,75 1  +0,25 -0,25 +0,25 0,88
Coût de la dette ≤ 4,5% 0 1 1 1 1  = = = 1,00
 
IH SCORE6,4
 
ROIC → ou ↗ 0 0 1 0 1  +1 -1 +1 0,67
CROIC → ou ↗ 0 0 0 0,5 1  = +0,5 +0,5 0,67
Marge opérationnelle → ou ↗ 0 0 1 0 1  +1 -1 +1 0,67
Marge nette → ou ↗ 0 0 1 0 0  +1 -1 = 0,17
Marge de FCF → ou ↗ 0 1 0 0,5 1  -1 +0,5 +0,5 0,67
PERSPECTIVEStable

 

Le F-Score, créé par Joseph Piotroski en 2000, analyse neuf critères liés à la rentabilité et à la solidité financière d’une entreprise cotée.
Un score élevé, proche ou égal à 9, présage de la solidité de la société.

F-Score Piotroski d’Encompass Health Corp

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
ROA > 0 0 1 1 1 0  +1 = = -1
ROA ↗ 0 0 1 0 0  = +1 -1 =
CFO > 0 1 1 1 1 1  = = = =
CFO > RN activités poursuivies 1 1 1 1 1  = = = =
 
Marge opérationnelle ↗ 0 0 1 0 0  = +1 -1 =
Rotation des actifs ↗ 0 0 1 1 1  = +1 = =
 
Dette sur actifs ↘ 0 0 1 0 1  = +1 -1 +1
Liquidité générale ↗ 0 1 0 1 1  +1 -1 +1 =
Actions en circulation → ou ↘ 0 0 0 0 0  = = = =
 
F_SCORE 2 4 7 5 5  +2 +3 -2 =

 

Le Z-Score, créé par Edward Altman en 1968, analyse cinq critères liés à la solidité financière d’une entreprise cotée.
Un score supérieur à 3 présage d’une bonne situation financière, un score inférieur à 1,8 présage d’une situation préoccupante.

Z-Score Altman d’Encompass Health Corp

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Critère X1 × 1,2 - - - - -  +527,0% -29,9% -0,3% +21,2%
Critère X2 × 1,4 -0,1 -0,1 - - 0,1  -56,6% -155,0% -0,6% +224,5%
Critère X3 × 3,3 0,4 0,3 0,4 0,4 0,4  -14,4% +16,7% -7,1% +7,6%
Critère X4 × 0,6 - - - - 1,7  - - - -
Critère X5 0,8 0,7 0,7 0,8 0,8  -4,9% +3,5% +3,4% +2,0%
 
Z_SCORE - - - - 3,0  - - - -

 

Rapport boursier Gérants Rapport boursier Gérants : rapport quotidien exclusif dédié aux actions favorites des meilleurs gérants

Graphique des sociétés possiblement comparables à Encompass Health Corp

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Sociétés possiblement comparables à Encompass Health Affichage :

 SociétéCap.Rdt.BêtaPERCours+bas ↔ +hautVE/CAVE/Ebitda
États-Unis DaVita HealthCare Partners 11,0 - 1,0 14,7 136,9 1,7 8,6
Allemagne Fresenius Medical Care 10,2 3,4% 0,9 12,0 35,6 0,9 7,2
États-Unis Chemed 9,0 0,3% 0,4 27,1 644,3 4,2 23,9
États-Unis Encompass Health 7,1 0,8% 0,8 19,5 77,7 2,1 10,2
États-Unis Amedisys 2,8 - 0,9 20,4 92,5 1,5 15,2
États-Unis agilon health 2,2 - 0,5 178,6 5,7 0,4 -8,8
États-Unis Lifestance Health Group 2,1 - 1,4 151,5 6,0 2,4 -26,2
  Médiane 2,0 0,4% 0,9 15,5   1,0 7,2  
  

 

Graphique du cours de bourse ajusté des dividendes, et du dividende d’Encompass Health

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Dividendes par action détachés par Encompass Health Corp (peut comporter des erreurs !)

Année Janvier Février Mars Avril Mai Juin Juillet Août Sept. Octobre Nov. Déc.
2024--0,15---------
2023--0,15--0,15--0,15--0,15
2022--0,22---0,28-0,15--0,15
2021--0,22--0,22--0,22--0,22
2020--0,22--0,22--0,22--0,22
2019--0,21--0,21--0,22--0,22
2018--0,20--0,20--0,21--0,21
2017--0,19--0,19--0,20--0,20
2016--0,18--0,18--0,19--0,19
2015--0,17--0,17--0,18--0,18
2014--0,14--0,14--0,17--0,17
2013--------0,14--0,14

 

Comptes annuels de résultat simplifiés d’Encompass Health Corp (en MUSD)

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Chiffre d’affaires 4 605 4 644 5 122 4 349 4 801  +0,9% +10,3% -15,1% +10,4%
Charges d'exploitation -3 745 -3 796 -4 106 -3 516 -202  +1,4% +8,2% -14,4% -94,3%
   dont Coût des ventes -168 -201 -209 -202 -3 868  +19,4% +4,4% -3,4% +1 813,8%
   dont Frais généraux -2 902 -2 919 -3 164 -2 602 -2 858  +0,6% +8,4% -17,8% +9,8%
Résultat opérationnel 730 662 823 628 732  -9,3% +24,3% -23,7% +16,5%
Autres revenus/frais nets -167 -189 -166 -177 -125  +13,1% -12,5% +6,9% -29,6%
Charge d'intérêt -160 -184 -165 -176 -157  +15,3% -10,6% +6,7% -10,6%
Résultat avant impôts 562 473 657 451 607  -16,0% +39,1% -31,4% +34,7%
Impôts sur les bénéfices -116 -104 -140 -100 -132  -10,4% +34,5% -28,3% +32,1%
Résultat net
(aux actions ordinaires)
359 284 412 270 -  -20,8% +45,0% -34,5% -
 
EBITDA 948 905 1 079 872 1 006  -4,6% +19,3% -19,3% +15,4%
RN d’exploitation (NOPAT) 579 517 648 488 572  -10,8% +25,5% -24,6% +17,2%
Taux d’imposition 21% 22% 21% 22% 22%  +6,6% -3,3% +4,5% -1,9%
 
Chiffre d’affaires par action 46,3 46,5 51,1 43,3 47,4  +0,5% +9,8% -15,3% +9,4%
EBITDA par action 9,5 9,1 10,8 8,7 9,9  -5,0% +18,8% -19,4% +14,4%
Bénéfices par action 3,6 2,8 4,1 2,7 -  -21,1% +44,5% -34,7% -

 

Comptes annuels de bilan simplifiés d’Encompass Health Corp (en MUSD)

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Actifs courants 756 949 921 717 842  +25,5% -2,9% -22,2% +17,4%
   dont Trésorerie 95 224 55 22 104  +136,3% -75,5% -60,2% +378,0%
   dont Placements à CT - - - - 38  - - - -
   dont Créances clients 506 573 680 537 612  +13,2% +18,8% -21,1% +13,9%
   dont Stock 57 65 65 32 -  +13,9% -0,5% -51,5% -
Placements à long terme 7 - - - -  - - - -
Biens corporels 1 959 2 452 2 844 3 152 -  +25,2% +16,0% +10,8% -
Écart d'acquisitions 2 305 2 319 2 428 1 263 1 281  +0,6% +4,7% -48,0% +1,4%
Biens incorporels 476 431 418 282 278  -9,4% -3,2% -32,4% -1,5%
Actifs totaux 6 081 6 446 6 865 5 637 6 102  +6,0% +6,5% -17,9% +8,3%
 
Passifs courants 721 717 749 576 656  -0,5% +4,4% -23,1% +14,0%
   dont Créances fournisseurs 95 115 138 133 170  +21,6% +19,7% -3,4% +27,9%
   dont Dette à court terme 80 83 81 51 49  +4,3% -2,3% -37,4% -3,7%
Dette à long terme 3 023 3 251 3 244 2 742 2 688  +7,5% -0,2% -15,5% -2,0%
Passifs totaux 4 148 4 444 4 466 3 775 3 805  +7,1% +0,5% -15,5% +0,8%
 
Action ordinaire 1 1 1 1 1  0% 0% 0% +9,1%
Bénéfices non répartis -527 -242 142 116 407  -54,0% -158,5% -18,4% +251,3%
Capitaux propres 1 352 1 588 1 911 1 310 1 648  +17,4% +20,4% -31,4% +25,7%
 
Dette portant intérets 3 103 3 334 3 325 2 793 2 737  +7,4% -0,3% -16,0% -2,0%
Dette nette 3 008 3 110 3 270 2 771 2 595  +3,4% +5,2% -15,3% -6,3%
Fonds de roulement 35 231 173 141 185  +564,7% -25,4% -18,1% +31,2%
Actions en circulation (en M) 99,4 99,8 100,2 100,4 101,3  +0,4% +0,4% +0,2% +0,9%

 

Flux de trésorerie annuels simplifiés d’Encompass Health Corp (en MUSD)

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Bénéfices nets 446 369 518 366 362  -17,4% +40,3% -29,3% -1,2%
 
Dépréciation 219 243 257 244 274  +11,1% +5,6% -5,1% +12,4%
Ajustements des bénéfices nets 190 336 157 212 -  +77,3% -53,2% +34,8% -
Ajust. comptes débiteurs -23 -38 -64 -17 -22  +66,4% +68,8% -73,7% +32,5%
Ajust. des stocks - - - - -  - - - -
Autres flux opérationnels -151 17 -69 -16 -  -111,4% -498,8% -77,0% -
Flux opérationnel 635 705 716 706 851  +10,9% +1,6% -1,4% +20,5%
 
Dépenses d’investissement 404 408 551 584 583  +1,0% +35,0% +6,0% -0,2%
Investissements -657 -408 -666 -627 -601  -38,0% +63,5% -5,9% -4,1%
Flux d’investissement -657 -408 -666 -627 -  -38,0% +63,5% -5,9% -
 
Dividendes payés 109 112 112 99 60  +2,9% +0,4% -11,9% -39,0%
Emprunts nets 455 209 -66 -498 -  -54,0% -131,7% +651,4% -
Flux de financement 48 -146 -240 -146 -266  -402,7% +64,6% -39,3% +82,2%
 
Variation nette de la trésorerie 26 151 -191 -67 51  +479,7% -226,0% -64,9% -175,9%
 
Free Cash Flow par action 2,3 3,0 1,6 1,2 2,6  +27,7% -44,7% -26,2% +118,0%

 

Comptes trimestriels de résultat simplifiés d’Encompass Health Corp (en MUSD)

  12/2022 03/2023 06/2023 09/2023 12/2023  12-03/23 03-06/23 06-09/23 09-12/23
Chiffre d’affaires 1 137 1 160 1 187 1 207 1 247  +2,0% +2,3% +1,7% +3,3%
Charges d'exploitation -904 -928 -951 -974 -53  +2,7% +2,5% +2,4% -94,5%
   dont Coût des ventes -54 -54 -52 -54 -1 004  -0,2% -3,3% +3,7% +1 762,3%
   dont Frais généraux -670 -686 -706 -723 -53  +2,4% +2,9% +2,4% -92,7%
Résultat opérationnel 188 183 118 115 190  -3,1% -35,2% -3,1% +65,6%
Autres revenus/frais nets -38 -36 4 2 -25  -2,9% -109,9% -58,3% -1 773,3%
Charge d'intérêt -38 -36 -36 -36 -35  -2,9% -0,3% -1,1% -2,8%
Résultat avant impôts 151 146 151 145 165  -3,1% +3,4% -4,1% +13,7%
Impôts sur les bénéfices -32 -32 -33 -30 -37  0% +2,8% -7,6% +22,8%
Résultat net
(aux actions ordinaires)
89 88 91 85 -  -1,3% +4,2% -7,3% -
 
EBITDA 252 247 260 248 260  -2,1% +5,5% -4,6% +4,8%
RN d’exploitation (NOPAT) 149 143 93 91 147  -3,9% -35,1% -2,1% +62,1%
Taux d’imposition 21% 22% 22% 21% 23%  +3,2% -0,6% -3,7% +8,0%
 
Chiffre d’affaires par action 11,3 11,5 11,7 11,9 12,3  +1,9% +2,1% +1,4% +3,2%
EBITDA par action 2,5 2,4 2,6 2,4 2,6  -2,2% +5,3% -4,9% +4,7%
Bénéfices par action 0,9 0,9 0,9 0,8 -  -1,4% +4,0% -7,6% -

 

Comptes trimestriels de bilan simplifiés d’Encompass Health Corp (en MUSD)

  12/2022 03/2023 06/2023 09/2023 12/2023  12-03/23 03-06/23 06-09/23 09-12/23
Actifs courants 717 762 824 814 842  +6,2% +8,2% -1,3% +3,5%
   dont Trésorerie 22 85 118 100 104  +289,9% +38,2% -15,1% +4,5%
   dont Placements à CT - 30 33 37 38  - +11,9% +12,7% +1,1%
   dont Créances clients 537 515 532 536 612  -4,2% +3,5% +0,7% +14,1%
   dont Stock 32 34 37 42 -  +8,5% +6,4% +13,7% -
Placements à long terme - - - - -  - - - -
Biens corporels 3 152 3 201 3 268 3 383 -  +1,6% +2,1% +3,5% -
Écart d'acquisitions 1 263 1 271 1 271 1 281 1 281  +0,6% 0% +0,8% 0%
Biens incorporels 282 287 278 276 278  +1,7% -3,2% -0,6% +0,7%
Actifs totaux 5 637 5 747 5 861 5 964 6 102  +2,0% +2,0% +1,8% +2,3%
 
Passifs courants 576 592 655 639 656  +2,8% +10,6% -2,4% +2,7%
   dont Créances fournisseurs 133 141 156 165 170  +6,2% +10,4% +6,2% +2,8%
   dont Dette à court terme 51 52 49 49 49  +3,0% -6,5% -0,2% +0,2%
Dette à long terme 2 742 2 723 2 698 2 693 2 688  -0,7% -0,9% -0,2% -0,2%
Passifs totaux 3 775 3 784 3 804 3 775 3 805  +0,3% +0,5% -0,8% +0,8%
 
Action ordinaire 1 1 1 1 1  +9,1% 0% 0% 0%
Bénéfices non répartis 116 188 265 334 407  +62,7% +40,5% +26,3% +21,6%
Capitaux propres 1 310 1 384 1 475 1 560 1 648  +5,6% +6,6% +5,8% +5,6%
 
Dette portant intérets 2 793 2 775 2 747 2 742 2 737  -0,6% -1,0% -0,2% -0,2%
Dette nette 2 771 2 660 2 596 2 605 2 595  -4,0% -2,4% +0,3% -0,4%
Fonds de roulement 141 170 169 175 185  +20,0% -0,4% +3,3% +6,2%
Actions en circulation (en M) 100,8 100,9 101,1 101,4 101,5  +0,1% +0,2% +0,3% +0,1%

 

Flux de trésorerie trimestriels simplifiés d’Encompass Health Corp (en MUSD)

  12/2022 03/2023 06/2023 09/2023 12/2023  12-03/23 03-06/23 06-09/23 09-12/23
Bénéfices nets 118 114 118 115 96  -2,7% +3,6% -3,1% -16,2%
 
Dépréciation 63 64 73 67 70  +0,9% +13,6% -7,3% +4,2%
Ajustements des bénéfices nets 64 115 90 45 -  +79,9% -21,9% -49,6% -
Ajust. comptes débiteurs -39 24 -12 9 -43  -160,3% -151,5% -175,4% -568,5%
Ajust. des stocks - - - - -  - - - -
Autres flux opérationnels -17 13 13 13 -  -175,6% -3,8% 0% -
Flux opérationnel 172 228 207 215 201  +32,3% -9,3% +4,1% -6,6%
 
Dépenses d’investissement 202 97 117 147 223  -52,1% +21,3% +25,2% +51,7%
Investissements -206 -104 -129 -162 -208  -49,6% +23,6% +26,2% +28,3%
Flux d’investissement -627 -104 -129 -395 -  -83,4% +23,6% +207,2% -
 
Dividendes payés 15 16 15 15 15  +4,7% -4,5% +0,7% -0,7%
Emprunts nets 21 -16 -25 -27 -  -172,9% +61,5% +7,1% -
Flux de financement -17 -58 -44 -66 -44  +251,5% -25,0% +51,3% -33,9%
 
Variation nette de la trésorerie -51 66 35 -13 -37  -230,0% -47,3% -136,9% +189,1%
 
Free Cash Flow par action -0,3 1,3 0,9 0,7 -0,2  -544,6% -32,0% -23,7% -131,5%

Légende

Analyse graphique  Supports et résistances calculés algorithmiquement par IH

MMAn  Moyenne mobile arithmétique à 5/10/20/40/50/100/200/400 jours

Bandes de Bollinger®  Bandes de Bollinger à 5/10/20/50/100/200 jours et 1,8/1,9/2/2,1/2,2/2,5 écarts-types

Flottant  Pourcentage du capital échangeable en bourse

Initiés  Pourcentage du capital détenu par le management et les fondateurs

Institutionnels  Pourcentage du capital détenu par des investisseurs institutionnels (fonds, ETF…)

PER TTM  Cours de bourse ÷ résultat net par action sur 12 mois glissants

PER prévi.  Cours de bourse ÷ résultat net prévisionnel par action d’après le consensus des analystes

PEG  PER ÷ taux de croissance prévisionnel d’après le consensus des analystes

P/B  Cours de bourse ÷ capitaux propres au dernier trimestre

VE/CA TTM  Valeur d’Entreprise ÷ Chiffre d’Affaires sur 12 mois glissants

VE/EBITDA TTM  Valeur d’Entreprise ÷ EBITDA sur 12 mois glissants

Marge opé. TTM  Résultat opérationnel ÷ chiffre d’affaires sur 12 mois glissants

Marge nette ou bénéficiaire TTM  Résultat net ÷ chiffre d’affaires sur 12 mois glissants

ROE TTM  Résultat net ÷ capitaux propres sur 12 mois glissants

ROA TTM  Résultat net ÷ actif total sur 12 mois glissants

Δ CA trimestriel YoY  Croissance du Chiffre d’Affaires trimestriel par rapport à l’année précédente

Δ RN trimestriel YoY  Croissance du Résultat Net trimestriel par rapport à l’année précédente

Cible  Cours cible moyen d’après le consensus des analystes des principales banques américaines

MMA50  Valeur moyenne du cours de bourse sur les 50 dernières séances boursières

MMA200  Valeur moyenne du cours de bourse sur les 200 dernières séances boursières

+ bas 52 s.  Cours de bourse le plus bas sur les 52 dernières semaines

+ haut 52 s.  Cours de bourse le plus haut sur les 52 dernières semaines

1 mois  Comparaison entre le cours de la veille et celui d’il y a 1 mois, ajusté des dividendes (sauf omission !)

n mois  idem avec n mois

1 an  idem avec 1 an

n ans  idem avec n ans

Environ. ESG  Risque environnemental d’après les critères ESG

Social ESG  Risque social d’après les critères ESG

Gouv. ESG  Risque de gouvernance d’après les critères ESG

Controverse  Niveau de controverse d’après les critères ESG

Global ESG  Risque combiné d’après les critères ESG

Notation Morningstar  Performance du fonds selon Morningstar 1 étoile = faible performance, 5 étoiles = performance élevée.

Risque MS  Niveau de risque selon Morningstar : 1 = volatilité élevé, 5 = volatilité faible.

Position  Position de l’action dans le fonds considéré

Poids  Poids de l’action dans le fonds considéré

Marge de FCF  Flux de trésorerie libre ÷ chiffre d’affaires

ROIC  Résultat net d’exploitation ÷ (moyenne capitaux investis sur deux exercices). Estimation IH.

CROIC  Flux de trésorerie libre ÷ (moyenne capitaux investis sur deux exercices). Estimation IH.

Taux d’imposition  Impôts sur les bénéfices ÷ résultat avant impôts. Estimation IH cappée à 50%.

Capital investi  Capitaux propres + dette long terme + dette court terme. Estimation IH.

RN d’exploitation  NOPAT = résultat opérationnel × (1 - taux d’imposition). Estimation IH.

Marge brute  Chiffre d’affaires - coût des ventes

Marge d’EBITDA  EBITDA ÷ chiffre d’affaires

Marge opérationnelle  Résultat opérationnel ÷ chiffre d’affaires

Marge nette ou bénéficiaire  Résultat net ÷ chiffre d’affaires

ROE  Résultat net ÷ (moyenne capitaux propres sur deux exercices )

ROA  Résultat net ÷ (moyenne actifs totaux sur deux exercices)

Liquidité restreinte  (actifs courants - stock) ÷ (passifs courants - dette court terme)

Liquidité générale  Actifs courants ÷ passifs courants

Dette nette sur EBITDA  (dette court terme + dette long terme - trésorerie - placements à court terme) ÷ EBITDA

Dette sur actifs  (dette court terme + dette long terme) ÷ actifs totaux

Dette sur capitaux propres  (dette court terme + dette long terme) ÷ capitaux propres

Couverture par l’EBITDA  EBITDA ÷ charge d’intérêt

Couverture par l’EBIT  EBIT ÷ charge d’intérêt

Couverture par le flux opérationnel  Flux de trésorerie opérationnel ÷ charge d’intérêt

Coût de la dette  (moyenne [dette court terme + dette long terme] sur deux exercices) ÷ charge d’intérêt. Estimation IH.

Nbr de jours en stock  DSI = stock ÷ coût des ventes × 365

Délai paiement clients  DSO = créances clients ÷ chiffre d’affaires

Délai paiement fournisseurs  DPO = créances fournisseurs ÷ (coût des ventes + [différence stocks sur deux exercices]) × 365

Conversion de l’encaisse  DSI + DSO - DPO

Rotation des actifs  Chiffre d’affaires ÷ actif total

Frais généraux sur CP  Frais généraux ÷ capitaux propres

Frais généraux sur CA  Frais généraux ÷ chiffre d’affaires

Distribution sur résultat net  Dividende payé ÷ résultat net

Distribution sur FCF  Dividende payé ÷ flux de trésorerie libre

IH Score  Cf. présentation de l’IH Score

F-Score Piotroski  Cf. présentation du F-Score

Z-Score Altman  Cf. présentation du Z-Score

Cap.  Capitalisation boursière en Md€, après conversion le cas échéant

Rdt.  Rendement sur dividendes prévisionnel d’après le consensus des analystes

Bêta  Plus le ratio bêta est élevé, plus le cours de bourse a été fluctuant ces récentes années.

PER  Toutes choses égales par ailleurs, plus le ratio PER est faible, plus la société est bon marché.

+bas ↔ +haut  Cours de bourse par rapport au plus bas et au plus haut à 52 semaines

Top 5/10/15/20/25 fonds  Cf. rapport Gérants

Les données peuvent comporter des inexactitudes : ne prenez pas de décisions d’investissement sur leur seule base.

Déposez vos remarques et suggestions sur les forums : Screeners de l’IH.