xlsPortfolio xlsPortfolio | xlsValorisation
Chercher une action :
First Capital Real Estate Investment Trust

First Capital REIT (FCR-UN.TO, CA31890B1031)

First Capital Real Estate Investment Trust ("First Capital", "RCF" or the "Fund") is an unincorporated open-end mutual fund governed by the laws of the Province of Ontario, Canada, and established pursuant to a declaration of trust dated October 16, 2019, which may be amended from time to time (the "Declaration of Trust"). First Capital owns, operates and develops open-air centers with a supermarket as the main tenant in the neighborhoods with the highest demographic data in Canada. The Fund is listed on the Toronto Stock Exchange (the "TSX") under the symbol "FCR.UN" and its head office is located at 85 Hanna Avenue, Suite 400, Toronto, Ontario M6K 3S3.

Siège social : King Liberty Village, Toronto, ON, Canada, M6K 3S3

Tous les ratios sont calculés de manière automatique si les données financières le permettent. Mais selon l’activité de la société (en particulier les foncières côtées, les banques et les assureurs), seuls quelques-uns seront pertinents.

 

 

Analyse graphique (chandeliers japonais, supports/résistances, moyenne mobile et Bollinger) de First Capital REIT

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

 

Rapport boursier REIT et infrastructures Rapport boursier REIT et infrastructures : rapport quotidien exclusif dédié aux foncières cotées et infrastructures

Répartition du capital, valorisation et momentum de First Capital Real Estate Investment Trust

Nbr d’actions Flottant Initiés Institutionnels Short Ratio Flottant en VAD
212 184 000 99,5% 0,4% 42,4% 2,2 0%
PER TTM PER prévi. PEG P/B VE/EBITDA TTM VE/CA TTM
18,7 13,5 - 0,8 15,4 9,1
Marge opé. TTM Marge nette TTM ROE TTM ROA TTM Δ CA trimestriel YoY Δ RN trimestriel YoY
66% -18% -3,2% 2,9% 21,8% 306,0%
Cours Cible MMA50 MMA200 + bas 52 s. + haut 52 s.
15,5 CAD 18,1 15,8 14,6 12,1 16,7

 

Graphique des performances bousières ajustées des dividendes de First Capital Real Estate Investment Trust

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Performance boursière ajustée des dividendes de First Capital Real Estate Investment Trust

1 mois 2 mois 3 mois 6 mois 1 an 2 ans 3 ans
+0,8% - +4,1% +22,0% +11,5% -3,6% +8,0%
4 ans 5 ans 6 ans 7 ans 8 ans 9 ans 10 ans
+39,6% -8,0% +0,7% +7,2% +8,5% +18,5% +38,6%

 

Équipe de direction de First Capital Real Estate Investment Trust

Nom Fonction Âge Nom Fonction Âge
Adam E. Paul C.A., CPA President, CEO & Trustee 49 Neil William Edward Downey C.A., C.F.A., CPA Executive VP of Enterprise Strategies & CFO 53
Jordan Robins Executive VP & COO 54 Alison Harnick Senior VP, General Counsel & Corporate Secretary 43
Carmine Francella Senior Vice President of Real Estate Services 58 Jeff Farbman Vice President of Investments -
Elle Agourias Chief Accounting Officer - Simon Streeter Chief Information Officer -
Ryan Ng Head of Finance & Treasury - Michele Walkau Senior Vice President of Brand & Culture -

 

Présence de First Capital REIT dans les 25 premières positions des meilleurs fonds (liste des fonds analysés)

Nom du fonds Catégorie Notation Morningstar Position Poids
Introuvable ou présence non significative.

 

Graphique des profits et résultats de First Capital Real Estate Investment Trust

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Fondamentaux de First Capital Real Estate Investment Trust (en MCAD)

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Chiffre d’affaires 747 673 675 693 688  -9,9% +0,3% +2,7% -0,7%
EBITDA 457 389 374 405 5  -14,8% -3,9% +8,4% -98,9%
Résultat opérationnel 452 383 368 399 374  -15,2% -4,1% +8,6% -6,4%
Résultat net 401 3 460 -160 -  -99,3% +16 929,3% -134,8% -
Free Cash Flow 41 14 96 126 79  -64,7% +564,0% +31,3% -37,7%
Marge de FCF 5% 2% 14% 18% 11%  -60,8% +562,0% +27,9% -37,2%
ROIC - 4% 4% 4% 3%  - -3,6% +12,3% -24,4%
CROIC - 0% 1% 1% 1%  - +567,9% +35,9% -31,8%
Taux d’imposition 25% - 5% - -  - - - -
Capital investi 9 150 9 012 9 045 8 412 7 544  -1,5% +0,4% -7,0% -10,3%
Actions en circul. (en M) 230,8 270,2 219,5 213,5 212,2  +17,1% -18,7% -2,7% -0,6%
EBITDA par action 2,0 1,4 1,7 1,9 -  -27,2% +18,2% +11,4% -98,8%
Bénéfices par action 1,7 - 2,1 -0,7 -  -99,4% +20 858,8% -135,8% -
Free Cash Flow par action 0,2 0,1 0,4 0,6 0,4  -69,8% +717,2% +35,0% -37,3%

 

Graphique de la rentabilité et des marges de First Capital Real Estate Investment Trust

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Ratio de profitabilité de First Capital Real Estate Investment Trust

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Marge brute 62% 59% 61% 61% 62%  -3,8% +3,1% +0,4% +0,7%
Marge d’EBITDA 61% 58% 55% 58% 1%  -5,4% -4,2% +5,5% -98,8%
Marge opérationnelle 61% 57% 54% 58% 54%  -5,9% -4,4% +5,7% -5,7%
Marge bénéficiaire 54% 0% 68% -23% -  -99,3% +16 878,8% -133,9% -
Marge de FCF 5% 2% 14% 18% 11%  -60,8% +562,0% +27,9% -37,2%
Rentabilité économique (ROA) - 0% 4,6% -1,6% -  - +16 973,5% -135,6% -
Rentabilité financière (ROE) - 0,1% 10,4% -3,6% -  - +16 555,2% -134,6% -
Rdt sr capital investi (ROIC) - 4% 4% 4% 3%  - -3,6% +12,3% -24,4%
FCF sur ∼ (CROIC) - 0% 1% 1% 1%  - +567,9% +35,9% -31,8%

 

Ratios de solvabilité de First Capital Real Estate Investment Trust

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Liquidité restreinte 0,3 0,4 0,3 0,1 0,2  +60,0% -32,1% -53,5% +23,3%
Liquidité générale 0,6 0,9 0,7 0,6 0,8  +39,4% -19,5% -15,7% +36,9%
Dette nette sur EBITDA 10,3 12,0 11,6 10,1 760,0  +17,0% -3,3% -13,1% +7 412,7%
Dette sur actifs 46% 48% 44% 43% 39%  +2,6% -8,3% -1,4% -8,9%
Dette sur capitaux propres 107% 113% 96% 97% 92%  +6,1% -15,4% +0,9% -4,9%
Couverture par l’EBITDA 2,7 2,5 2,4 2,7 -  -7,2% -0,8% +10,3% -98,9%
   ∼ par l’EBIT 2,6 2,4 2,4 2,7 -  -7,6% -0,9% +10,5% -
   ∼ par le flux opérationel 1,6 1,4 1,6 1,7 1,4  -11,1% +17,5% +2,4% -16,9%
Coût de la dette - 3,3% 3,3% 3,5% 4,0%  - 0% +5,8% +13,5%

 

Graphique des dividendes de First Capital Real Estate Investment Trust

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Ratios de distribution de First Capital Real Estate Investment Trust

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Résultat net 401 3 460 -160 -  -99,3% +16 929,3% -134,8% -
Flux de trésorerie libre (FCF) 41 14 96 126 79  -64,7% +564,0% +31,3% -37,7%
Dividende payé -204 -188 -103 -117 -184  -7,8% -45,4% +13,7% +57,6%
Distribution sur résultat net 51% 6 955% 22% -73% -  +13 594,9% -99,7% -427,1% -
Distribution sur FCF 498% 1 299% 107% 92% 234%  +160,9% -91,8% -13,4% +153,0%

 

Graphique du cycle de conversion de trésorerie de First Capital Real Estate Investment Trust

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Ratios du cycle de conversion et d’efficacité de First Capital Real Estate Investment Trust

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Nbr de jours en stock (DSI) 13 99 217 215 267  +660,2% +119,5% -0,8% +23,9%
Délai paiement clients (DSO) 48 65 78 35 11  +36,2% +19,7% -55,3% -69,4%
Délai ∼ fournisseurs (DPO) - 130 128 170 142  - -1,8% +32,8% -16,4%
Conversion de l’encaisse - 34 167 80 135  - +396,1% -51,9% +68,7%
Rotation des actifs 0,1 0,1 0,1 0,1 0,1  -8,7% -0,5% +8,3% +3,5%
Frais généraux sur CP 1% 0% 1% 1% 1%  -60,6% +205,7% -10,8% +30,5%
Frais généraux sur CA 5% 2% 7% 6% 7%  -58,3% +233,2% -19,6% +20,8%

 

L’IH Score n’est généralement pas pertinent pour les sociétés financières et les foncières cotées.

IH Score de First Capital Real Estate Investment Trust

  2019 2020 2021 2022 2023  20-21 21-22 22-23 Moy.
CA ↗ 0 0 0,5 1 0  +0,5 +0,5 -1 0,38
EBIT ↗ 0 0 0 1 0  = +1 -1 0,25
Résultat avant impôts ↗ 0 0 1 0 1  +1 -1 +1 0,50
 
ROIC ≥ 10% 0 0 0 0 0  = = = 0,00
ROIC ≥ 15% 0 0 0 0 0  = = = 0,00
CROIC ≥ 10% 0 0 0 0 0  = = = 0,00
 
Bêta ≤ 0,8 0 0 0 0 -0,25  = = -0,25 -0.25
 
Couverture par l’EBITDA ≥ 4 0 0 0 0 0  = = = 0,00
Coût de la dette ≤ 4,5% 0 1 1 1 1  = = = 1,00
 
IH SCORE1,9
 
ROIC → ou ↗ 0 0 0,5 0,5 0  +0,5 = -0,5 0,25
CROIC → ou ↗ 0 0 1 0,5 0,5  +1 -0,5 = 0,58
Marge opérationnelle → ou ↗ 0 0 0 1 0  = +1 -1 0,33
Marge nette → ou ↗ 0 0 1 0 1  +1 -1 +1 0,67
Marge de FCF → ou ↗ 0 0 1 1 0  +1 = -1 0,50
PERSPECTIVEStable

 

Le F-Score Piotroki n’est généralement pas pertinent pour les sociétés financières et les foncières cotées.

F-Score Piotroski de First Capital Real Estate Investment Trust

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
ROA > 0 0 1 1 0 0  +1 = -1 =
ROA ↗ 0 0 1 0 1  = +1 -1 +1
CFO > 0 1 1 1 1 1  = = = =
CFO > RN activités poursuivies 0 1 0 1 1  +1 -1 +1 =
 
Marge opérationnelle ↗ 0 0 1 1 1  = +1 = =
Rotation des actifs ↗ 0 0 0 1 1  = = +1 =
 
Dette sur actifs ↘ 0 0 1 1 1  = +1 = =
Liquidité générale ↗ 0 1 0 0 1  +1 -1 = +1
Actions en circulation → ou ↘ 0 0 1 1 1  = +1 = =
 
F_SCORE 1 4 6 6 8  +3 +2 = +2

 

Le Z-Score Altman n’est généralement pas pertinent pour les sociétés financières et les foncières cotées.

Z-Score Altman de First Capital Real Estate Investment Trust

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Critère X1 × 1,2 - - - - -  -62,3% +234,4% +45,9% -57,9%
Critère X2 × 1,4 0,2 0,2 0,2 0,2 0,2  -10,7% +25,6% -12,4% -18,2%
Critère X3 × 3,3 0,1 0,1 0,1 0,1 -  -14,1% -4,8% +14,6% -
Critère X4 × 0,6 - - - - 0,6  - - - -
Critère X5 0,1 0,1 0,1 0,1 0,1  -8,7% -0,5% +8,3% +3,5%
 
Z_SCORE - - - - 0,8  - - - -

 

Rapport boursier REIT et pipelines Rapport boursier REIT et pipelines : rapport quotidien exclusif dédié aux foncières cotées et pipelines

Sociétés possiblement comparables à First Capital REIT Affichage :

 SociétéCap.Rdt.BêtaPERCours+bas ↔ +hautVE/CAVE/Ebitda
Canada SmartCentres REIT 2,6 8,1% 1,2 11,7 22,9 8,9 14,1
France Carmila 2,3 7,7% 1,5 9,2 15,6 9,3 15,2
Canada CT REIT 2,3 6,4% 1,0 12,4 14,1 8,6 14,0
Canada First Capital REIT 2,3 5,6% 1,3 13,5 15,5 9,1 15,4
États-Unis Four Corners Property Trust 2,1 5,7% 1,0 22,5 24,1 13,5 17,8
États-Unis Urban Edge Properties 2,0 4,1% 1,5 78,1 16,4 9,7 18,2
États-Unis Acadia REIT 1,7 4,5% 1,5 76,9 16,2 10,7 19,5
  Médiane 1,7 5,9% 1,3 12,7   9,6 16,0  
  

 

Graphique du cours de bourse ajusté des dividendes, et du dividende de First Capital REIT

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Dividendes par action détachés par First Capital Real Estate Investment Trust (peut comporter des erreurs !)

Année Janvier Février Mars Avril Mai Juin Juillet Août Sept. Octobre Nov. Déc.
20240,070,07----------
20230,070,070,070,070,070,070,070,070,070,070,070,07
20220,040,040,040,040,040,040,040,040,070,070,070,07
20210,040,040,040,040,040,040,040,040,040,040,040,04
20200,070,070,070,070,070,070,070,070,070,070,070,07
2019---0,22-0,22--0,22--0,07
2018--0,22--0,22--0,22--0,22
2017--0,22--0,22--0,22--0,22
2016--0,22--0,22--0,22--0,22
2015--0,22--0,22--0,22--0,22
2014--0,21--0,21--0,22--0,22
2013--0,21--0,21--0,21--0,21
2012--0,20--0,20--0,21--0,21
2011--0,20--0,20--0,20--0,20
2010--0,20--0,20--0,20--0,20
2009--0,19--0,19--0,20--0,20
2008--0,19--0,19--0,19--0,19
2007--0,19--0,19--0,19--0,19
2006--0,18--0,19--0,19--0,19
2005--0,18--0,18--0,18--0,18
2004-----0,18--0,18--0,18

 

Comptes annuels de résultat simplifiés de First Capital Real Estate Investment Trust (en MCAD)

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Chiffre d’affaires 747 673 675 693 688  -9,9% +0,3% +2,7% -0,7%
Charges d'exploitation -43 -20 -54 -45 -314  -53,3% +170,8% -16,1% +593,0%
   dont Coût des ventes -286 -274 -262 -268 -263  -4,4% -4,2% +2,0% -1,8%
   dont Frais généraux -38 -14 -48 -40 -48  -62,4% +234,2% -17,4% +20,0%
Résultat opérationnel 452 383 368 399 374  -15,2% -4,1% +8,6% -6,4%
Autres revenus/frais nets -120 -352 132 -552 -384  +193,5% -137,5% -518,3% -30,5%
Charge d'intérêt -172 -158 -153 -150 -154  -8,2% -3,2% -1,7% +2,7%
Résultat avant impôts 332 31 500 -153 -139  -90,5% +1 490,7% -130,5% -8,8%
Impôts sur les bénéfices -82 -24 -26 -7 -  -129,1% +8,4% -72,2% -
Résultat net
(aux actions ordinaires)
401 3 460 -160 -  -99,3% +16 929,3% -134,8% -
 
EBITDA 457 389 374 405 5  -14,8% -3,9% +8,4% -98,9%
RN d’exploitation (NOPAT) 340 364 349 379 262  +6,8% -4,1% +8,6% -30,9%
Taux d’imposition 25% - 5% - -  - - - -
 
Chiffre d’affaires par action 3,2 2,5 3,1 3,2 3,2  -23,0% +23,4% +5,6% -0,1%
EBITDA par action 2,0 1,4 1,7 1,9 -  -27,2% +18,2% +11,4% -98,8%
Bénéfices par action 1,7 - 2,1 -0,7 -  -99,4% +20 858,8% -135,8% -

 

Comptes annuels de bilan simplifiés de First Capital Real Estate Investment Trust (en MCAD)

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Actifs courants 314 482 557 473 567  +53,6% +15,4% -15,0% +19,9%
   dont Trésorerie 26 100 35 33 87  +293,9% -65,5% -5,8% +167,4%
   dont Placements à CT 4 4 39 3 3  -5,9% +959,6% -91,5% -16,0%
   dont Créances clients 98 120 144 66 20  +22,8% +20,1% -54,1% -69,7%
   dont Stock 10 74 156 158 192  +627,0% +110,3% +1,2% +21,7%
Placements à long terme 76 79 355 367 416  +4,4% +349,1% +3,2% +13,4%
Biens corporels 9 667 9 427 9 069 7 -  -2,5% -3,8% -99,9% -
Écart d'acquisitions - - - - -  - - - -
Biens incorporels - - - - -  - - - -
Actifs totaux 10 161 10 032 10 109 9 582 9 185  -1,3% +0,8% -5,2% -4,1%
 
Passifs courants 501 552 791 798 698  +10,2% +43,4% +0,8% -12,4%
   dont Créances fournisseurs 104 121 121 125 116  +16,2% +0,1% +4,0% -7,8%
   dont Dette à court terme 290 327 571 557 -  +12,7% +74,6% -2,3% -
Dette à long terme 4 434 4 458 3 853 3 575 3 611  +0,6% -13,6% -7,2% +1,0%
Passifs totaux 5 686 5 776 5 440 5 247 5 189  +1,6% -5,8% -3,6% -1,1%
 
Action ordinaire 2 873 2 895 2 898 2 820 -  +0,8% +0,1% -2,7% -
Bénéfices non répartis 1 561 1 376 1 741 1 445 1 133  -11,9% +26,5% -17,0% -21,6%
Capitaux propres 4 427 4 227 4 621 4 279 3 933  -4,5% +9,3% -7,4% -8,1%
 
Dette portant intérets 4 723 4 785 4 424 4 132 3 611  +1,3% -7,6% -6,6% -12,6%
Dette nette 4 694 4 681 4 350 4 096 3 520  -0,3% -7,1% -5,8% -14,1%
Fonds de roulement -187 -70 -234 -324 -131  -62,8% +237,0% +38,3% -59,6%
Actions en circulation (en M) 230,8 270,2 219,5 213,5 212,2  +17,1% -18,7% -2,7% -0,6%

 

Flux de trésorerie annuels simplifiés de First Capital Real Estate Investment Trust (en MCAD)

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Bénéfices nets 414 7 474 -160 -134  -98,2% +6 230,3% -133,7% -16,1%
 
Dépréciation 5 6 6 6 5  +23,9% +7,7% -5,7% -18,4%
Ajustements des bénéfices nets -131 216 -234 423 -  -265,3% -208,4% -280,6% -
Ajust. comptes débiteurs 5 -15 19 2 -  -403,4% -225,3% -90,2% -
Ajust. des stocks -2 -2 -2 -2 -34  0% 0% 0% +1 761,1%
Autres flux opérationnels -5 -9 -14 -13 -  +74,1% +60,3% -3,5% -
Flux opérationnel 269 220 250 251 214  -18,4% +13,7% +0,6% -14,6%
 
Dépenses d’investissement 228 205 154 125 136  -10,1% -25,1% -18,6% +8,7%
Investissements 33 -1 -1 134 220  -103,6% -23,4% -14 855,8% +63,9%
Flux d’investissement 333 10 155 134 -  -96,9% +1 414,6% -13,5% -
 
Dividendes payés 204 188 103 117 184  -7,8% -45,4% +13,7% +57,6%
Emprunts nets 364 62 -374 -197 -  -83,1% -706,0% -47,3% -
Flux de financement -592 -155 -470 -387 -269  -73,8% +203,8% -17,7% -30,4%
 
Variation nette de la trésorerie 10 75 -66 -2 165  +651,7% -187,7% -97,0% -8 305,1%
 
Free Cash Flow par action 0,2 0,1 0,4 0,6 0,4  -69,8% +717,2% +35,0% -37,3%

 

Comptes trimestriels de résultat simplifiés de First Capital Real Estate Investment Trust (en MCAD)

  12/2022 03/2023 06/2023 09/2023 12/2023  12-03/23 03-06/23 06-09/23 09-12/23
Chiffre d’affaires 176 176 172 169 171  -0,1% -2,3% -1,8% +1,4%
Charges d'exploitation -18 -18 -75 -72 -76  +4,0% +307,7% -3,7% +5,5%
   dont Coût des ventes -65 -73 -65 -62 -62  +12,3% -10,4% -5,3% +0,8%
   dont Frais généraux -16 -17 -8 -9 -13  +4,2% -51,9% +14,7% +38,5%
Résultat opérationnel 99 90 97 97 95  -8,5% +7,6% -0,3% -1,7%
Autres revenus/frais nets -50 -41 -105 -434 158  -18,0% +155,2% +313,3% -136,5%
Charge d'intérêt -39 -37 -39 -39 -39  -3,5% +3,6% +1,5% -0,5%
Résultat avant impôts 48 49 -42 -367 221  +1,4% -185,2% +779,1% -160,2%
Impôts sur les bénéfices -6 0 - - -  -102,6% - - -
Résultat net
(aux actions ordinaires)
42 49 - - -  +15,0% - - -
 
EBITDA 100 92 103 1 1  -8,4% +13,0% -99,3% -19,6%
RN d’exploitation (NOPAT) 87 90 97 68 67  +3,7% +7,6% -30,0% -1,7%
Taux d’imposition 12% 0% - - -  -97,4% - - -
 
Chiffre d’affaires par action 0,8 0,8 0,8 0,8 0,8  +1,9% -2,5% -1,7% +1,3%
EBITDA par action 0,5 0,4 0,5 - -  -6,6% +12,8% -99,3% -19,6%
Bénéfices par action 0,2 0,2 - - -  +17,3% - - -

 

Comptes trimestriels de bilan simplifiés de First Capital Real Estate Investment Trust (en MCAD)

  12/2022 03/2023 06/2023 09/2023 12/2023  12-03/23 03-06/23 06-09/23 09-12/23
Actifs courants 473 684 653 671 567  +44,5% -4,6% +2,8% -15,4%
   dont Trésorerie 33 80 139 193 87  +143,6% +74,1% +39,5% -54,8%
   dont Placements à CT 3 3 3 3 3  -1,6% -6,2% 0% -8,9%
   dont Créances clients 66 75 65 25 20  +12,7% -13,1% -61,9% -18,8%
   dont Stock 158 165 180 187 192  +4,3% +9,1% +3,8% +2,9%
Placements à long terme 367 368 366 371 416  +0,3% -0,5% +1,3% +12,2%
Biens corporels 7 - 7 - -  - - - -
Écart d'acquisitions - - - - -  - - - -
Biens incorporels - - - - -  - - - -
Actifs totaux 9 582 9 642 9 597 9 164 9 185  +0,6% -0,5% -4,5% +0,2%
 
Passifs courants 798 801 852 1 191 698  +0,5% +6,3% +39,8% -41,3%
   dont Créances fournisseurs 125 115 85 118 116  -8,6% -25,8% +39,0% -2,3%
   dont Dette à court terme 557 580 - - -  +4,0% - - -
Dette à long terme 3 575 3 650 3 629 3 270 3 611  +2,1% -0,6% -9,9% +10,4%
Passifs totaux 5 247 5 317 5 341 5 284 5 189  +1,3% +0,5% -1,1% -1,8%
 
Action ordinaire 2 820 2 807 - - -  -0,5% - - -
Bénéfices non répartis 1 445 1 445 1 379 1 005 1 133  0% -4,6% -27,1% +12,7%
Capitaux propres 4 279 4 268 4 195 3 821 3 933  -0,3% -1,7% -8,9% +2,9%
 
Dette portant intérets 4 132 4 229 3 629 3 270 3 611  +2,3% -14,2% -9,9% +10,4%
Dette nette 4 096 4 146 3 487 3 074 3 520  +1,2% -15,9% -11,9% +14,5%
Fonds de roulement -324 -117 -199 -520 -131  -63,9% +69,7% +161,5% -74,8%
Actions en circulation (en M) 216,0 211,9 212,2 212,1 212,2  -1,9% +0,1% 0% +0%

 

Flux de trésorerie trimestriels simplifiés de First Capital Real Estate Investment Trust (en MCAD)

  12/2022 03/2023 06/2023 09/2023 12/2023  12-03/23 03-06/23 06-09/23 09-12/23
Bénéfices nets 43 49 -29 -328 174  +15,7% -159,1% +1 027,6% -153,1%
 
Dépréciation 1 1 1 1 1  +1,6% -7,9% -41,0% -19,6%
Ajustements des bénéfices nets 43 -5 101 - -  -110,5% -2 327,6% - -
Ajust. comptes débiteurs 1 1 1 - -  -21,3% 0% - -
Ajust. des stocks -6 -7 -15 -7 -5  +22,4% +120,1% -54,0% -20,7%
Autres flux opérationnels 9 -17 -7 - -  -287,8% -59,5% - -
Flux opérationnel 77 29 67 42 90  -62,6% +133,4% -37,5% +114,9%
 
Dépenses d’investissement 33 22 47 34 40  -33,4% +113,9% -26,4% +16,3%
Investissements 136 -8 28 64 0  -105,9% -446,0% +129,1% -100,1%
Flux d’investissement 136 -8 - - -  -105,9% - - -
 
Dividendes payés 46 46 46 46 46  0% -0,6% -0,1% -0,1%
Emprunts nets -160 97 - - -  -160,4% - - -
Flux de financement -209 26 -36 -51 -196  -112,6% -236,4% +42,2% +284,1%
 
Variation nette de la trésorerie 4 47 59 55 -106  +1 163,0% +25,7% -7,2% -293,6%
 
Free Cash Flow par action 0,2 - 0,1 - 0,2  -84,1% +195,1% -63,0% +567,1%

Légende

Analyse graphique  Supports et résistances calculés algorithmiquement par IH

MMAn  Moyenne mobile arithmétique à 5/10/20/40/50/100/200/400 jours

Bandes de Bollinger®  Bandes de Bollinger à 5/10/20/50/100/200 jours et 1,8/1,9/2/2,1/2,2/2,5 écarts-types

Flottant  Pourcentage du capital échangeable en bourse

Initiés  Pourcentage du capital détenu par le management et les fondateurs

Institutionnels  Pourcentage du capital détenu par des investisseurs institutionnels (fonds, ETF…)

PER TTM  Cours de bourse ÷ résultat net par action sur 12 mois glissants

PER prévi.  Cours de bourse ÷ résultat net prévisionnel par action d’après le consensus des analystes

PEG  PER ÷ taux de croissance prévisionnel d’après le consensus des analystes

P/B  Cours de bourse ÷ capitaux propres au dernier trimestre

VE/CA TTM  Valeur d’Entreprise ÷ Chiffre d’Affaires sur 12 mois glissants

VE/EBITDA TTM  Valeur d’Entreprise ÷ EBITDA sur 12 mois glissants

Marge opé. TTM  Résultat opérationnel ÷ chiffre d’affaires sur 12 mois glissants

Marge nette ou bénéficiaire TTM  Résultat net ÷ chiffre d’affaires sur 12 mois glissants

ROE TTM  Résultat net ÷ capitaux propres sur 12 mois glissants

ROA TTM  Résultat net ÷ actif total sur 12 mois glissants

Δ CA trimestriel YoY  Croissance du Chiffre d’Affaires trimestriel par rapport à l’année précédente

Δ RN trimestriel YoY  Croissance du Résultat Net trimestriel par rapport à l’année précédente

Cible  Cours cible moyen d’après le consensus des analystes des principales banques américaines

MMA50  Valeur moyenne du cours de bourse sur les 50 dernières séances boursières

MMA200  Valeur moyenne du cours de bourse sur les 200 dernières séances boursières

+ bas 52 s.  Cours de bourse le plus bas sur les 52 dernières semaines

+ haut 52 s.  Cours de bourse le plus haut sur les 52 dernières semaines

1 mois  Comparaison entre le cours de la veille et celui d’il y a 1 mois, ajusté des dividendes (sauf omission !)

n mois  idem avec n mois

1 an  idem avec 1 an

n ans  idem avec n ans

Environ. ESG  Risque environnemental d’après les critères ESG

Social ESG  Risque social d’après les critères ESG

Gouv. ESG  Risque de gouvernance d’après les critères ESG

Controverse  Niveau de controverse d’après les critères ESG

Global ESG  Risque combiné d’après les critères ESG

Notation Morningstar  Performance du fonds selon Morningstar 1 étoile = faible performance, 5 étoiles = performance élevée.

Risque MS  Niveau de risque selon Morningstar : 1 = volatilité élevé, 5 = volatilité faible.

Position  Position de l’action dans le fonds considéré

Poids  Poids de l’action dans le fonds considéré

Marge de FCF  Flux de trésorerie libre ÷ chiffre d’affaires

ROIC  Résultat net d’exploitation ÷ (moyenne capitaux investis sur deux exercices). Estimation IH.

CROIC  Flux de trésorerie libre ÷ (moyenne capitaux investis sur deux exercices). Estimation IH.

Taux d’imposition  Impôts sur les bénéfices ÷ résultat avant impôts. Estimation IH cappée à 50%.

Capital investi  Capitaux propres + dette long terme + dette court terme. Estimation IH.

RN d’exploitation  NOPAT = résultat opérationnel × (1 - taux d’imposition). Estimation IH.

Marge brute  Chiffre d’affaires - coût des ventes

Marge d’EBITDA  EBITDA ÷ chiffre d’affaires

Marge opérationnelle  Résultat opérationnel ÷ chiffre d’affaires

Marge nette ou bénéficiaire  Résultat net ÷ chiffre d’affaires

ROE  Résultat net ÷ (moyenne capitaux propres sur deux exercices )

ROA  Résultat net ÷ (moyenne actifs totaux sur deux exercices)

Liquidité restreinte  (actifs courants - stock) ÷ (passifs courants - dette court terme)

Liquidité générale  Actifs courants ÷ passifs courants

Dette nette sur EBITDA  (dette court terme + dette long terme - trésorerie - placements à court terme) ÷ EBITDA

Dette sur actifs  (dette court terme + dette long terme) ÷ actifs totaux

Dette sur capitaux propres  (dette court terme + dette long terme) ÷ capitaux propres

Couverture par l’EBITDA  EBITDA ÷ charge d’intérêt

Couverture par l’EBIT  EBIT ÷ charge d’intérêt

Couverture par le flux opérationnel  Flux de trésorerie opérationnel ÷ charge d’intérêt

Coût de la dette  (moyenne [dette court terme + dette long terme] sur deux exercices) ÷ charge d’intérêt. Estimation IH.

Nbr de jours en stock  DSI = stock ÷ coût des ventes × 365

Délai paiement clients  DSO = créances clients ÷ chiffre d’affaires

Délai paiement fournisseurs  DPO = créances fournisseurs ÷ (coût des ventes + [différence stocks sur deux exercices]) × 365

Conversion de l’encaisse  DSI + DSO - DPO

Rotation des actifs  Chiffre d’affaires ÷ actif total

Frais généraux sur CP  Frais généraux ÷ capitaux propres

Frais généraux sur CA  Frais généraux ÷ chiffre d’affaires

Distribution sur résultat net  Dividende payé ÷ résultat net

Distribution sur FCF  Dividende payé ÷ flux de trésorerie libre

IH Score  Cf. présentation de l’IH Score

F-Score Piotroski  Cf. présentation du F-Score

Z-Score Altman  Cf. présentation du Z-Score

Cap.  Capitalisation boursière en Md€, après conversion le cas échéant

Rdt.  Rendement sur dividendes prévisionnel d’après le consensus des analystes

Bêta  Plus le ratio bêta est élevé, plus le cours de bourse a été fluctuant ces récentes années.

PER  Toutes choses égales par ailleurs, plus le ratio PER est faible, plus la société est bon marché.

+bas ↔ +haut  Cours de bourse par rapport au plus bas et au plus haut à 52 semaines

Top 5/10/15/20/25 fonds  Cf. rapport Gérants

Les données peuvent comporter des inexactitudes : ne prenez pas de décisions d’investissement sur leur seule base.

Déposez vos remarques et suggestions sur les forums : Screeners de l’IH.