xlsPortfolio xlsPortfolio | xlsValorisation
Chercher une action :
ASR Nederland NV

ASR Nederland (ASRNL.AS, NL0011872643)

ASR Nederland N.V. provides insurance, pensions, and mortgages products for consumers, self-employed persons, and companies. It operates through five segments: Non-Life, Life, Asset Management, Distribution and Services, and Holding and Other. The company offers health, life, pension, funeral expense, and occupational disability insurance products; and non-life insurance products, including road traffic, fire, third-party liability and legal assistance insurance. It also provides financial intermediary services; and develops real estate properties, as well as operates as an asset manager for third parties. ASR Nederland N.V. offers its products under the Loyalis, Ditzo, Europeesche Verzekeringen, a.s.r. asset management, Ardanta, and a.s.r. brand names. The company was formerly known as Fortis Verzekeringen Nederland N.V. and changed its name …

Siège social : Archimedeslaan 10, Utrecht, Netherlands, 3584 BA

Tous les ratios sont calculés de manière automatique si les données financières le permettent. Mais selon l’activité de la société (en particulier les foncières côtées, les banques et les assureurs), seuls quelques-uns seront pertinents.

 

 

Analyse graphique (chandeliers japonais, supports/résistances, moyenne mobile et Bollinger) d’ASR Nederland

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

 

Rapport boursier Gérants Rapport boursier Gérants : rapport quotidien exclusif dédié aux actions favorites des meilleurs gérants

Répartition du capital, valorisation et momentum d’ASR Nederland NV

Nbr d’actions Flottant Initiés Institutionnels Short Ratio Flottant en VAD
211 065 000 70,0% - 86,4% - -
PER TTM PER prévi. PEG P/B VE/EBITDA TTM VE/CA TTM
2,6 6,7 - 1,5 -1,5 -0,5
Marge opé. TTM Marge nette TTM ROE TTM ROA TTM Δ CA trimestriel YoY Δ RN trimestriel YoY
32% 8% 13,5% 2,4% 140,5% -27,9%
Cours Cible MMA50 MMA200 + bas 52 s. + haut 52 s.
45,4 EUR 52,5 43,0 40,7 33,4 45,4

 

Graphique des performances bousières ajustées des dividendes d’ASR Nederland NV

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Performance boursière ajustée des dividendes d’ASR Nederland NV

1 mois 2 mois 3 mois 6 mois 1 an 2 ans 3 ans
+6,5% +4,3% +6,3% +27,8% +34,4% +20,6% +45,1%
4 ans 5 ans 6 ans 7 ans 8 ans 9 ans 10 ans
+143,3% +59,5% +81,2% +143,9% +229,3% - -

 

Équipe de direction d’ASR Nederland NV

Nom Fonction Âge Nom Fonction Âge
Jos P. M. Baeten L.L.M. Chairman of the Executive Board & CEO 66 Ewout Hollegien Member of Executive Board & CFO 39
Ingrid. M. A. de Graaf-de Swart COO, CTO & Member of the Executive Board 55 Patrick Klijnsmit Chief Executive Officer a.s.r. asset management -
Michel Hülters Head of Investor Relations and Ratings - Boudewijn Van Uden Managing Director of Corporate Communications -
Jolanda Sappelli Managing Director of Human Resources - Guido Horst Managing Director of Ardanta -
Dick Gort CEO of Real Estate - Barth Scholten Investor relations -

 

Présence d’ASR Nederland dans les 25 premières positions des meilleurs fonds (liste des fonds analysés)

Nom du fonds Catégorie Notation Morningstar Position Poids
Introuvable ou présence non significative.

 

Graphique des profits et résultats d’ASR Nederland NV

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Fondamentaux d’ASR Nederland NV (en MEUR)

  2018 2019 2020 2021 2022  18-19 19-20 20-21 21-22
Chiffre d’affaires 5 685 7 986 7 510 9 824 5 211  +40,5% -6,0% +30,8% -47,0%
EBITDA 1 051 1 548 1 160 1 578 1 407  +47,3% -25,1% +36,0% -10,8%
Résultat opérationnel 968 1 505 1 112 1 526 1 336  +55,5% -26,1% +37,2% -12,5%
Résultat net 610 912 609 894 685  +49,5% -33,2% +46,8% -23,4%
Free Cash Flow 734 -766 339 -189 -1 164  -204,4% -144,3% -155,8% +515,9%
Marge de FCF 13% -10% 5% -2% -22%  -174,3% -147,1% -142,6% +1 061,1%
ROIC - 13% 5% 5% 6%  - -62,0% +12,5% +13,6%
CROIC - -8% 2% -1% -7%  - -123,0% -146,6% +695,0%
Taux d’imposition 23% 20% 21% 22% 22%  -15,0% +4,6% +7,6% -1,7%
Capital investi 6 015 13 254 23 833 20 505 13 844  +120,3% +79,8% -14,0% -32,5%
Actions en circul. (en M) 154,0 155,8 160,6 157,9 158,6  +1,2% +3,0% -1,7% +0,5%
EBITDA par action 6,8 9,9 7,2 10,0 8,9  +45,6% -27,3% +38,3% -11,3%
Bénéfices par action 4,0 5,9 3,8 5,7 4,3  +47,8% -35,2% +49,3% -23,7%
Free Cash Flow par action 4,8 -4,9 2,1 -1,2 -7,3  -203,1% -142,9% -156,7% +513,0%

 

Graphique de la rentabilité et des marges d’ASR Nederland NV

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Ratio de profitabilité d’ASR Nederland NV

  2018 2019 2020 2021 2022  18-19 19-20 20-21 21-22
Marge brute 29% 26% 100% 100% 100%  -11,0% +282,7% 0% 0%
Marge d’EBITDA 18% 19% 15% 16% 27%  +4,9% -20,3% +4,0% +68,1%
Marge opérationnelle 17% 19% 15% 16% 26%  +10,7% -21,4% +4,9% +65,1%
Marge bénéficiaire 11% 11% 8% 9% 13%  +6,4% -29,0% +12,2% +44,5%
Marge de FCF 13% -10% 5% -2% -22%  -174,3% -147,1% -142,6% +1 061,1%
Rentabilité économique (ROA) - 1,4% 0,8% 1,2% 1,0%  - -41,5% +41,7% -17,0%
Rentabilité financière (ROE) - 15,8% 9,8% 13,1% 9,7%  - -37,7% +33,1% -25,6%
Rdt sr capital investi (ROIC) - 13% 5% 5% 6%  - -62,0% +12,5% +13,6%
FCF sur ∼ (CROIC) - -8% 2% -1% -7%  - -123,0% -146,6% +695,0%

 

Ratios de solvabilité d’ASR Nederland NV

  2018 2019 2020 2021 2022  18-19 19-20 20-21 21-22
Liquidité restreinte 2,9 50,0 69,1 57,3 48,4  +1 647,4% +38,2% -17,1% -15,5%
Liquidité générale 1,2 48,1 64,7 55,5 47,9  +3 795,7% +34,4% -14,2% -13,7%
Dette nette sur EBITDA -27,2 -17,9 -16,5 -12,4 -11,4  -34,3% -7,8% -24,9% -7,8%
Dette sur actifs 1% 10% 23% 18% 11%  +1 030,7% +121,1% -22,9% -38,0%
Dette sur capitaux propres 10% 118% 278% 178% 106%  +1 101,4% +136,1% -35,7% -40,7%
Couverture par l’EBITDA 5,2 4,4 3,5 4,4 3,1  -14,9% -20,1% +24,4% -27,8%
   ∼ par l’EBIT 5,0 4,3 3,4 4,2 3,0  -15,1% -21,2% +25,5% -29,1%
   ∼ par le flux opérationel 3,6 -2,1 1,1 0,5 -2,2  -159,0% -149,9% -48,9% -498,4%
Coût de la dette - 9,2% 2,7% 2,4% 4,4%  - -70,8% -12,0% +86,9%

 

Graphique des dividendes d’ASR Nederland NV

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Ratios de distribution d’ASR Nederland NV

  2018 2019 2020 2021 2022  18-19 19-20 20-21 21-22
Résultat net 610 912 609 894 685  +49,5% -33,2% +46,8% -23,4%
Flux de trésorerie libre (FCF) 734 -766 339 -189 -1 164  -204,4% -144,3% -155,8% +515,9%
Dividende payé -321 -252 -272 -285 -347  -21,5% +7,9% +4,8% +21,8%
Distribution sur résultat net 53% 28% 45% 32% 51%  -47,5% +61,6% -28,6% +58,9%
Distribution sur FCF 44% -33% 80% -151% -30%  -175,2% -343,9% -287,9% -80,2%

 

Graphique du cycle de conversion de trésorerie d’ASR Nederland NV

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Ratios du cycle de conversion et d’efficacité d’ASR Nederland NV

  2018 2019 2020 2021 2022  18-19 19-20 20-21 21-22
Nbr de jours en stock (DSI) - - - - -  - - - -
Délai paiement clients (DSO) 50 62 121 39 16  +24,6% +94,5% -67,8% -57,8%
Délai ∼ fournisseurs (DPO) - 45 - - -  - - - -
Conversion de l’encaisse - 17 121 39 16  - +596,6% -67,8% -57,8%
Rotation des actifs 0,1 0,1 0,1 0,1 0,1  +18,9% -15,0% +34,5% -39,3%
Frais généraux sur CP 2% 2% 2% 1% 2%  -10,1% +3,8% -5,7% +10,5%
Frais généraux sur CA 2% 1% 1% 1% 2%  -28,8% +14,3% -15,9% +90,2%

 

L’IH Score n’est généralement pas pertinent pour les sociétés financières et les foncières cotées.

IH Score d’ASR Nederland NV

  2018 2019 2020 2021 2022  19-20 20-21 21-22 Moy.
CA ↗ 0 1 0 1 0  -1 +1 -1 0,50
EBIT ↗ 0 1 0 1 0  -1 +1 -1 0,50
Résultat avant impôts ↗ 0 1 0 1 0  -1 +1 -1 0,50
 
ROIC ≥ 10% 0 1 0,5 0,5 0,5  -0,5 = = 0,63
ROIC ≥ 15% 0 0,75 0 0 0  -0,75 = = 0,19
CROIC ≥ 10% 0 0 0 0 0  = = = 0,00
 
Bêta ≤ 0,8 0 0 0 0 0,5  = = +0,5 0.5
 
Couverture par l’EBITDA ≥ 4 0,75 0,5 0,5 0,5 0  = = -0,5 0,38
Coût de la dette ≤ 4,5% 0 1 1 1 1  = = = 1,00
 
IH SCORE4,2
 
ROIC → ou ↗ 0 0 0 0,5 1  = +0,5 +0,5 0,67
CROIC → ou ↗ 0 0 1 0 0  +1 -1 = 0,17
Marge opérationnelle → ou ↗ 0 1 0 1 1  -1 +1 = 0,83
Marge nette → ou ↗ 0 0,5 0 1 1  -0,5 +1 = 0,83
Marge de FCF → ou ↗ 0 0 1 0 0  +1 -1 = 0,17
PERSPECTIVEStable

 

Le F-Score Piotroki n’est généralement pas pertinent pour les sociétés financières et les foncières cotées.

F-Score Piotroski d’ASR Nederland NV

  2018 2019 2020 2021 2022  18-19 19-20 20-21 21-22
ROA > 0 0 1 1 1 1  +1 = = =
ROA ↗ 0 0 0 1 0  = = +1 -1
CFO > 0 1 0 1 1 0  -1 +1 = -1
CFO > RN activités poursuivies 1 0 0 0 0  -1 = = =
 
Marge opérationnelle ↗ 0 0 1 0 0  = +1 -1 =
Rotation des actifs ↗ 0 1 0 1 0  +1 -1 +1 -1
 
Dette sur actifs ↘ 0 0 0 1 1  = = +1 =
Liquidité générale ↗ 0 1 1 0 0  +1 = -1 =
Actions en circulation → ou ↘ 0 0 0 1 0  = = +1 -1
 
F_SCORE 2 3 4 6 2  +1 +1 +2 -4

 

Le Z-Score Altman n’est généralement pas pertinent pour les sociétés financières et les foncières cotées.

Z-Score Altman d’ASR Nederland NV

  2018 2019 2020 2021 2022  18-19 19-20 20-21 21-22
Critère X1 × 1,2 0,1 0,6 0,6 0,5 0,4  +1 072,8% -4,4% -8,6% -19,0%
Critère X2 × 1,4 0,1 0,1 0,1 0,1 0,1  +0,3% -2,5% +15,4% +20,7%
Critère X3 × 3,3 0,1 0,1 - 0,1 0,1  +24,3% -33,2% +41,1% +0,2%
Critère X4 × 0,6 - - - - 0,8  - - - -
Critère X5 0,1 0,1 0,1 0,1 0,1  +18,9% -15,0% +34,5% -39,3%
 
Z_SCORE - - - - 1,5  - - - -

 

Rapport boursier Gérants Rapport boursier Gérants : rapport quotidien exclusif dédié aux actions favorites des meilleurs gérants

Graphique des sociétés possiblement comparables à ASR Nederland NV

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Sociétés possiblement comparables à ASR Nederland Affichage :

 SociétéCap.Rdt.BêtaPERCours+bas ↔ +hautVE/CAVE/Ebitda
Pays-Bas NN Group 11,7 11,8% 0,8 6,1 42,8 -6,0 -38,9
États-Unis Axa Equitable Holdings 11,4 2,4% 1,4 6,2 38,0 0,7 4,3
Pays-Bas Aegon 10,0 5,7% 1,2 5,2 5,7 3,7 26,5
Pays-Bas ASR Nederland 9,6 6,5% 1,0 6,7 45,4 -0,5 -1,5
États-Unis Old Republic International 7,9 3,5% 0,9 8,1 30,7 1,0 8,5
Belgique ageas 7,9 8,2% 0,7 6,3 42,9 -2,2 -6,7
Italie UnipolSai Assicurazioni 7,6 6,0% 0,6 8,9 2,7 -2,8 -14,5
  Médiane 10,0 5,0% 0,9 10,1   0,4 3,6  
  

 

Graphique du cours de bourse ajusté des dividendes, et du dividende d’ASR Nederland

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Dividendes par action détachés par ASR Nederland NV (peut comporter des erreurs !)

Année Janvier Février Mars Avril Mai Juin Juillet Août Sept. Octobre Nov. Déc.
2024----1,81-------
2023-----1,72--1,08---
2022----1,60--0,98----
2021----1,28--0,82----
2020-------0,76----
2019----1,09---0,70---
2018-----1,63--0,65---
2017-----1,27------

 

Comptes annuels de résultat simplifiés d’ASR Nederland NV (en MEUR)

  2018 2019 2020 2021 2022  18-19 19-20 20-21 21-22
Chiffre d’affaires 5 685 7 986 7 510 9 824 5 211  +40,5% -6,0% +30,8% -47,0%
Charges d'exploitation -4 829 -6 849 -6 698 -8 624 -4 281  +41,8% -2,2% +28,8% -50,4%
   dont Coût des ventes -4 015 -5 899 - - -  +46,9% - - -
   dont Frais généraux -93 -93 -100 -110 -111  0% +7,5% +10,0% +0,9%
Résultat opérationnel 968 1 505 1 112 1 526 1 336  +55,5% -26,1% +37,2% -12,5%
Autres revenus/frais nets 50 -295 -283 -317 -407  -690,0% -4,1% +12,0% +28,4%
Charge d'intérêt -204 -353 -331 -362 -447  +73,0% -6,2% +9,4% +23,5%
Résultat avant impôts 904 1 210 829 1 209 929  +33,8% -31,5% +45,8% -23,2%
Impôts sur les bénéfices -211 -240 -172 -270 -204  +13,7% -28,3% +57,0% -24,4%
Résultat net
(aux actions ordinaires)
610 912 609 894 685  +49,5% -33,2% +46,8% -23,4%
 
EBITDA 1 051 1 548 1 160 1 578 1 407  +47,3% -25,1% +36,0% -10,8%
RN d’exploitation (NOPAT) 742 1 206 881 1 185 1 043  +62,6% -27,0% +34,5% -12,0%
Taux d’imposition 23% 20% 21% 22% 22%  -15,0% +4,6% +7,6% -1,7%
 
Chiffre d’affaires par action 36,9 51,3 46,8 62,2 32,8  +38,8% -8,7% +33,0% -47,2%
EBITDA par action 6,8 9,9 7,2 10,0 8,9  +45,6% -27,3% +38,3% -11,3%
Bénéfices par action 4,0 5,9 3,8 5,7 4,3  +47,8% -35,2% +49,3% -23,7%

 

Comptes annuels de bilan simplifiés d’ASR Nederland NV (en MEUR)

  2018 2019 2020 2021 2022  18-19 19-20 20-21 21-22
Actifs courants 12 902 34 798 36 620 32 639 23 145  +169,7% +5,2% -10,9% -29,1%
   dont Trésorerie 3 782 2 905 2 846 2 306 2 245  -23,2% -2,0% -19,0% -2,6%
   dont Placements à CT 25 328 31 893 33 774 30 333 20 900  +25,9% +5,9% -10,2% -31,1%
   dont Créances clients 776 1 358 2 484 1 046 234  +75,0% +82,9% -57,9% -77,6%
   dont Stock - - - - -  - - - -
Placements à long terme 30 594 40 710 45 868 39 863 31 147  +33,1% +12,7% -13,1% -21,9%
Biens corporels 172 189 198 556 679  +9,9% +4,8% +180,8% +22,1%
Écart d'acquisitions 247 253 148 223 234  +2,4% -41,5% +50,7% +4,9%
Biens incorporels 119 213 198 206 184  +79,0% -7,0% +4,0% -10,7%
Actifs totaux 59 009 69 721 77 151 75 040 65 539  +18,2% +10,7% -2,7% -12,7%
 
Passifs courants 10 443 723 566 588 483  -93,1% -21,7% +3,9% -17,9%
   dont Créances fournisseurs 662 723 566 588 483  +9,2% -21,7% +3,9% -17,9%
   dont Dette à court terme 12 6 143 8 500 6 269 2 724  +51 091,7% +38,4% -26,2% -56,5%
Dette à long terme 524 1 018 9 020 6 870 4 394  +94,3% +786,1% -23,8% -36,0%
Passifs totaux 53 530 63 628 70 838 67 656 58 786  +18,9% +11,3% -4,5% -13,1%
 
Action ordinaire 23 23 23 22 24  0% 0% -4,3% +9,1%
Bénéfices non répartis 3 528 4 179 4 509 5 061 5 333  +18,5% +7,9% +12,2% +5,4%
Capitaux propres 5 479 6 093 6 313 7 366 6 726  +11,2% +3,6% +16,7% -8,7%
 
Dette portant intérets 536 7 161 17 520 13 139 7 118  +1 236,0% +144,7% -25,0% -45,8%
Dette nette -28 574 -27 637 -19 100 -19 500 -16 027  -3,3% -30,9% +2,1% -17,8%
Fonds de roulement 2 459 34 075 36 054 32 051 22 662  +1 285,7% +5,8% -11,1% -29,3%
Actions en circulation (en M) 154,0 155,8 160,6 157,9 158,6  +1,2% +3,0% -1,7% +0,5%

 

Flux de trésorerie annuels simplifiés d’ASR Nederland NV (en MEUR)

  2018 2019 2020 2021 2022  18-19 19-20 20-21 21-22
Bénéfices nets 904 1 212 827 1 209 929  +34,1% -31,8% +46,2% -23,2%
 
Dépréciation 26 43 48 52 71  +65,4% +11,6% +8,3% +36,5%
Ajustements des bénéfices nets 180 120 350 54 -  -33,3% +191,7% -84,6% -
Ajust. comptes débiteurs -193 -557 -1 482 -2 626 -  +188,6% +166,1% +77,2% -
Ajust. des stocks - - - - -  - - - -
Autres flux opérationnels 57 -1 334 781 1 776 -  -2 440,4% -158,5% +127,4% -
Flux opérationnel 740 -756 354 198 -974  -202,2% -146,8% -44,1% -591,9%
 
Dépenses d’investissement 6 10 15 387 190  +66,7% +50,0% +2 480,0% -50,9%
Investissements 6 -30 1 13 -199  -600,0% -103,3% +1 200,0% -1 630,8%
Flux d’investissement -88 -456 -47 -463 -199  +418,2% -89,7% +885,1% -57,0%
 
Dividendes payés 321 252 272 285 347  -21,5% +7,9% +4,8% +21,8%
Emprunts nets -2 475 -4 97 -  -23 850,0% -100,8% -2 525,0% -
Flux de financement -382 149 -399 -292 1 112  -139,0% -367,8% -26,8% -480,8%
 
Variation nette de la trésorerie 269 -1 063 -92 -557 -61  -495,2% -91,3% +505,4% -89,0%
 
Free Cash Flow par action 4,8 -4,9 2,1 -1,2 -7,3  -203,1% -142,9% -156,7% +513,0%

 

Comptes trimestriels de résultat simplifiés d’ASR Nederland NV (en MEUR)

  12/2019 06/2020 12/2021 06/2022 12/2022  12-06/20 06-12/21 12-06/22 06-12/22
Chiffre d’affaires 1 820 - 4 966 1 962 3 538  - - -60,5% +80,3%
Charges d'exploitation -1 496 - - - -  - - - -
   dont Coût des ventes -1 270 - - - -  - - - -
   dont Frais généraux -207 - - - -  - - - -
Résultat opérationnel 529 295 742 241 336  -44,2% +151,5% -67,5% +39,4%
Autres revenus/frais nets -59 - - - -  - - - -
Charge d'intérêt -182 -166 -179 -181 -266  -8,8% +7,8% +1,1% +47,0%
Résultat avant impôts 530 296 635 554 375  -44,2% +114,5% -12,8% -32,3%
Impôts sur les bénéfices -57 -31 -74 -56 -46  -45,6% +138,7% -24,3% -17,9%
Résultat net
(aux actions ordinaires)
186 117 226 215 128  -37,4% +94,0% -4,9% -40,7%
 
EBITDA 341 283 379 421 235  -17,0% +33,7% +11,2% -44,3%
RN d’exploitation (NOPAT) 472 264 656 217 295  -44,1% +148,2% -67,0% +36,1%
Taux d’imposition 11% 10% 12% 10% 12%  -2,6% +11,3% -13,3% +21,4%
 
Chiffre d’affaires par action 12,9 - 36,6 14,4 23,9  - - -60,5% +65,5%
EBITDA par action 2,4 2,0 2,8 3,1 1,6  -15,7% +36,5% +11,2% -48,9%
Bénéfices par action 1,3 0,8 1,7 1,6 0,9  -36,4% +98,1% -4,9% -45,6%

 

Comptes trimestriels de bilan simplifiés d’ASR Nederland NV (en MEUR)

  12/2019 06/2020 12/2021 06/2022 12/2022  12-06/20 06-12/21 12-06/22 06-12/22
Actifs courants 14 490 29 351 32 639 23 579 23 145  +102,6% +11,2% -27,8% -1,8%
   dont Trésorerie 2 905 2 824 2 306 2 412 2 245  -2,8% -18,3% +4,6% -6,9%
   dont Placements à CT 31 893 33 705 30 333 21 167 20 900  +5,7% -10,0% -30,2% -1,3%
   dont Créances clients 1 357 14 371 1 046 17 050 234  +959,0% -92,7% +1 530,0% -98,6%
   dont Stock - - - - -  - - - -
Placements à long terme 40 710 45 399 39 863 28 853 31 147  +11,5% -12,2% -27,6% +8,0%
Biens corporels 189 189 556 628 679  0% +194,2% +12,9% +8,1%
Écart d'acquisitions 253 - 223 - 234  - - - -
Biens incorporels 213 379 206 421 184  +77,9% -45,6% +104,4% -56,3%
Actifs totaux 69 721 75 769 75 022 64 441 65 539  +8,7% -1,0% -14,1% +1,7%
 
Passifs courants 12 993 16 414 588 507 483  +26,3% -96,4% -13,8% -4,7%
   dont Créances fournisseurs 723 500 588 507 483  -30,8% +17,6% -13,8% -4,7%
   dont Dette à court terme 5 520 8 037 5 741 2 578 2 262  +45,6% -28,6% -55,1% -12,3%
Dette à long terme 1 018 1 040 6 870 3 770 4 394  +2,2% +560,6% -45,1% +16,6%
Passifs totaux 63 628 69 460 67 656 57 781 58 786  +9,2% -2,6% -14,6% +1,7%
 
Action ordinaire 23 23 22 22 24  0% -4,3% 0% +9,1%
Bénéfices non répartis 4 179 4 394 5 061 5 276 5 333  +5,1% +15,2% +4,2% +1,1%
Capitaux propres 6 093 6 307 7 366 6 635 6 726  +3,5% +16,8% -9,9% +1,4%
 
Dette portant intérets 6 538 9 077 12 611 6 348 6 656  +38,8% +38,9% -49,7% +4,9%
Dette nette -28 260 -27 452 -20 028 -17 231 -16 489  -2,9% -27,0% -14,0% -4,3%
Fonds de roulement 1 497 12 937 32 051 23 072 22 662  +764,2% +147,7% -28,0% -1,8%
Actions en circulation (en M) 140,7 138,7 135,8 135,8 147,9  -1,5% -2,1% 0% +8,9%

 

Flux de trésorerie trimestriels simplifiés d’ASR Nederland NV (en MEUR)

  12/2019 06/2020 12/2021 06/2022 12/2022  12-06/20 06-12/21 12-06/22 06-12/22
Bénéfices nets 1 212 117 244 221 146  -90,4% +109,4% -9,4% -34,2%
 
Dépréciation 17 12 3 18 14  -29,4% -79,2% +600,0% -22,9%
Ajustements des bénéfices nets 4 156 -20 49 78  +3 787,5% -112,5% -348,7% +60,8%
Ajust. comptes débiteurs -168 -734 -684 -658 -141  +336,9% -6,8% -3,8% -78,6%
Ajust. des stocks - - - - -  - - - -
Autres flux opérationnels -22 494 508 637 710  -2 343,2% +2,8% +25,5% +11,4%
Flux opérationnel 43 -1 62 266 834  -102,4% -6 250,0% +332,5% +213,3%
 
Dépenses d’investissement 10 4 191 60 5  -65,0% +5 357,1% -68,8% -91,6%
Investissements -1 1 -2 - -2  -150,0% -500,0% - -
Flux d’investissement -87 -17 -194 -64 -11  -81,0% +1 075,8% -67,0% -82,8%
 
Dividendes payés 252 136 56 107 128  -46,0% -59,2% +92,8% +19,2%
Emprunts nets -3 -2 50 -3 -8  -33,3% -2 600,0% -106,0% +150,0%
Flux de financement 149 -33 -12 -149 -149  -121,8% -64,6% +1 195,7% 0%
 
Variation nette de la trésorerie -1 063 -50 -144 53 674  -95,3% +188,0% -136,8% +1 170,8%
 
Free Cash Flow par action 0,2 - -1,0 1,5 5,6  -114,1% +2 839,4% -259,5% +268,3%

Légende

Analyse graphique  Supports et résistances calculés algorithmiquement par IH

MMAn  Moyenne mobile arithmétique à 5/10/20/40/50/100/200/400 jours

Bandes de Bollinger®  Bandes de Bollinger à 5/10/20/50/100/200 jours et 1,8/1,9/2/2,1/2,2/2,5 écarts-types

Flottant  Pourcentage du capital échangeable en bourse

Initiés  Pourcentage du capital détenu par le management et les fondateurs

Institutionnels  Pourcentage du capital détenu par des investisseurs institutionnels (fonds, ETF…)

PER TTM  Cours de bourse ÷ résultat net par action sur 12 mois glissants

PER prévi.  Cours de bourse ÷ résultat net prévisionnel par action d’après le consensus des analystes

PEG  PER ÷ taux de croissance prévisionnel d’après le consensus des analystes

P/B  Cours de bourse ÷ capitaux propres au dernier trimestre

VE/CA TTM  Valeur d’Entreprise ÷ Chiffre d’Affaires sur 12 mois glissants

VE/EBITDA TTM  Valeur d’Entreprise ÷ EBITDA sur 12 mois glissants

Marge opé. TTM  Résultat opérationnel ÷ chiffre d’affaires sur 12 mois glissants

Marge nette ou bénéficiaire TTM  Résultat net ÷ chiffre d’affaires sur 12 mois glissants

ROE TTM  Résultat net ÷ capitaux propres sur 12 mois glissants

ROA TTM  Résultat net ÷ actif total sur 12 mois glissants

Δ CA trimestriel YoY  Croissance du Chiffre d’Affaires trimestriel par rapport à l’année précédente

Δ RN trimestriel YoY  Croissance du Résultat Net trimestriel par rapport à l’année précédente

Cible  Cours cible moyen d’après le consensus des analystes des principales banques américaines

MMA50  Valeur moyenne du cours de bourse sur les 50 dernières séances boursières

MMA200  Valeur moyenne du cours de bourse sur les 200 dernières séances boursières

+ bas 52 s.  Cours de bourse le plus bas sur les 52 dernières semaines

+ haut 52 s.  Cours de bourse le plus haut sur les 52 dernières semaines

1 mois  Comparaison entre le cours de la veille et celui d’il y a 1 mois, ajusté des dividendes (sauf omission !)

n mois  idem avec n mois

1 an  idem avec 1 an

n ans  idem avec n ans

Environ. ESG  Risque environnemental d’après les critères ESG

Social ESG  Risque social d’après les critères ESG

Gouv. ESG  Risque de gouvernance d’après les critères ESG

Controverse  Niveau de controverse d’après les critères ESG

Global ESG  Risque combiné d’après les critères ESG

Notation Morningstar  Performance du fonds selon Morningstar 1 étoile = faible performance, 5 étoiles = performance élevée.

Risque MS  Niveau de risque selon Morningstar : 1 = volatilité élevé, 5 = volatilité faible.

Position  Position de l’action dans le fonds considéré

Poids  Poids de l’action dans le fonds considéré

Marge de FCF  Flux de trésorerie libre ÷ chiffre d’affaires

ROIC  Résultat net d’exploitation ÷ (moyenne capitaux investis sur deux exercices). Estimation IH.

CROIC  Flux de trésorerie libre ÷ (moyenne capitaux investis sur deux exercices). Estimation IH.

Taux d’imposition  Impôts sur les bénéfices ÷ résultat avant impôts. Estimation IH cappée à 50%.

Capital investi  Capitaux propres + dette long terme + dette court terme. Estimation IH.

RN d’exploitation  NOPAT = résultat opérationnel × (1 - taux d’imposition). Estimation IH.

Marge brute  Chiffre d’affaires - coût des ventes

Marge d’EBITDA  EBITDA ÷ chiffre d’affaires

Marge opérationnelle  Résultat opérationnel ÷ chiffre d’affaires

Marge nette ou bénéficiaire  Résultat net ÷ chiffre d’affaires

ROE  Résultat net ÷ (moyenne capitaux propres sur deux exercices )

ROA  Résultat net ÷ (moyenne actifs totaux sur deux exercices)

Liquidité restreinte  (actifs courants - stock) ÷ (passifs courants - dette court terme)

Liquidité générale  Actifs courants ÷ passifs courants

Dette nette sur EBITDA  (dette court terme + dette long terme - trésorerie - placements à court terme) ÷ EBITDA

Dette sur actifs  (dette court terme + dette long terme) ÷ actifs totaux

Dette sur capitaux propres  (dette court terme + dette long terme) ÷ capitaux propres

Couverture par l’EBITDA  EBITDA ÷ charge d’intérêt

Couverture par l’EBIT  EBIT ÷ charge d’intérêt

Couverture par le flux opérationnel  Flux de trésorerie opérationnel ÷ charge d’intérêt

Coût de la dette  (moyenne [dette court terme + dette long terme] sur deux exercices) ÷ charge d’intérêt. Estimation IH.

Nbr de jours en stock  DSI = stock ÷ coût des ventes × 365

Délai paiement clients  DSO = créances clients ÷ chiffre d’affaires

Délai paiement fournisseurs  DPO = créances fournisseurs ÷ (coût des ventes + [différence stocks sur deux exercices]) × 365

Conversion de l’encaisse  DSI + DSO - DPO

Rotation des actifs  Chiffre d’affaires ÷ actif total

Frais généraux sur CP  Frais généraux ÷ capitaux propres

Frais généraux sur CA  Frais généraux ÷ chiffre d’affaires

Distribution sur résultat net  Dividende payé ÷ résultat net

Distribution sur FCF  Dividende payé ÷ flux de trésorerie libre

IH Score  Cf. présentation de l’IH Score

F-Score Piotroski  Cf. présentation du F-Score

Z-Score Altman  Cf. présentation du Z-Score

Cap.  Capitalisation boursière en Md€, après conversion le cas échéant

Rdt.  Rendement sur dividendes prévisionnel d’après le consensus des analystes

Bêta  Plus le ratio bêta est élevé, plus le cours de bourse a été fluctuant ces récentes années.

PER  Toutes choses égales par ailleurs, plus le ratio PER est faible, plus la société est bon marché.

+bas ↔ +haut  Cours de bourse par rapport au plus bas et au plus haut à 52 semaines

Top 5/10/15/20/25 fonds  Cf. rapport Gérants

Les données peuvent comporter des inexactitudes : ne prenez pas de décisions d’investissement sur leur seule base.

Déposez vos remarques et suggestions sur les forums : Screeners de l’IH.