xlsPortfolio xlsPortfolio | xlsValorisation
Chercher une action :
Banco Bilbao Vizcaya Argentaria SA

Banco Bilbao Vizcaya Argentaria (BBVA.MC, ES0113211835)

Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. provides retail banking, wholesale banking, and asset management services in the United States, Spain, Mexico, Turkey, South America, and internationally. The company offers savings account, demand deposits, and time deposits; and loan products, such as residential mortgages, other households, credit card loans, loans to enterprises and public sector, as well as consumer finance. It provides insurance and asset management business, including corporate, commercial, SME, payment systems, retail, private and investment banking, pension and life insurance, leasing, factoring, and brokerage. The company provides its products through online and mobile channels. Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. was founded in 1857 and is headquartered in Bilbao, Spain.

Siège social : Plaza San NicolAs, 4, Bilbao, Spain, 48005

Tous les ratios sont calculés de manière automatique si les données financières le permettent. Mais selon l’activité de la société (en particulier les foncières côtées, les banques et les assureurs), seuls quelques-uns seront pertinents.

 

 

Analyse graphique (chandeliers japonais, supports/résistances, moyenne mobile et Bollinger) de Banco Bilbao Vizcaya Argentaria

durée : 1 mois 3 mois 6 mois 1 an 2 ans 3 ans 5 ans 10 ans | Comparer

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

 

Rapport boursier Gérants Rapport boursier Gérants : rapport quotidien exclusif dédié aux actions favorites des meilleurs gérants

Répartition du capital, valorisation et momentum de Banco Bilbao Vizcaya Argentaria SA

Nbr d’actions Flottant Initiés Institutionnels Short Ratio Flottant en VAD
5 763 290 000 97,8% - 38,4% - -
PER TTM PER prévi. PEG P/B VE/EBITDA TTM VE/CA TTM
7,8 7,3 1,5 1,1 - 2,3
Marge opé. TTM Marge nette TTM ROE TTM ROA TTM Δ CA trimestriel YoY Δ RN trimestriel YoY
51% 30% 15,9% 1,1% 11,7% 33,4%
Cours Cible MMA50 MMA200 + bas 52 s. + haut 52 s.
10,4 EUR 6,8 10,0 8,3 5,8 11,0

 

Graphique des performances bousières ajustées des dividendes de Banco Bilbao Vizcaya Argentaria SA

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Performance boursière ajustée des dividendes de Banco Bilbao Vizcaya Argentaria SA

1 mois 2 mois 3 mois 6 mois 1 an 2 ans 3 ans
+2,1% +18,9% +34,2% +40,7% +57,7% +127,9% +172,5%
4 ans 5 ans 6 ans 7 ans 8 ans 9 ans 10 ans
+362,7% +139,0% +108,9% +102,0% +144,8% +67,8% +77,8%

 

Équipe de direction de Banco Bilbao Vizcaya Argentaria SA

Nom Fonction Âge Nom Fonction Âge
Carlos Torres Vila Group Executive Chairman 58 Onur Genc CEO & Executive Director 50
Maria Luisa Gomez Bravo Global Head of Finance & CFO - Francisco Javier Rodríguez Soler Global Head of Sustainability and Corporate & Investment Banking 55
Maria Jesus Arribas de Paz Global Head of Legal - Paul G. Tobin Global Head of Communications 51
Jaime Saenz de Tejada Pulido Head of Global Risk Management 56 David Puente Vicente Global Head of Client Solutions -
Jorge Saenz-Azcunaga Carranza Global Head of Country Monitoring 54 Rafael Domenech Vilarino Head of Economic Analysis-BBVA Research -

 

Critères ESG (Investissement Socialement Responsable) de Banco Bilbao Vizcaya Argentaria SA au 01/01/2019

  Environnement Social Gouvernance Controverse Global ESG
Score 5,4 21,8 17,1 3 32,8
Risque Négligeable Moyen Faible Moyen Élevé

Implication dans des activités controversées

Pornographie Alcool Jeux d’argent Tabac IVG et cellules souches Contrats militaires Armes controversées Armes légères
Non Non Non Non Non Non Non Non
Tests sur les animaux Peaux et fourrures OGM Huile de palme Pesticides Nucléaire Charbon thermique -
Non Non Non Non Non Non Non -

 

Présence de Banco Bilbao Vizcaya Argentaria dans les 25 premières positions des meilleurs fonds (liste des fonds analysés)

Nom du fonds Catégorie Notation Morningstar Position Poids
Artisan Global Opportunities Fund Global Large-Stock Growth 24 1,8%

 

Graphique des profits et résultats de Banco Bilbao Vizcaya Argentaria SA

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Fondamentaux de Banco Bilbao Vizcaya Argentaria SA (en MEUR)

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Chiffre d’affaires 24 618 23 109 22 819 24 743 29 542  -6,1% -1,3% +8,4% +19,4%
EBITDA 7 164 3 978 7 796 11 277 13 422  -44,5% +96,0% +44,7% +19,0%
Résultat opérationnel 5 565 2 690 6 562 9 949 12 022  -51,7% +143,9% +51,6% +20,8%
Résultat net 3 093 918 4 294 6 107 -  -70,3% +367,8% +42,2% -
Free Cash Flow -9 594 38 226 -2 188 21 276 75 344  -498,4% -105,7% -1 072,4% +254,1%
Marge de FCF -39% 165% -10% 86% 255%  -524,5% -105,8% -996,8% +196,6%
ROIC - 2% 5% 6% 5%  - +165,2% +40,3% -21,4%
CROIC - 34% -2% 21% 47%  - -106,2% -1 105,1% +124,0%
Taux d’imposition 32% 27% 26% 34% 32%  -17,4% -0,6% +29,4% -5,4%
Capital investi 117 611 109 383 99 888 102 564 217 517  -7,0% -8,7% +2,7% +112,1%
Actions en circul. (en M) 1 329,6 6 655,0 6 401,0 6 189,0 5 837,9  +400,5% -3,8% -3,3% -5,7%
EBITDA par action 5,4 0,6 1,2 1,8 2,3  -88,9% +103,8% +49,6% +26,2%
Bénéfices par action 2,3 0,1 0,7 1,0 -  -94,1% +386,3% +47,1% -
Free Cash Flow par action -7,2 5,7 -0,3 3,4 12,9  -179,6% -106,0% -1 105,7% +275,4%

 

Graphique de la rentabilité et des marges de Banco Bilbao Vizcaya Argentaria SA

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Ratio de profitabilité de Banco Bilbao Vizcaya Argentaria SA

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Marge brute 100% 100% 100% 100% 100%  0% 0% 0% 0%
Marge d’EBITDA 29% 17% 34% 46% 45%  -40,8% +98,5% +33,4% -0,3%
Marge opérationnelle 23% 12% 29% 40% 41%  -48,5% +147,0% +39,8% +1,2%
Marge bénéficiaire 13% 4% 19% 25% -  -68,4% +373,7% +31,2% -
Marge de FCF -39% 165% -10% 86% 255%  -524,5% -105,8% -996,8% +196,6%
Rentabilité économique (ROA) - 0,1% 0,6% 0,9% -  - +379,7% +44,6% -
Rentabilité financière (ROE) - 2,0% 9,7% 13,4% -  - +393,2% +38,4% -
Rdt sr capital investi (ROIC) - 2% 5% 6% 5%  - +165,2% +40,3% -21,4%
FCF sur ∼ (CROIC) - 34% -2% 21% 47%  - -106,2% -1 105,1% +124,0%

 

Ratios de solvabilité de Banco Bilbao Vizcaya Argentaria SA

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Liquidité restreinte 561,9 810,2 752,5 1 282,2 0,4  +44,2% -7,1% +70,4% -100,0%
Liquidité générale 561,9 810,2 752,5 1 388,7 0,4  +44,2% -7,1% +84,5% -100,0%
Dette nette sur EBITDA -7,6 -27,1 -10,1 -7,8 0,3  +255,8% -62,6% -22,6% -103,4%
Dette sur actifs 10% 9% 8% 8% 21%  -10,7% -4,1% -7,7% +174,4%
Dette sur capitaux propres 141% 146% 127% 118% 321%  +2,9% -12,4% -7,3% +171,2%
Couverture par l’EBITDA 0,6 0,5 0,9 0,9 0,6  -8,4% +83,5% -1,9% -33,1%
   ∼ par l’EBIT 0,4 0,3 0,8 0,8 0,6  -20,3% +128,4% +2,8% -32,0%
   ∼ par le flux opérationel -0,6 5,0 -0,1 1,9 3,5  -889,9% -103,0% -1 395,2% +83,0%
Coût de la dette - 11,7% 13,8% 22,0% 19,7%  - +18,2% +59,7% -10,4%

 

Graphique des dividendes de Banco Bilbao Vizcaya Argentaria SA

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Ratios de distribution de Banco Bilbao Vizcaya Argentaria SA

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Résultat net 3 093 918 4 294 6 107 -  -70,3% +367,8% +42,2% -
Flux de trésorerie libre (FCF) -9 594 38 226 -2 188 21 276 75 344  -498,4% -105,7% -1 072,4% +254,1%
Dividende payé -2 147 -1 065 -926 -2 185 -2 808  -50,4% -13,1% +136,0% -228,5%
Distribution sur résultat net 69% 116% 22% 36% -  +67,1% -81,4% +65,9% -
Distribution sur FCF -22% 3% -42% 10% 4%  -112,4% -1 619,1% -124,3% -63,7%

 

Graphique du cycle de conversion de trésorerie de Banco Bilbao Vizcaya Argentaria SA

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Ratios du cycle de conversion et d’efficacité de Banco Bilbao Vizcaya Argentaria SA

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Nbr de jours en stock (DSI) - - - - -  - - - -
Délai paiement clients (DSO) 411 397 465 561 -  -3,5% +17,2% +20,5% -
Délai ∼ fournisseurs (DPO) - -638 1 728 -17 450 -  - -370,9% -1 109,6% -
Conversion de l’encaisse - 1 035 -1 263 18 011 -  - -222,0% -1 526,1% -
Rotation des actifs - - - - -  -10,9% +9,7% +0,8% +9,8%
Frais généraux sur CP 21% 21% 19% 20% 21%  -1,7% -9,6% +4,7% +7,2%
Frais généraux sur CA 42% 40% 36% 37% 37%  -4,2% -9,8% +3,3% -1,2%

 

L’IH Score n’est généralement pas pertinent pour les sociétés financières et les foncières cotées.

IH Score de Banco Bilbao Vizcaya Argentaria SA

  2019 2020 2021 2022 2023  20-21 21-22 22-23 Moy.
CA ↗ 0 0 0 1 1  = +1 = 0,50
EBIT ↗ 0 0 1 1 1  +1 = = 0,75
Résultat avant impôts ↗ 0 0 1 1 1  +1 = = 0,75
 
ROIC ≥ 10% 0 0 0,5 0,5 0,5  +0,5 = = 0,38
ROIC ≥ 15% 0 0 0 0 0  = = = 0,00
CROIC ≥ 10% 0 1 0 1 1  -1 +1 = 0,75
 
Bêta ≤ 0,8 0 0 0 0 -0,75  = = -0,75 -0.75
 
Couverture par l’EBITDA ≥ 4 0 0 0 0 0  = = = 0,00
Coût de la dette ≤ 4,5% 0 1 1 1 1  = = = 1,00
 
IH SCORE3,4
 
ROIC → ou ↗ 0 0 1 1 0  +1 = -1 0,50
CROIC → ou ↗ 0 0 0 1 1  = +1 = 0,83
Marge opérationnelle → ou ↗ 0 0 1 1 1  +1 = = 1,00
Marge nette → ou ↗ 0 0 1 1 0  +1 = -1 0,50
Marge de FCF → ou ↗ 0 1 0 1 1  -1 +1 = 0,83
PERSPECTIVEPositive

 

Le F-Score Piotroki n’est généralement pas pertinent pour les sociétés financières et les foncières cotées.

F-Score Piotroski de Banco Bilbao Vizcaya Argentaria SA

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
ROA > 0 0 1 1 1 0  +1 = = -1
ROA ↗ 0 0 1 1 0  = +1 = -1
CFO > 0 0 1 0 1 1  +1 -1 +1 =
CFO > RN activités poursuivies 0 1 0 1 1  +1 -1 +1 =
 
Marge opérationnelle ↗ 0 0 0 0 0  = = = =
Rotation des actifs ↗ 0 0 1 1 1  = +1 = =
 
Dette sur actifs ↘ 0 1 1 1 0  +1 = = -1
Liquidité générale ↗ 0 1 0 1 0  +1 -1 +1 -1
Actions en circulation → ou ↘ 0 0 1 1 1  = +1 = =
 
F_SCORE 0 5 5 8 4  +5 = +3 -4

 

Le Z-Score Altman n’est généralement pas pertinent pour les sociétés financières et les foncières cotées.

Z-Score Altman de Banco Bilbao Vizcaya Argentaria SA

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Critère X1 × 1,2 0,3 0,3 0,3 0,3 -0,4  +24,2% -7,8% +11,8% -229,3%
Critère X2 × 1,4 0,1 0,1 0,1 0,1 0,1  +14,3% +27,4% -0,8% +1,7%
Critère X3 × 3,3 - - - - 0,1  -54,1% +170,9% +40,9% +11,1%
Critère X4 × 0,6 - - - - 0,2  - - - -
Critère X5 - - - - -  -10,9% +9,7% +0,8% +9,8%
 
Z_SCORE - - - - -0,1  - - - -

 

Rapport boursier Gérants Rapport boursier Gérants : rapport quotidien exclusif dédié aux actions favorites des meilleurs gérants

Graphique des sociétés possiblement comparables à Banco Bilbao Vizcaya Argentaria SA

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Sociétés possiblement comparables à Banco Bilbao Vizcaya Argentaria Affichage :

 SociétéCap.Rdt.BêtaPERCours+bas ↔ +hautVE/CAVE/Ebitda
Suisse UBS Group 85,5 - 1,0 35,7 25,8 4,3 -
Espagne Banco Santander 68,3 3,9% 1,4 6,4 4,5 1,1 -
Canada Bank of Montreal 62,0 4,8% 1,2 11,3 125,4 3,6 -
Espagne Banco Bilbao Vizcaya Argentaria 58,3 5,5% 1,5 7,3 10,4 2,3 -
Canada Bank of Nova Scotia 53,5 6,6% 1,0 10,1 64,1 4,4 -
Pays-Bas ING Groep 50,0 7,4% 1,6 7,7 15,2 3,9 -
Canada Canadian Imperial Bank Of Commerce 41,5 5,5% 1,1 9,7 65,0 4,6 -
  Médiane 55,9 4,6% 1,1 9,8   1,7 -  
  

 

Graphique du cours de bourse ajusté des dividendes, et du dividende de Banco Bilbao Vizcaya Argentaria

échelle : logarithmique linéaire | durée : 1 mois 3 mois 6 mois 1 an 2 ans 3 ans 5 ans 10 ans | Comparer

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Dividendes par action détachés par Banco Bilbao Vizcaya Argentaria SA (peut comporter des erreurs !)

Année Janvier Février Mars Avril Mai Juin Juillet Août Sept. Octobre Nov. Déc.
2024---0,32--------
2023---0,25-----0,13--
2022---0,19-----0,10--
2021---0,06-----0,06--
2020---0,13--------
2019---0,13-----0,08--
2018---0,12-----0,08--
20170,06--0,11-----0,07--
20160,06--0,10--0,06--0,06--
2015--0,10---0,06--0,06--
2014--0,17---0,06-0,06--0,06
20130,10--0,12--0,08-0,10---
20120,08--0,09--0,10--0,08--
20110,07--0,12--0,08-0,08---
2010---0,12--0,07--0,07--
20090,13-----0,07--0,07-0,07
20080,12--0,21--0,13--0,13--
20070,10--0,19--0,12--0,12--
20060,09--0,15--0,11--0,11--
20050,08--0,11--0,09--0,09--
2004------0,08--0,08--

 

Comptes annuels de résultat simplifiés de Banco Bilbao Vizcaya Argentaria SA (en MEUR)

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Chiffre d’affaires 24 618 23 109 22 819 24 743 29 542  -6,1% -1,3% +8,4% +19,4%
Charges d'exploitation -10 226 -9 127 -16 257 -9 938 -17 520  -10,7% -278,1% -161,1% -276,3%
   dont Coût des ventes - - - - -  - - - -
   dont Frais généraux -10 303 -9 262 -8 252 -9 247 -10 905  -10,1% -10,9% +12,1% +17,9%
Résultat opérationnel 5 565 2 690 6 562 9 949 12 022  -51,7% +143,9% +51,6% +20,8%
Autres revenus/frais nets 833 2 535 685 407 397  +204,3% -73,0% -40,6% -2,5%
Charge d'intérêt -12 858 -7 798 -8 328 -12 279 -21 834  -39,4% +6,8% +47,4% +77,8%
Résultat avant impôts 6 398 5 225 7 247 10 356 12 419  -18,3% +38,7% +42,9% +19,9%
Impôts sur les bénéfices -2 053 -1 385 -1 909 -3 529 -4 003  -32,5% +37,8% +84,9% +13,4%
Résultat net
(aux actions ordinaires)		 3 093 918 4 294 6 107 -  -70,3% +367,8% +42,2% -
 
EBITDA 7 164 3 978 7 796 11 277 13 422  -44,5% +96,0% +44,7% +19,0%
RN d’exploitation (NOPAT) 3 779 1 977 4 833 6 559 8 147  -47,7% +144,5% +35,7% +24,2%
Taux d’imposition 32% 27% 26% 34% 32%  -17,4% -0,6% +29,4% -5,4%
 
Chiffre d’affaires par action 18,5 3,5 3,6 4,0 5,1  -81,2% +2,7% +12,1% +26,6%
EBITDA par action 5,4 0,6 1,2 1,8 2,3  -88,9% +103,8% +49,6% +26,2%
Bénéfices par action 2,3 0,1 0,7 1,0 -  -94,1% +386,3% +47,1% -

 

Comptes annuels de bilan simplifiés de Banco Bilbao Vizcaya Argentaria SA (en MEUR)

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Actifs courants 151 162 197 689 164 053 197 193 162 248  +30,8% -17,0% +20,2% -17,7%
   dont Trésorerie 62 227 98 124 74 562 85 092 100 043  +57,7% -24,0% +14,1% +17,6%
   dont Placements à CT 61 183 74 416 60 394 58 953 62 205  +21,6% -18,8% -2,4% +5,5%
   dont Créances clients 27 752 25 149 29 097 38 026 -  -9,4% +15,7% +30,7% -
   dont Stock 1 817 -229 645 -143 632 -153 250 -  -12 738,7% -37,5% +6,7% -
Placements à long terme 211 007 235 903 226 773 221 974 263 377  +11,8% -3,9% -2,1% +18,7%
Biens corporels 9 893 7 672 7 189 8 441 -  -22,5% -6,3% +17,4% -
Écart d'acquisitions 4 955 910 818 707 795  -81,6% -10,1% -13,6% +12,4%
Biens incorporels 6 966 4 297 1 379 1 449 2 363  -38,3% -67,9% +5,1% +63,1%
Actifs totaux 698 690 736 258 662 885 713 140 775 558  +5,4% -10,0% +7,6% +8,8%
 
Passifs courants 269 244 218 142 439 258  -9,3% -10,7% -34,9% +309 236,6%
   dont Créances fournisseurs 435 810 404 529 407 301 459 814 -  -7,2% +0,7% +12,9% -
   dont Dette à court terme 269 244 218 142 97 109  -9,3% -10,7% -34,9% +68 286,6%
Dette à long terme 68 619 64 591 55 763 55 429 68 707  -5,9% -13,7% -0,6% +24,0%
Passifs totaux 643 766 686 239 614 125 662 523 720 293  +6,6% -10,5% +7,9% +8,7%
 
Action ordinaire 3 267 3 267 3 267 2 955 67 955  0% 0% -9,6% +2 199,7%
Bénéfices non répartis 26 402 31 813 36 494 38 956 43 068  +20,5% +14,7% +6,7% +10,6%
Capitaux propres 48 723 44 548 43 907 46 993 51 701  -8,6% -1,4% +7,0% +10,0%
 
Dette portant intérets 68 888 64 835 55 981 55 571 165 816  -5,9% -13,7% -0,7% +198,4%
Dette nette -54 522 -107 705 -78 975 -88 474 3 568  +97,5% -26,7% +12,0% -104,0%
Fonds de roulement 150 893 197 445 163 835 197 051 -277 010  +30,9% -17,0% +20,3% -240,6%
Actions en circulation (en M) 1 329,6 6 655,0 6 401,0 6 189,0 5 837,9  +400,5% -3,8% -3,3% -5,7%

 

Flux de trésorerie annuels simplifiés de Banco Bilbao Vizcaya Argentaria SA (en MEUR)

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Bénéfices nets 4 345 2 060 5 618 6 827 7 674  -52,6% +172,7% +21,5% +12,4%
 
Dépréciation 1 599 1 288 1 234 1 328 1 400  -19,4% -4,2% +7,6% +5,4%
Ajustements des bénéfices nets 7 427 9 167 5 873 7 614 -  +23,4% -35,9% +29,6% -
Ajust. comptes débiteurs - - - - -  - - - -
Ajust. des stocks - - - - -  - - - -
Autres flux opérationnels -9 719 54 492 -3 112 -5 467 -  -660,7% -105,7% +75,7% -
Flux opérationnel -8 214 39 349 -1 242 23 718 77 163  -579,0% -103,2% -2 009,7% +225,3%
 
Dépenses d’investissement 1 380 1 123 946 2 442 1 819  -18,6% -15,8% +158,1% -25,5%
Investissements -16 245 30 -3 911 -1 270  -1 631,3% -87,8% -13 136,7% -67,5%
Flux d’investissement 97 -37 -1 634 -3 911 -  -138,1% +4 316,2% +139,4% -
 
Dividendes payés 2 147 1 065 926 2 185 -2 808  -50,4% -13,1% +136,0% -228,5%
Emprunts nets -190 -395 -2 301 -2 258 -  +107,9% +482,5% -1,9% -
Flux de financement -2 702 -2 069 -4 349 -7 563 -1 842  -23,4% +110,2% +73,9% -75,6%
 
Variation nette de la trésorerie -11 077 32 585 -9 089 11 957 2 806  -394,2% -127,9% -231,6% -76,5%
 
Free Cash Flow par action -7,2 5,7 -0,3 3,4 12,9  -179,6% -106,0% -1 105,7% +275,4%

 

Comptes trimestriels de résultat simplifiés de Banco Bilbao Vizcaya Argentaria SA (en MEUR)

  12/2022 03/2023 06/2023 09/2023 12/2023  12-03/23 03-06/23 06-09/23 09-12/23
Chiffre d’affaires 6 524 8 040 8 030 9 246 7 438  +23,2% -0,1% +15,1% -19,6%
Charges d'exploitation -4 090 -316 -4 970 -5 937 -4 581  -92,3% +1 472,8% +19,5% -22,8%
   dont Coût des ventes - - - - -  - - - -
   dont Frais généraux -2 551 -2 473 -2 638 -2 745 -2 718  -3,1% +6,7% +4,1% -1,0%
Résultat opérationnel 2 434 7 724 3 060 3 309 2 857  +217,3% -60,4% +8,1% -13,7%
Autres revenus/frais nets 147 -4 780 118 56 75  -3 351,7% -102,5% -52,5% +33,9%
Charge d'intérêt - -4 928 -5 559 -7 434 -  - +12,8% +33,7% -
Résultat avant impôts 2 581 2 944 3 178 3 365 2 932  +14,1% +7,9% +5,9% -12,9%
Impôts sur les bénéfices -856 -950 -1 028 -1 226 -799  +11,0% +8,2% +19,3% -34,8%
Résultat net
(aux actions ordinaires)		 1 503 1 772 1 958 2 083 -  +17,9% +10,5% +6,4% -
 
EBITDA 2 772 8 063 3 397 3 687 3 207  +190,9% -57,9% +8,5% -13,0%
RN d’exploitation (NOPAT) 1 627 5 232 2 070 2 103 2 078  +221,6% -60,4% +1,6% -1,2%
Taux d’imposition 33% 32% 32% 36% 27%  -2,7% +0,2% +12,6% -25,2%
 
Chiffre d’affaires par action 1,0 1,3 1,3 1,6 1,3  +34,8% +0,7% +15,3% -17,9%
EBITDA par action 0,4 1,3 0,6 0,6 0,5  +218,1% -57,5% +8,7% -11,2%
Bénéfices par action 0,2 0,3 0,3 0,3 -  +28,9% +11,4% +6,5% -

 

Comptes trimestriels de bilan simplifiés de Banco Bilbao Vizcaya Argentaria SA (en MEUR)

  12/2022 03/2023 06/2023 09/2023 12/2023  12-03/23 03-06/23 06-09/23 09-12/23
Actifs courants 197 193 157 580 148 410 140 262 162 248  -20,1% -5,8% -5,5% +15,7%
   dont Trésorerie 85 092 88 179 80 825 72 378 100 043  +3,6% -8,3% -10,5% +38,2%
   dont Placements à CT 58 953 66 251 63 954 63 766 62 205  +12,4% -3,5% -0,3% -2,4%
   dont Créances clients 38 026 3 150 3 631 4 118 -  -91,7% +15,3% +13,4% -
   dont Stock 325 -207 662 -154 503 -146 933 -  -63 996,0% -25,6% -4,9% -
Placements à long terme 221 974 151 203 156 647 156 131 263 377  -31,9% +3,6% -0,3% +68,7%
Biens corporels 8 441 8 647 8 613 9 124 -  +2,4% -0,4% +5,9% -
Écart d'acquisitions 707 746 793 799 795  +5,5% +6,3% +0,8% -0,5%
Biens incorporels 1 449 1 464 1 491 1 512 2 363  +1,0% +1,8% +1,4% +56,3%
Actifs totaux 713 140 739 564 762 456 757 736 775 558  +3,7% +3,1% -0,6% +2,4%
 
Passifs courants 142 497 757 563 944 502 602 439 258  +350 433,1% +13,3% -10,9% -12,6%
   dont Créances fournisseurs 459 814 - - 432 092 -  - - - -
   dont Dette à court terme 142 46 149 111 666 104 099 97 109  +32 399,3% +142,0% -6,8% -6,7%
Dette à long terme 55 429 57 853 66 800 68 909 68 707  +4,4% +15,5% +3,2% -0,3%
Passifs totaux 662 523 688 092 709 888 704 283 720 293  +3,9% +3,2% -0,8% +2,3%
 
Action ordinaire 2 955 2 955 2 923 2 923 67 955  0% -1,1% 0% +2 224,8%
Bénéfices non répartis 38 956 38 263 40 257 42 246 43 068  -1,8% +5,2% +4,9% +1,9%
Capitaux propres 46 993 47 792 49 051 49 750 51 701  +1,7% +2,6% +1,4% +3,9%
 
Dette portant intérets 55 571 104 002 178 466 173 008 165 816  +87,2% +71,6% -3,1% -4,2%
Dette nette -88 474 -50 428 33 687 36 864 3 568  -43,0% -166,8% +9,4% -90,3%
Fonds de roulement 197 051 -340 177 -415 534 -362 340 -277 010  -272,6% +22,2% -12,8% -23,5%
Actions en circulation (en M) 6 575,0 6 012,6 5 965,5 5 958,5 5 837,9  -8,6% -0,8% -0,1% -2,0%

 

Flux de trésorerie trimestriels simplifiés de Banco Bilbao Vizcaya Argentaria SA (en MEUR)

  12/2022 03/2023 06/2023 09/2023 12/2023  12-03/23 03-06/23 06-09/23 09-12/23
Bénéfices nets 1 724 1 994 2 150 2 139 1 956  +15,7% +7,8% -0,5% -8,6%
 
Dépréciation 338 339 337 378 350  +0,3% -0,6% +12,2% -7,4%
Ajustements des bénéfices nets 1 723 1 723 1 723 1 723 -  0% 0% 0% -
Ajust. comptes débiteurs - - - - -  - - - -
Ajust. des stocks - - - - -  - - - -
Autres flux opérationnels -36 233 -36 233 -36 233 -36 233 -  0% 0% 0% -
Flux opérationnel -4 961 3 712 -11 215 -4 306 87 519  -174,8% -402,1% -61,6% -2 132,5%
 
Dépenses d’investissement 339 398 376 674 371  +17,4% -5,5% +79,3% -45,0%
Investissements -23 -354 -276 -617 -  +1 439,1% -22,0% +123,6% -
Flux d’investissement -3 911 -354 -630 -617 -  -90,9% +78,0% -2,1% -
 
Dividendes payés 722 0 1 857 -437 -951  - - -123,5% +117,6%
Emprunts nets 41 41 41 41 -  0% 0% 0% -
Flux de financement -843 -448 159 -87 -1 466  -46,9% -135,5% -154,7% +1 585,1%
 
Variation nette de la trésorerie -8 320 3 511 -11 409 -4 999 698  -142,2% -425,0% -56,2% -114,0%
 
Free Cash Flow par action -0,8 0,6 -1,9 -0,8 14,9  -168,4% -452,5% -57,0% -1 886,1%

Légende

Analyse graphique  Supports et résistances calculés algorithmiquement par IH

MMAn  Moyenne mobile arithmétique à 5/10/20/40/50/100/200/400 jours

Bandes de Bollinger®  Bandes de Bollinger à 5/10/20/50/100/200 jours et 1,8/1,9/2/2,1/2,2/2,5 écarts-types

Flottant  Pourcentage du capital échangeable en bourse

Initiés  Pourcentage du capital détenu par le management et les fondateurs

Institutionnels  Pourcentage du capital détenu par des investisseurs institutionnels (fonds, ETF…)

PER TTM  Cours de bourse ÷ résultat net par action sur 12 mois glissants

PER prévi.  Cours de bourse ÷ résultat net prévisionnel par action d’après le consensus des analystes

PEG  PER ÷ taux de croissance prévisionnel d’après le consensus des analystes

P/B  Cours de bourse ÷ capitaux propres au dernier trimestre

VE/CA TTM  Valeur d’Entreprise ÷ Chiffre d’Affaires sur 12 mois glissants

VE/EBITDA TTM  Valeur d’Entreprise ÷ EBITDA sur 12 mois glissants

Marge opé. TTM  Résultat opérationnel ÷ chiffre d’affaires sur 12 mois glissants

Marge nette ou bénéficiaire TTM  Résultat net ÷ chiffre d’affaires sur 12 mois glissants

ROE TTM  Résultat net ÷ capitaux propres sur 12 mois glissants

ROA TTM  Résultat net ÷ actif total sur 12 mois glissants

Δ CA trimestriel YoY  Croissance du Chiffre d’Affaires trimestriel par rapport à l’année précédente

Δ RN trimestriel YoY  Croissance du Résultat Net trimestriel par rapport à l’année précédente

Cible  Cours cible moyen d’après le consensus des analystes des principales banques américaines

MMA50  Valeur moyenne du cours de bourse sur les 50 dernières séances boursières

MMA200  Valeur moyenne du cours de bourse sur les 200 dernières séances boursières

+ bas 52 s.  Cours de bourse le plus bas sur les 52 dernières semaines

+ haut 52 s.  Cours de bourse le plus haut sur les 52 dernières semaines

1 mois  Comparaison entre le cours de la veille et celui d’il y a 1 mois, ajusté des dividendes (sauf omission !)

n mois  idem avec n mois

1 an  idem avec 1 an

n ans  idem avec n ans

Environ. ESG  Risque environnemental d’après les critères ESG

Social ESG  Risque social d’après les critères ESG

Gouv. ESG  Risque de gouvernance d’après les critères ESG

Controverse  Niveau de controverse d’après les critères ESG

Global ESG  Risque combiné d’après les critères ESG

Notation Morningstar  Performance du fonds selon Morningstar 1 étoile = faible performance, 5 étoiles = performance élevée.

Risque MS  Niveau de risque selon Morningstar : 1 = volatilité élevé, 5 = volatilité faible.

Position  Position de l’action dans le fonds considéré

Poids  Poids de l’action dans le fonds considéré

Marge de FCF  Flux de trésorerie libre ÷ chiffre d’affaires

ROIC  Résultat net d’exploitation ÷ (moyenne capitaux investis sur deux exercices). Estimation IH.

CROIC  Flux de trésorerie libre ÷ (moyenne capitaux investis sur deux exercices). Estimation IH.

Taux d’imposition  Impôts sur les bénéfices ÷ résultat avant impôts. Estimation IH cappée à 50%.

Capital investi  Capitaux propres + dette long terme + dette court terme. Estimation IH.

RN d’exploitation  NOPAT = résultat opérationnel × (1 - taux d’imposition). Estimation IH.

Marge brute  Chiffre d’affaires - coût des ventes

Marge d’EBITDA  EBITDA ÷ chiffre d’affaires

Marge opérationnelle  Résultat opérationnel ÷ chiffre d’affaires

Marge nette ou bénéficiaire  Résultat net ÷ chiffre d’affaires

ROE  Résultat net ÷ (moyenne capitaux propres sur deux exercices )

ROA  Résultat net ÷ (moyenne actifs totaux sur deux exercices)

Liquidité restreinte  (actifs courants - stock) ÷ (passifs courants - dette court terme)

Liquidité générale  Actifs courants ÷ passifs courants

Dette nette sur EBITDA  (dette court terme + dette long terme - trésorerie - placements à court terme) ÷ EBITDA

Dette sur actifs  (dette court terme + dette long terme) ÷ actifs totaux

Dette sur capitaux propres  (dette court terme + dette long terme) ÷ capitaux propres

Couverture par l’EBITDA  EBITDA ÷ charge d’intérêt

Couverture par l’EBIT  EBIT ÷ charge d’intérêt

Couverture par le flux opérationnel  Flux de trésorerie opérationnel ÷ charge d’intérêt

Coût de la dette  (moyenne [dette court terme + dette long terme] sur deux exercices) ÷ charge d’intérêt. Estimation IH.

Nbr de jours en stock  DSI = stock ÷ coût des ventes × 365

Délai paiement clients  DSO = créances clients ÷ chiffre d’affaires

Délai paiement fournisseurs  DPO = créances fournisseurs ÷ (coût des ventes + [différence stocks sur deux exercices]) × 365

Conversion de l’encaisse  DSI + DSO - DPO

Rotation des actifs  Chiffre d’affaires ÷ actif total

Frais généraux sur CP  Frais généraux ÷ capitaux propres

Frais généraux sur CA  Frais généraux ÷ chiffre d’affaires

Distribution sur résultat net  Dividende payé ÷ résultat net

Distribution sur FCF  Dividende payé ÷ flux de trésorerie libre

IH Score  Cf. présentation de l’IH Score

F-Score Piotroski  Cf. présentation du F-Score

Z-Score Altman  Cf. présentation du Z-Score

Cap.  Capitalisation boursière en Md€, après conversion le cas échéant

Rdt.  Rendement sur dividendes prévisionnel d’après le consensus des analystes

Bêta  Plus le ratio bêta est élevé, plus le cours de bourse a été fluctuant ces récentes années.

PER  Toutes choses égales par ailleurs, plus le ratio PER est faible, plus la société est bon marché.

+bas ↔ +haut  Cours de bourse par rapport au plus bas et au plus haut à 52 semaines

Top 5/10/15/20/25 fonds  Cf. rapport Gérants

Les données peuvent comporter des inexactitudes : ne prenez pas de décisions d’investissement sur leur seule base.

Déposez vos remarques et suggestions sur les forums : Screeners de l’IH.


Les investisseurs heureux (Devenir Rentier)

Nos forums rassemblent une communauté autour de discussions de qualité sur la thématique de la rente, de l’investissement patrimonial et de l’optimisation de patrimoine. Une webographie de l’actualité financière et économique, des screeners boursiers, ainsi qu’un suivi mensuel de la stratégie patrimoniale du fondateur complètent le site.